41096

НЕОБХОДИМОСТЬ ДЕНЕГ, ИХ ВОЗНИКНОВЕНИЕ И СУЩНОСТЬ

Лекция

Деньги и денежные системы

Деньги возникают при определенных условиях осуществления производства и экономических отношений в обществе и способствуют дальнейшему их развитию.

Русский

2013-10-22

656.5 KB

4 чел.

Лекция 1. НЕОБХОДИМОСТЬ ДЕНЕГ, ИХ ВОЗНИКНОВЕНИЕ И СУЩНОСТЬ

  1.  Деньги как экономическая категория 

1.2. Сущность денег

1.3. Основные виды денег:

1.4. Функции и роль денег в рыночной экономике

1.5. Денежная масса и денежная база

Деньги возникают при определенных условиях осуществления производства и экономических отношений в обществе и способствуют дальнейшему их развитию. Под влиянием меняющихся условий развития экономических отношений изменяются и особенности функционирования денег.

Благодаря применению денег появилась возможность разделить единовременный процесс взаимного обмена товарами (Т-Т) на два разновременно осуществляемых процесса: первый состоит в продаже своего товара (Т-Д), второй - в приобретении нужного товара в другое время и в другом месте (Д-Т). В результате таких процессов движение денег приобрело самостоятельное значение, отделилось от движения товаров. Самостоятельность функционирования денег значительно расширилось при появлении безналичных расчетов, в том числе и расчетов на базе применения электронной техники.

Важным открытием в исследовании природы денег явилось их товарное происхождение. Развитие обмена происходило путем смены следующих форм стоимости.

1. Простая  или случайная, форма стоимости соответствовала: ранней ступени обмена между общинами, когда он имел случайный характер: один товар выражал свою стоимость в другом, противостоящем ему товаре. Маркс писал, что эта форма не так проста, как кажется на первый взгляд, поскольку уже здесь имеются два полюса выражения стоимости товара. На первом полюсе — товар, выражающих свою стоимость, товар, играющий активную роль (относительная форма стоимости); на втором полюсе товар, который служит материалом  для выражения стоимости первого товара, он играет пассивную роль и находится в эквивалентной форме. Таким образом, относительная и эквивалентная формы — два полюса выражения стоимости товара.

относительная форма      эквивалентная форма

                                           Простая, или случайная
1 пуд пшеницы    =      1 овца                           форма стоимости

Эквивалентная форма стоимости имеет ряд особенностей: а) потребительная стоимость товара-эквивалента служит формой проявления своей противоположности — стоимости товара; б) конкретный труд, содержащийся в товаре-эквиваленте, служит формой проявления своей противоположности абстрактного труда; в) частный труд, затраченный на производство товара-эквивалента, служит формой проявления своей противоположности - непосредственно общественного труда.

2. Полная, или развернутая, форма стоимости связана с развитием обмена, вызванного первым крупным общественным разделением общественного труда — выделением скотоводческих и земледельческих племен. В связи с этим в обмен включаются многочисленные предметы общественного труда, а каждый товар, который находится в относительной форме стоимости, противостоит множеству товаров эквивалентов.

                 1 пуд пшеницы = 1 овца

   1 пуд ржи             
                                            1 топор       Полная, или развернутая форма стоимости

                                               и т.д.   

Существенный недостаток данной формы стоимости состоит в том, что в связи с множеством товаров-эквивалентов стоимость каждого товара не получает законченного выражения.

3. Всеобщая форма стоимости. Дальнейшее развитие товарного производства и обмена привело к выделению из товарного мира отдельных товаров, играющих на местных рынках роль главных предметов обмена (соль, меха, скот и др.). Особенность этой формы стоимости заключается в том, что роль всеобщего эквивалента закрепилась еще за одним товаром, и в разное время ее поперечно выполняли различные товары. Этот товарообмен наталкивается на большие трудности, так как не всегда товаровладелец мог обменять сразу свой продукт на необходимый ему продукт. В результате длительного развития стихийно выделяется один товар, на который начинают обмениваться все остальные товары. Этой форме товарного обмена соответствует всеобщая форма стоимости:

1 топор 

1 пуд ржи = 1овца       Всеобщая форма стоимости

1 пуд пшеницы 

и т.д. 

Этот товар, на который обмениваются все остальные товары, становится товаром-эквивалентом, т.е. деньгами. В качестве денег у разных народов использовались: а) либо продукт, производимый на данной территории. Чаще всего это был скот, шкуры животных, меха и пр.; б) либо товар, завозимый извне на данную территорию. Например, шелка, пряности и т.д.

4. Денежная форма стоимости характеризуется выделением в результате дальнейшего обмена одного товара на роль всеобщего эквивалента. Такая роль с развитием обмена и созданием мирового рынка закрепилась за благородными металлами — золотом и серебром — в силу их естественных свойств (качественная однородность, количественная делимость, сохраняемость и портативность (в небольшом кусочке золота сосредоточена высокая стоимость).. С этого времени весь товарный мир разделился на две части: "товарную чернь" и особый товар, играющий роль всеобщего эквивалента, - деньги. Этой форме развития товарного обмена соответствует денежная форма стоимости.

1 пуд пшеницы

1 пуд ржи 

1 топор = 10 г золота (например)

1 овца

и т.д. 

Итак, деньги возникли в результате возникновения товарного производства и товарного обращения и прошли длительный путь развития.

В начале в качестве денег использовались железные, оловянные, свинцовые, медные, бронзовые деньги. И, наконец, роль всеобщего эквивалента закрепляется за благородными металлами - серебром и золотом. Поэтому под деньгами надо понимать товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента.

На современном этапе экономического развития, когда золото перестало играть роль денежного товара, сущность денег определяют следующим образом: деньги - это специфический товарный вид, с натуральной формой которого срастается общественная функция всеобщего эквивалента.

1.2. Сущность денег

Сущность денег характеризуется их участием в осуществлении различных видов общественных отношений. Сущность денег не может быть неизменной, она должна отражать развитие экономических отношений в обществе и изменения самих денег. Она важна при распределении валового национального продукта (ВНП), в приобретении недвижимости, земли. Здесь проявление сущности неодинаково, так как различные возможности денег обусловлены разными социально-экономическими причинами. При определении цен, выражающих стоимость товаров, проявляется также сущность денег.

Деньги являются всеобщим товарным эквивалентом. Кроме того, сущность денег характеризуется тем, что они служат средством всеобщей обмениваемости на товары, недвижимость, произведения искусства, драгоценности и др. Деньги улучшают условия сохранения стоимости. При сохранении стоимости в деньгах, а не в товарах уменьшаются издержки хранения и предотвращается порча. Поэтому предпочтительнее сохранять стоимость в деньгах.

В современных условиях денежные знаки и деньги безналичного оборота не обладают собственной стоимостью, но сохраняется возможность применения их в качестве меновой стоимости. Это свидетельствует о том, что деньги все больше отличаются от товара и превратились в самостоятельную экономическую категорию с сохранением некоторых свойств, придающих им сходство с товаром.

Таким образом, сущность денег заключается в том, что это - специфический товарный вид, с натуральной формой которого срастается общественная функция всеобщего эквивалента.

Сущность денег выражается в единстве трех свойств: всеобщей непосредственной обмениваемости; кристаллизации меновой стоимости; материализации всеобщего рабочего времени. Следовательно, деньги, возникшие из разрешения противоречий товара, являются не техническим средством обращения, а отражают глубокие общественные отношения. В своей эволюции деньги выступают в виде металлических (медных, серебряных и золотых), бумажных, кредитных и нового вида кредитных денег — электронных денег.

 Основные виды денег:

А) полноценные – деньги имеющие внутреннюю стоимость (золото, серебро, платина)

Б) неполноценные – деньги, не имеющие внутреннюю стоимость (бумажные деньги)

В) реальные деньги, т.е. наличные

Г) идеальные деньги,  т.е. мысленно представляемые

Д) бумажные деньги, т.е. выпускаемые государством  (казначейством)

Е) кредитные деньги, т.е. выпускаемые Центральным Банком (банковские билеты)

Бумажные деньги. Они являются знаками, представителями полноценных денег. Исторически бумажные деньги возникли из металлического обращения и появились в обороте как заместители ранее находившихся в обращении серебряных или золотых монет. 

Объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег как средства обращения, где деньги являются посредником в обмене товаров. Превращение возможности в действительность представляет собой длительный исторический процесс, который охватывает следующие этапы: I этап — стирание монет, в результате чего полноценная монета превращается в знак стоимости; 2 этап — сознательная порча металлических монет государственной властью, т.е. снижение металлического содержания монет с целью получения дополнительного дохода в казну; 3 этап — выпуск казначейством бумажных денег с принудительным курсом с целью получения эмиссионного дохода.

Самыми древними монетами являются монеты из електра - сплава золота и серебра, появившиеся в греческом городе-государстве Лидии в Малой Азии ( приблизительно 685 - 652 гг. до н. э.).

Самыми тяжелыми металлическими монетами считаются шведские медные монеты прямоугольной формы стоимостью 10 далнров. Эти монеты выпускались в 18 веке. Весит такая монета 19 килограммов 710 граммов. По углам монеты-плиты проставлены оттиски королевской печати, в центре - еще один оттиск печати и номинал монеты.

Самой легкой металлической монетой была непальская серебряная монета, выпущенная около 1740 года, массой 0,008 - 0,014 грамма и размером 2 миллиметра на 2 миллиметра. Иногда такая монета разрезалась на две или даже четыре части для мелких покупок.

Самой крупной по стоимости монетой была отчеканенная в 1654 году индийская золотая монета в 200 мохуров массой 2 килограмма 177 граммов и 136 миллиметров в диаметре. Отпечаток монеты хранится в Британском музее в Лондоне. Единственный известный экземпляр монеты исчез в индийском штате Бихар примерно в 1810 году.

Самая крупная сумма за покупку одной монеты -314 тысяч долларов, включая комиссионные, - уплачена 30 июня 1974 года на аукционе в Цюрихе, Швейцария, за серебряную декадрахму из древних Афин. Монету приобрела компания "Константинополь Фаин Арст Инк".

Монеты петровского времени, медные монеты. Ежегодная регулярная чеканка медных монет началась в 1700 году. Медь чеканилась номиналами в деньгу (1/2 копейки), полушку (1/4 копейки) и полуполушку (1/8 копейки). Чеканка полуполушек вследствие невыгодности их изготовления была прекращена в левый же год. (Монеты этого достоинства теперь крайне редки.) В 1704 году появились первые медные монеты в 1 копейку. С 1723 года чеканились медные пятаки.

Медные монеты в петровское время выпускались в сравнительно больших количествах на двух монетных дворах Москвы -Набережном денежном медном дворе в Кремле, подчинявшемся Приказу Большой казны (учреждение, ведавшее финансами государства), и на медном отделении Кадашевского монетного двора Военно-морского ведомства. Для облегчения контроля за количеством и качеством продукции, как правило, на медных монетах обозначалось место чеканки или название учреждения, которому подчинялся монетный двор.

Так, монеты, выходящие с Набережного денежного медного двора, несли на себе аббревиатуры "БК"-Большая казна (Приказ Большой казны), "НД"-Набережный двор, "НДЗ"- Набережный денежный двор. Продукция Медного монетного двора (медного отделения Кадашевского монетного двора) помечалась буквами "МД"- Монетный двор, "МДД"- Монетный денежный двор или "МДЗ"- Монетный денежный завод.

Прозвища монет. В России при Иване 3 окончательно определились два вида монет: "московки" и "новгородки". На "московках" помещалось изображение всадника с копьем в руках, а на "новгородках"- всадника с мечем или саблей.

Полновесный серебряный рубль, введенный Петром 1, стал весьма популярной монетой. Один из этих рублей, чеканившихся в 1723 - 1725 годах, назывался "крестовиком" - по монограмме, составленной в виде креста из начальных букв имени царя и римской цифры 1. Позднее аналогичные монограммы помещались на рубль Петра 2 и Павла 1.

Рубли Екатерины 1, которая возродила первоначальный "петровский" тип - сочетание портрета с государственным гербом, получили среди нумизматов прозвище "оборотников", так как портрет императрицы на них был обращен не вправо, как на рублевиках Петра 1, а влево. Один из рублей Екатерины 1 стал называться "траурным". На этой монете царица была изображена в простой одежде, без короны и регалии.

Прозвище "левок", "левки" получили на Руси в 17 веке ввозимые голландские талеры, которые чеканились из серебра Мексики и колоний Южной Америки. Название произошло от изображенных на гербе львов.

Для внедрения в обращение ничего не стоящей бумажки государство прошло огромный путь между выпуском первых монет (Лидия, VII п. до н.э.) и первых бумажных денег (Китай, XII в. н.э., Европа и Америка XVII XVIII вв. н.э.). В России бумажные деньги (ассигнации) были введены в 1769 г. В современный период бумажные деньги в виде казначейских билетов сохранились лишь в 10 странах (США, Италия, Индия, Индонезия и др.).

Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что это - денежные знаки, выпускаемые для покрытия бюджетного дефицита и обычно не разменные на металл, но наделенные государством принудительным курсом.

Следовательно, особенность бумажных денег состоит в том, что
они,
 будучи лишенными самостоятельной стоимости, снабжены государством принудительным курсом, а поэтому приобретают представительную стоимость в обращении и выполняют роль покупательного и платежного средства. 

Эмитентами бумажных денег является государственное казначейство, либо центральные банки. В первом случае государство прямо использует выпуск бумажных денег для покрытия своих расходов. Во втором случае оно это делает косвенно: центральный банк выпускает неразменные банкноты и предоставляет их в ссуду государству, которое направляет их на свои бюджетные расходы. Разность между номинальной стоимостью выпущенных бумажных денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу и печатание) образует эмиссионный доход, являющийся существенным элементом государственных доходов. 

Экономическая природа бумажных денег такова, что исключает возможность устойчивого бумажно-денежного обращения. Во-первых, выпуск бумажных денег не регулируется потребностью товарооборота в деньгах; во-вторых, отсутствует механизм автоматического изъятия излишка бумажных денег из обращения. 

Поскольку бумажные деньги обычно выпускаются для финансирования государства, покрытия бюджетного дефицита, размеры их эмиссии зависят от потребностей государства в финансовых ресурсах, а не от потребностей товарного и платежного оборота в деньгах. Потребности оборота в деньгах могут остаться неизменными или даже уменьшиться, но потребности государства в денежных средствах могут возрасти, например, вследствие увеличения военных расходов. Таким образом, увеличение бумажно-денежной массы обычно означает чрезмерный выпуск бумажных денег.

Бумажные деньги непригодны к выполнению функции сокровища, и излишек их не может сам уйти из обращения. Попав в обращение, бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют их и обесцениваются. Таким образом, неустойчивость присуща бумажным деньгам по самой их природе.

Особенностями бумажных денег являются их неустойчивость и обесценение, которые могут быть вызваны следующими причинами: избыточный выпуск в обращение; упадок доверия к правительству, которое выпустило деньги; неблагоприятный платежный баланс.

Наиболее типичным является инфляционное обесценение бумажных денег, обусловленное их чрезмерной эмиссией. Однако обесценение бумажных денег может быть связано с угрозой свержения  государственной власти и утратой населением доверия к ней, а также с неблагоприятным платежным балансом и падением курса национальной валюты.

Кредитные деньги. Расширение коммерческого и банковского кредита в условиях, когда товарные отношения приобрели всеобъемлющий характер, привело к тому, что всеобщим товаром контрактов становятся кредитные деньги, которые принадлежат к высшей сфере общественно-экономического процесса и управляются совершенно другими законами.

Непосредственная форма товарного обращения есть Т-Д -Т т.е. превращение товара в деньги и обратное превращение денег в товар. Для обращения товаров из их среды выделяется специфический товар, наделяемый денежными функциями. В условиях развитого капиталистического производства, когда повсеместным становится не обращение товара, а обращение капитала; последний также выделяет из своей среды часть капитала, которой придаются денежные функции.

 При простом товарном производстве обращение отделено от производства, и товары находит общественное признание лишь благодаря превращению их в деньги. При капиталистическом производстве, которое характеризуется формулой Д-Т-Д, обращение - лишь один из моментов производства. Товару в данном случае нет необходимости получать общественное признание только через деньги. Он находит его в самом процессе производства, выступая как капитал, являющийся общественным отношением. Деньги выражают здесь общественную связь, которая уже сложилась прежде чем они начали функционировать. 

По мере развития обращения денежная форма становится все более мимолетной. Одновременно товары все в большей степени получают общественное признание не столько через деньги, сколько непосредственно в процессе производства. Поэтому заключающееся в них рабочее время уже в процессе производства начинает выступать как общественно необходимое, вследствие чего товары оказываются способными соотноситься друг с другом уже на этой ступени, а не после предварительного их приравнивания к денежному товару в обращении. Таким образом, кредитные деньги возникают тогда, когда капитал овладевает самим производством и придает ему совершенно другую, чем раньше, измененную и специфическую форму. Они вырастают не из обращения, как товар - деньги в докапиталистической формации, а из производства, из кругооборота капитала.

Поскольку основным объектом меновых отношений при капитализме становится не товар как таковой, а товарный капитал, то роль денег выполняет не денежный товар, а денежный капитал. Следовательно, не деньги выступают в форме денежного капитала, а денежный капитал и форме кредитных денег.

Кредитные деньги и прошли следующую эволюцию: вексель, акцептованный вексель, банкнота, чек, электронные деньги, кредитные карточки.

Вексель письменное обязательство должника (простой вексель) или приказ кредитора должнику (переводный вексель -тратта) об уплате обозначенной на нем суммы через определенный срок. Простой и переводный векселя — это разновидности коммерческого векселя. Имеются также финансовые векселя, т.е. долговые обязательства, возникшие из предоставления в долг определенной суммы денег; их разновидностью являются казначейские векселя (здесь должником выступает государство). Дружеские векселя выставляются друг на друга с целью последующего учета их в банке. Бронзовые (или дутые) векселя — долговые обязательства, не имеющие реального обеспечения.

Характерными особенностями векселя являются: абстрактность — на векселе не указан конкретный вид сделки; бесспорность -  обязательная оплата долга вплоть до принятия принудительных мер после составления нотариусом акта о протесте; обращаемость — передача векселя как платежного средства другим лицам, с передаточной надписью на его обороте  (жиро или индоссамент), что создает возможность взаимного зачета вексельных обязательств. 

Циркулярная сила векселя  возрастает по мере увеличения числа передаточных надписей. Но такие веселя имели ограниченное обращение из-за недостатка информации о платежеспособности клиентов. Ограниченность обращения векселя была преодолена при помощи банковского акцепта векселей, которые получали платежную  гарантию со стороны крупных банков. Однако несмотря на это, использование векселя имеет свои границы; во-первых, вексель обслуживает только оптовую  торговлю; во-вторых, и в оптовой торговле сальдо взаимных требований погашается наличными деньгами; в-третьих, в вексельное обращение вовлечен ограниченный круг лиц, уверенных в платежеспособности векселедателя и индоссантов.

Банкнота доминирующее кредитное орудие обращения, которое в настоящее время выпускается  центральным банком путем переучета  векселей. Она отличается от векселя и от бумажных денег. Банкнота  от  векселя отличается: 

а) по срочности -  вексель представляет собой срочное долговое обязательство (3-6 месяцев), банкнота — бессрочное долговое обязательство;

б) по гарантии — вексель выпускается  в обращение отдельным предпринимателем и  имеет индивидуальную гарантию; банкнота выпускается в настоящее время центральным банком и имеет государственную гарантию. 

Классическая банкнота (т.е. разменная на металл) отличается от бумажных денег: 

а) по происхождению — бумажные деньги возникли из функции денег как средства обращения, банкнота — из функции денег как средства платежа;

б) по методу эмиссии — бумажные деньги выпускает в обращение Министерство финансов (казначейство), банкноты — центральный банк; в)  по возвратности — классические банкноты по истечении срока векселя, под который они выпушены, возвращаются  в центральный банк; бумажные деньги не возвращаются, а "застревают в обращении 

г) по разменности  - классическая банкноты по возвращении в банк разменивалась на золото или серебро, бумажные деньги всегда были неразменными.

Механизм свободного размена банкнот (классических) на золото или серебро исключал избыточное количество банкнот в обращении и их обесценение. С прекращением размена банкнот на золото и двойного обеспечения банкнот (золотого и кредитного) отпало золотое обеспечение, а вексельное сильно ухудшилось, так как вексельный портфель центрального банка все больше наполнялся казначейскими векселями и обязательствами.

Следовательно, современные банкноты не размениваются на золото, но в известной степени сохраняют товарную природу, или кредитную основу, однако они подпадают под закономерности бумажно-денежного обращения. 

Необходимо выделить три канала эмиссии современных банкнот: а) банковское кредитование хозяйства, которое обеспечивает связь денежного обращения с динамикой  воспроизводства общественного капитала; б) банковское кредитование государства, когда банкноты эмитируются  взамен государственных долговых обязательств;  в) прирост официальных валютных резервов в странах с активным платежным балансом (ФРГ, Япония и др.)

Чек как кредитное орудие обращения появился позже, чем вексель и банкнота, с созданием коммерческих банкой и сосредоточением свободных денежных средств на текущих счетах. Это — разновидность переводного векселя, который вкладчик выписывает на коммерческий или центральный банк. 

Впервые чеки возникли в Англии в 1683 г. Чек — письменный приказ владельца текущего счета банку о выплате определенной суммы денег чекодержателю или о перечислении ее на другой текущий счет.

Существуют следующие виды чеков: а) именные — выписанные на определенное лицо без права передачи; б) ордерные — составленные на определенное лицо, но с правом передачи другому лицу по индоссаменту; в) предъявительские — по которым обозначенная сумма выплачивается предъявителю чека; г) расчетные — используемые только при безналичных расчетах, д) акцептованные — по которым банк дает акцепт, или согласие, произвести платеж определенной суммы, и др. 

Экономическая природа чека состоит в том; что он служит средством получения наличных денег в банке; во-вторых, выступает средством обращения и платежа; в-третьих, являете орудием безналичных расчетов.        

На основе чеков возникла система безналичных расчетов, при которой большая часть взаимных претензий погашается и платеж производится по сальдо, без участия наличных денег. Особенно характерно для расчетов между клиентами одного банка. При расчетах между клиентами разных банков чек выписывается (на сумму сальдо) на центральный банк или расчетную палату.

Бурное развитие чекового оборота, рост операций по инкассации чеков породили хроническую нехватку банковского персонала и увеличение издержек на обработку чеков. Так в США в послевоенный период количество выписываемых чеков возрастало ежегодно на 7-8%, а издержки по их обработке превышали 11 млрд. дол. в год. В 50е годы начался поиск более экономичных форм платежей, который значительно усилился в 60-70годы благодаря внедрению в банковскую сферу достижений научно-технического прогресса. Впервые в США в 1959г. Бэнк оф Америка ввел в действие полностью автоматизированную электронную установку для обработки чеков и ведения текущих счетов. Затем последовало внедрение более совершенных поколений ЭВМ, что позволило подключить к  ЭВМ многих абонентов с помощью дистанционных устройств – выносных пультов –терминалов.

Механизация и автоматизация банковских операций, переход к широкому использованию ЭВМ способствовали возникновению новых методов погашения или передачи долга с применением электронных денег. Например, в США в  70-х годах была создана система платежей на электронной основе, получившая название системы электронных переводов денежных средств – ЕФТС. Такая система, по мнению американских экономистов (Лукет и др.), представляет  собой переход на качественно новую ступень эволюции денежного хозяйства.

На базе внедрения ЭВМ в банковское дело возникла возможность замены чеков кредитными карточками. Это средство расчетов,  замещающее наличные деньги и чеки, а также позволяющее владельцу подучить в банке краткосрочную ссуду. Кредитная карточка применяется в розничном торговом обороте, и сфере услуг. В настоящее время используются в основном четыре вида кредитных карточек: 6анковские, торговые, карточки для приобретения бензина, карточки для оплаты туризма и развлекательных мероприятий; Но наиболее распространенным видом являются торговые карточки;

В современных условиях деньги используются при: определении цен, и реализации товаров и услуг; определении себестоимости продукции и величины прибыли; оплате труда; составлении и исполнении бюджетов; осуществлении кредитных и расчетных операций; осуществлении операций с ценными бумагами; сбережении и накоплении в качестве средства; оценке объема ресурсов, участвующих в процессе производства (основные и оборотные фонды) и т.п.

1.4. Функции и роль денег в рыночной экономике. 

Сущность денег проявляется в их функциях. Функциям денег присуши устойчивость, стабильность, они мало подвержены изменениям.

Особенности функций состоят в том, что они в большинстве случаев осуществляются лишь деньгами. Деньги выполняют 5 функций, в том числе: 1.выступают в качестве меры стоимости, 2.средства платежа, 3.средства обращения, 4.средства накопления предприятий и сбережений населения 5.Помимо перечисленных функций, нередко признается выполнение деньгами функции мировых денег (международного платежного средства).

Функции денег могут выполняться только при участии людей. Такой подход к функциям денег означает, что деньги представляют инструмент экономических отношений в обществе, а функции денег могут осуществляться лишь при участии людей.

Выполнение деньгами функции меры стоимости заключается в оценке стоимости товаров путем установления цен.

Активность воздействия денег проявляется при стимулировании снижения издержек на изготовление товаров.

Цены товаров отражают не только абсолютную, но и относительную величину их стоимости, а также соотношения стоимости различных товаров.

Функцию меры стоимости  выполняют полноценные, но идеальные деньги. В этой функции деньги используются для измерения стоимости товара. Формой проявления стоимости товара является цена. Цена - стоимость товара, выраженная в деньгах. При золотом обращении цена товара зависима от двух факторов: а) стоимости товара. Чем выше стоимость товара, при прочих равных условиях выше и его цена, т.е. зависимость между стоимостью и ценой товара прямо пропорциональная; б) стоимости денег (золота). Чем выше стоимость денег, тем ниже цены товаров, и наоборот. В настоящее время цены товаров находят выражение в кредитных деньгах, не разменных на золото.

В современных условиях функция меры стоимости находит проявление: 1) в ценообразовании; 2) как орудие контроля за мерой труда и мерой потребления; 3) как орудие контроля за соблюдением коммерческого расчета.

Функция денег как средства обращения. Эту функцию выполняют только наличные деньги, но не обязательно полноценные. Деньги в этой функции обслуживают сферу товарного обращения:  Т-Д-Т. Первоначально в этой функции использовались слитки драгоценных металлов (золота и серебра), что затрудняло товарообмен. Затем стали использоваться монеты. Монета - это кусочки золота определенной формы, веса и достоинства.

Однако в процессе обращения полноценные золотые монеты "стирались" и теряли часть своего веса, превращаясь в неполноценные деньги.

Развитие функции денег как средства обращения приводит к возникновению безналичных денег. Бумажные деньги - это заменители (представители) золота в обращении. Бумажные деньги характеризуются следующими чертами: 1) они выпускаются в обращение государством (казначейством); 2) выпуск бумажных денег осуществляется для покрытия бюджетного дефицита; 3) бумажные деньги наделяются государством принудительным курсом; 4) бумажные деньги, как правило, не обеспечены товарной массой;  5) так как выпуск бумажных денег не регулируется потребностью товарооборота в деньгах, то они обесцениваются, т.е. снижается их покупательная способность.

Из функции денег как средства обращения вытекает закон денежного обращения, т.е. количество денег необходимых для обращения.

             сумма цен реализуемых товаров - сумма цен  товаров, проданных в кредит +

    Д =  сумма платежей по обязательствам - сумма  взаимопогашающихся платежей       

                   скорость оборота денежной единицы

Функция денег как средства платежа. Эта функция возникает в связи с развитием кредитных отношений.  Продавец продает товар покупателю, у которого в данный момент нет денег. Между сторонами заключается сделка в кредит, которая оформляется коммерческим векселем.

Продавец        товар    Покупатель 

                       вексель

Сделка заключается на определенный срок (например, 3 месяца). По истечении этого времени покупатель уплачивает деньги продавцу. В настоящее время эта функция используется: 1) при кредитных сделках; 2) при оплате материальных ценностей и услуг предприятий друг другу; 3) при выплате заработной платы рабочим и служащим; 4) при внесении платежей в госбюджет и внебюджетные фонды; 5) при платежах административно-судебного характера (штрафы, пени, неустойки и др.). 

В отличие от функции средства обращения в функции платежа могут использоваться деньги как в наличной (например, выплата зарплаты, пенсий), так и безналичной форме (например, платежи за материальные ценности и услуги). С функцией денег как средства платежа связано возникновение кредитных денег. Кредитные деньги прошли следующую эволюцию: вексель, банкнота, чек, электронные деньги, кредитные карточки.

Современные банкноты не размениваются на золото, частично используются для покрытия бюджетного дефицита и поэтому попадают под закономерности бумажно-денежного обращения.

Функция денег как средства накопления предприятии и сбережений населения проявляется: I) в виде накоплений на расчетных счетах предприятий в банках; 2) в виде денежных сбережений населения.

 Денежные сбережения населения существуют в следующих формах: а) в виде накоплений на счетах в Сберегательном банке (это основная форма сбережений населения в России); б) в виде накоплений на счетах в коммерческих банках; в) в форме покупки иностранной валюты; г) в форме личного и имущественного страхования; д) в виде покупки акций предприятий; е) в виде покупки государственных ценных бумаг; ж) в виде покупки облигаций предприятий.

Функцию мировых денег при золотом стандарте выполняло непосредственно золото. С крахом золотого монометаллизма видоизменилась и функция мировых денег. Сейчас при международных расчетах используются:  а) свободно конвертируемая валюта; б) клиринг (зачет взаимных обязательств);  в) международная валюта (СДР, ЭКЮ). 

Функция мировых денег возникла в докапиталистических формациях, но получила полное развитие с созданием мирового рынка. На этом рынке деньги сбрасываю национальные мундиры, т.е. выступают в виде слитков золота (995 пробы). Парижским соглашением 1867 года единственной формой мировых денег было признано золото.   

Мировые деньги имеют троякое назначение и служат: всеобщим платежным средством; всеобщим покупательным средством; материализацией общественного богатства. В качестве международного платежного средства деньги выступают при расчетах по международным балансам, главным образом по платежному балансу. Как международное покупательное средство деньги используются при прямой покупке товаров за границей и оплате их наличными (например, при неурожае - покупка зерна, сахара и других продовольственных товаров). В качестве материализации общественного богатства деньги являются средством перенесения национального богатства из одной страны в другую при взимании контрибуций, репараций или предоставлении займов.

В период действия золотого стандарта преобладала практика окончательного сальдирования платежного баланса с помощью золота, хотя в международном обороте применялись и кредитные орудия обращения.

В XX в. интенсификация мировых связей расширила внедрение кредитных орудий обращения и международный оборот (вексель, чек и др.). В 1930 г. в Женеве была подписана Международная конвенция о переводных и простых векселях, а в 1931 г. — Международная концепция, регулирующая выдачу, обращение и оплату чеков.

Однако особенность применения векселей и чеков в международном обороте заключается в том, что они не выполняют роль окончательного платежного средства, как золото. Поэтому исключение желтого металла из международного оборота, когда перестал действовать стихийный механизм регулирования валютных курсов — механизм "золотых точек", привело к сильным колебаниям валютных курсов. Поскольку мировой банкноты не было, место золота заняли путем внеэкономического принуждения ведущие национальные банкноты, главным образом, английский фунт стерлингов и доллар США. С этой целью были использованы международные соглашения, валютные блоки и валютные клиринги.

Первое международное соглашение было подписано в Генуе в 1922 г., когда фунт стерлингов и доллар США были объявлены эквивалентами золота и введены в международный оборот. Второе соглашение заключено в 1944 г. в Бреттон-Вудсе (США). Оно заложило основы послевоенной валютной системы капитализма. Основой валютных паритетов других национальных единиц был признан доллар США, разменный на золото по официальной цене (35 долл. за тройскую унцию - 31,1 г). Однако уязвимым местом в выполнении долларом и фунтом функции мировых денег было противоречие между интернациональным характером валютных связей и национальной природой кредитных денег.

Диктат ведущих национальных валют в международном обороте проявился также в создании валютных блоков. Стерлинговый блок был создан после отмены золотого стандарта в Англии в 1931 г. Он включал страны Британской империи (кроме доминионов Каналы и Нью-Фаундленда, а также Гонконга), государства, тесно связан-с Великобританией (Египет, Ирак, Португалия). Основой этого валютного блока было поддержание входившими в него странами твердого курса по отношению к валюте страны-гегемона; все расчеты предлагалось производить в этой валюте, которая хранилась в банке Англии. По такому же принципу действовал долларовый блок, созданный в 1933 г. после отмены золотого стандарта в США. В его состав входили США, Канада, страны Латинской Америки, а также Золотой блок, возглавляемый Францией.

Во время и после второй мировой войны на базе валютных блоков возникли валютные зоны - стерлинговая, долларовая. Кроме того на базе золотого блока возникла зона франка, появились также зоны голландского гульдена, португальского эскудо, италъянской лиры и испанской песеты.

 Валютные клиринги - это расчеты между странами на основе зачета взаимных требований с оплатой сальдо наличными деньгами. Валютные клиринги создавались в годы мирового экономического кризиса 1929 — 1933 гг. и затем получили большое распространение в форме двусторонних и многосторонних клирингов (Европейский Платежный союз с 1950 по 1958 г.), появление которых было вызвано обострением проблемы международной ликвидности, или способности стран оплачивать свои внешние обязательства. В результате 60% международных расчетов велось через валютные клиринги, которые к концу 60-х годов были ликвидированы в большинстве Западноевропейских стран с введением конвертируемости валют.

В целях увеличения международной ликвидности и замены национальных валют международной резервной денежной единицей Совет управляющих Международного валютного фонда (МВФ) утвердил план создания нового вида ликвидных средств — специальных прав заимствования (Speecial  Drawing Rigts — СДР). СДР — это эмитируемые международным валютным фондом платежные средства, предназначенные для регулирования сальдо платежных балансов, пополнения официальных резервов и расчетов с МВФ, соизмерения стоимости национальных валют. В соответствии с этим планом СДР безвозмездно распределялись среди стран-членов Фонда, который открывал им счет в СДР в сумме 16,8% их квоты. Эмиссия СДР проводилась в небольших размерах: в первые годы  1970 г.) было выпущено свыше 9,3 млрд. СДР, в течение 1979 — 1981 гг. — 12 млрд. Общая доля СДР в международных активах составляет всего 2,5%.

Первоначально в 1970 г. в единице СДР было установлено твердо фиксированное золотое содержание, как и у доллара США, — 0,888671г. Однако после двух девальваций доллара (в 1971 и 1973 гг.) и введения плавающих валютных курсов с 1 июля 1974 г. стоимость единицы СДР стала определяться на основе средневзвешенного курса 16 валют ведущих капиталистических стран, доля внешней торговли которых составляла не менее 1 % объема мировой торговли. С 1 января 1981 г. число валют в "валютной корзине" СДР было сокращено до пяти, после чего ее состав пересматривается раз в пять лет. Так, с 1 января 1991 г. действует "корзина" СДР, в которой предусмотрены доли следующих валют: доллар США — 40%, немецкая марка — 21, японская иена — 17, французский франк и английский фунт стерлингов — по 11%. По состоянию на конец августа 1990 г. 1 СДР равен 1,386 долл. США.

В марте 1979 г. была введена новая региональная международная денежная единица, используемая странами-членами Европейской валютной системы (ЕВС) — ЭКЮ (Еигореап Сиггепсу Unit). Создание ЭКЮ обусловлено развитием западноевропейской валютной интеграции и стремлением стран-участниц ЕЭС противопоставить доллару США европейскую коллективную валюту. В отличие от СДР, которые не имеют реального обеспечения, эмиссия ЭКЮ наполовину обеспечена золотом и долларами США (за счет объединения 20% официальных золотых резервов стран-участниц ЕВС) и наполовину — национальными валютами. Эмиссия ЭКЮ осуществляется в виде записей на счетах центральных банков стран-членов ЕВС в Европейском фонде валютного сотрудничества.

Стоимость ЭКЮ определяется методом "корзины" из валют стран-участниц ЕЭС. Удельный вес каждой валюты в "корзине" зависит от доли страны в ВНП ЕЭС, взаимном товарообороте, Европейском фонде валютного сотрудничества. В связи с этим наибольшая доля в "корзине" на 21 сентября 1989 г. приходится (в %): на немецкую марку — 30,1, французский франк — 19,0, английский фунт стерлингов — 13,0, бельгийский франк — 7,6, испанскую песету — 5,3, прочие — 5,45.

В соответствии с соглашением о ЕВС ЭКЮ является счетной единицей и средством межгосударственных расчетов по валютным интервенциям, но главным образом — базой для выражения паритетов валют стран-участниц, регулятором отклонений рыночных курсов валют.

Пределы допустимого колебания валют к доллару США были установлены 19 марта 1973 г. в размере ± 2,25% от центрального курса для всех стран-участниц, за исключением Италии (+ 6%) в связи с ее тяжелым экономическим положением. В 1990 г. Италия уменьшила пределы колебаний до общепринятых, а в связи со вступлением Великобритании в октябре 1990 г. в ЕВС для фунта стерлингов были установлены пределы колебаний ± 6%. Таким образом, в настоящее время из 12 стран-участниц ЕЭС в валютной группировке не участвуют лишь Испания, Португалия, Греция и Великобритания, которая вышла из ЕВС в сентябре 1992 г.

Роль денег в рыночной экономике. Качественно новая роль денег в рыночной экономике заключается в том, что они превращаются в капитал или самовозрастающую стоимость. Деньги становятся денежным капиталом в воспроизводстве индивидуального капитала благодаря тому, что их функционирование включено в кругооборот промышленного капитала, и они представляют собой исходный пункт и результат кругооборота последнего:

Д-Т   ... П-Т'1. 

Деньги обслуживают производство и реализацию общественного капитала, выступая в виде денежных потоков, которые движутся как внутри первого подразделения (производство средств производства), так и внутри второго подразделения (производство предметов потребления), а также между этими подразделениями.

В 80-е годы усилилась роль денег в качестве инструмента регулирования экономики, когда в ведущих странах мира в соответствии с монетаристской концепцией проводится денежно-кредитная политика.

1.5. Денежная масса и денежная база

Единство денежной массы - в виде объема наличных денег и денет безналичного оборота. В Федеральном законе «О Центральном банке РФ» от 12 апреля 1995 г. предусмотрено следующее: «Банк России может устанавливать ориентиры роста одного или нескольких показателей денежной массы...» (ст. 43).Различия между безналичными денежными расчетами и безналичным оборотом, который совершается при помощи передачи ценных бумаг, проявляется и в том, что в состав денежной массы в обращении не входят ценные бумаги.

Денежная масса в обращении характеризуется величиной денежного агрегата М2 в состав которого включаются, наличные деньги в обращении М0 (сумма наличных денег в обращении вне банков, т.е. за вычетом остатков в кассах банков), а также остатки средств в национальной валюте на расчетных, текущих счетах и депозитах нефинансовых предприятий, организаций и физических лиц, являющихся резидентами РФ. В этот агрегат не включаются депозиты в иностранной валюте.

Сравнительно недавно в РФ для характеристики величины денежной массы стал применяться показатель М2Х, в состав которого помимо величины М2 включаются также все виды депозитов в иностранной валюте(в рублевом эквиваленте - X). При этом для характеристики относительной обеспеченности оборота денежной массой используется коэффициент К2=М2Х/ВВП. Величина этого коэффициента (К2) призвана характеризовать относительную обеспеченность оборота платежными средствами.

Совокупный объем денежной массы, в том числе и ее прирост, во многом определяется увеличением абсолютных размеров кредита банков. С этой стороны величина денежной массы в обращении представляет собой результат денежно-кредитной политики.

Величина денежной базы представляет собой итог суммы наличных денег в обращении и в кассах коммерческих банков, средств в фонде обязательных резервов банков и остатков на корреспондентских счетах коммерческих банков в ЦБ РФ. Наибольший удельный вес в денежной базе занимают наличные деньги.

Величина денежной массы намного (более чем вдвое) превышает величину денежной базы. Поэтому не следует для характеристики массы денег в обращении пользоваться данными о денежной базе. Регулирование объемов денежной массы и денежной базы осуществляется при помощи мер денежно-кредитной политики, проводимых ЦБ РФ, а именно: с изменением учетной ставки при предоставлении ресурсов ЦБ в порядке рефинансирования коммерческих банков; установлением норм образования Фонда обязательных резервов коммерческих банков, подлежащих хранению в ЦБ; применением нормативов, регулирующих деятельность коммерческих банков; ограничения операций коммерческих банков в ЦБ и т.д.

2. Роль денег в воспроизводственном процессе. Особенности ее проявления при разных моделях экономики.

2.1. Роль денег в воспроизводственном процессе

Между участниками процессов производства и реализации товаров складываются товарно-денежные отношения. В условиях рыночной экономики величина цены товара складывается, исходя из стоимости товара, с возможным отклонением цены от стоимости. Большое значение имеют деньги в процессе денежного оборота, когда они выполняют функцию средства обращения или средства платежа.

При переходе к рыночной экономике роль денег повышается. Расширяется сфера применения денег при приватизации предприятий и имущества, включая недвижимость. Усиливается роль денег в обоснованной оценке имущества, а также при приобретении имущества (включая недвижимость), так как необходимо располагать соответствующей суммой денег, накопление которых требует немалых усилий.

Повышается роль денег в улучшении работы предприятий, использовании имущества, включая и возможность увеличения выплат дивидендов. Напротив, инфляционные процессы сопровождаются ослаблением роли денег и некоторым сужением сферы их применения, например, при расширении бартерных операций, ограничения возможности использования денег для ссудных операций, особенно для капиталовложений в связи с опасностью обесценения денег.

Обесценение денег приводит к снижению заинтересованности в накоплении рублей, что вызывает увеличение вложений в свободно конвертируемую валюту. Сумма накапливающейся у населения инвалюты косвенно свидетельствует о вывозе из страны на соответствующую сумму товарно-материальных ценностей, взамен которых на руках у населения остается наличная инвалюта. Вместе с тем, накопленная населением наличная инвалюта свидетельствует о том, что страна, являющаяся эмитентом такой валюты, получает на соответствующую сумму бесплатный эмиссионный ресурс, который может быть использован для кредитных операций.

При существовании платежного кризиса сравнительно широко распространяется практика предварительной оплаты (предоплаты) предприятиями приобретаемых ценностей. Это сопровождается ослаблением роли денег в контроле покупателя за качеством продукции и своевременностью ее поставки.

Деньги играют важную роль в хозяйственной деятельности предприятий, в функционировании органов государства, в усилении заинтересованности людей в развитии и повышении эффективности производства, экономном использовании ресурсов.

Зависимость возможности расходования средств от величины денежных поступлений побуждает к образованию запасов материалов лишь в минимально необходимых размерах и к осуществлению мер по ускорению поступления выручки за реализуемую продукцию. При недостаточности собственных средств для образования повышенных запасов производитель мог бы привлечь для этого кредит, но это сопряжено с дополнительными издержками. Использование денег позволяет предпринимать меры по увязке и достижению сбалансированности величины денежных доходов и расходов.

Применение устойчивой денежной единицы со стабильной покупательной способностью повышает надежность и обоснованность принимаемых и исполняемых бюджетных планов. Это подчеркивает значение преодоления инфляции, перехода к устойчивой денежной единице.

Важную роль выполняют деньги в экономических взаимоотношениях с другими странами. Деньги используются для оценки и определения выгодности операций по экспорту и импорту товаров, а также для денежных расчетов по таким операциям.

Деньги применяются также при проведении расчетов между странами в связи с кредитными и другими нетоварными операциями. В каждой стране периодически составляется торговый баланс, в котором сопоставляются выраженные в деньгах операции по экспорту и импорту товаров. В результате сопоставления объема экспорта и импорта за определенный период подводятся итоги таких операций в виде активного (превышение экспорта над импортом) либо пассивного (превышение импорта над экспортом) торговых балансов. Аналогичный подход осуществляется и в отношении платежного баланса, в который включаются платежи по товарным операциям (экспорту, импорту), расчеты по кредитным взаимоотношениям и, некоторым другим обязательствам.

В России существует внутренняя конвертируемость, состоящая в праве обмена (покупки, продажи) СКВ за рубли. При этом во внешнеэкономических отношениях рубли в современных условиях, как правило, не применяются.

Особенности проявления роли денег при различных моделях экономики

В условиях административно-командной экономики объем и ассортимент производимой продукции устанавливался вышестоящими органами для каждого предприятия в форме планов в натуральных и стоимостных показателях. Стоимостные показатели определялись в зависимости от данных о поставках продукции в натуральных единицах с применением установленных цен, а деньгам и денежным расчетам отводилось подчиненное значение. Роль денег в подобных условиях сводилась к их использованию в качестве вспомогательного инструмента учета и контроля.

В подобной ситуации возникала «подавленная инфляция», сопровождающаяся снижением роли денег, поскольку для приобретения товаров не столь важно было наличие денег у покупателя, сколь важна возможность их получения в соответствии с установленными нормами.

Вместе с тем, использование денег имело немаловажное значение и в административно-командной экономике. Лишь при применении денег становилось возможным определение совокупного объема различных издержек на изготовление продукции, составляющих ее себестоимость. Использование денег позволяет оценивать выполнение плана по совокупному объему продукции и разработать меры по улучшению выполнения плана. В условиях административно-командной системы роль денег остается подчиненной.

В рыночной экономике роль денег значительно повышается, чему способствуют создание и использование предпосылок, характерных для новых условий хозяйствования. В рыночной экономике товаропроизводители, действующие на основе различных форм собственности, приобретают самостоятельность в установлении объема, ассортимента производимой и реализуемой продукции. При этом усиливается роль денег, при помощи которых может быть дана оценка такому ориентиру, как платежеспособный спрос: с его учетом формируются объем и ассортимент производимой и реализуемой продукции.

Повышение роли денег в рыночной экономике происходит и в сфере розничной торговли, в которой отменено распределение по нормам, карточкам, талонам, и решающее значение при определении возможности покупки товаров приобретают деньги. Эффективность применения денег предполагает использование устойчивой денежной единицы, что усиливает стремление к преодолению таких негативных процессов, как инфляция.

3. ЭМИССИЯ И ВЫПУСК ДЕНЕГ В ХОЗЯЙСТВЕННЫЙ ОБОРОТ

3.1. Понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег» - неравнозначны. Выпуск денег в оборот происходит постоянно. Безналичные деньги выпускаются в оборот, когда коммерческие банки предоставляют ссуду своим клиентам. Наличные деньги выпускаются в оборот, когда банки в процессе осуществления кассовых операций выдают их клиентам из своих операционных касс. Однако одновременно клиенты погашают банковские ссуды и сдают наличные деньги в операционные кассы банков. При этом количество денег в обороте может и не увеличиваться.

Под эмиссией же понимается такой выпуск денег в оборот, который приводит к общему увеличению денежной массы, находящейся в обороте. Существует эмиссия безналичных и наличных денег (последняя и называется эмиссией денег в обращение).

В условиях административно-распределительной экономики и ту, и другую эмиссию, как правило, осуществлял Государственный банк. В условиях рыночной экономики эмиссионная функция разделяется: эмиссия безналичных денег производится системой коммерческих банков, эмиссия наличных денег - государственным центральным банком. При этом первична эмиссия безналичных денег. Прежде чем наличные деньги появятся в обороте, они должны отражаться в виде записей на депозитных счетах коммерческих банков. Главная цель эмиссии безналичных денег в оборот - удовлетворение дополнительной потребности предприятий в оборотных средствах.

Коммерческие банки удовлетворяют эту потребность, предоставляя предприятиям кредиты. Однако банки могут выдавать кредиты только в пределах имеющихся у них ресурсов, т.е. тех средств, которые они мобилизовали в виде собственного капитала и средств, находящихся на депозитных счетах. При помощи же этих ресурсов можно удовлетворить лишь обычную, а не дополнительную потребность хозяйства в оборотных средствах. Между тем, либо в связи с ростом производства, либо в связи с ростом цен на товары постоянно возникает дополнительная потребность хозяйства и населения в деньгах. Поэтому должен существовать механизм эмиссии безналичных денег, удовлетворяющий эту дополнительную потребность.

В странах с административно-распределительной системой хозяйства эмиссия безналичных денег осуществлялась на основе кредитных планов, путем расширения предоставляемых в соответствии с ними кредитов.

В странах с рыночной моделью экономики, когда монополия на эмиссии разрушена, действие подобного механизма становится невозможным.

При существовании двухуровневой банковской системы механизм эмиссии действует на основе банковского (кредитного, депозитного) мультипликатора. (коэффициент характеризующий связь между увеличением (уменьшением) инвестиций и изменением величины дохода)

Банковский мультипликатор представляет собой процесс увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому. Банковский, кредитный и депозитный мультипликаторы характеризуют механизм мультипликации с разных позиций.

Банковский мультипликатор характеризует процесс мультипликации с позиции субъектов мультипликации. Такой процесс осуществляется коммерческими банками. Один коммерческий банк не может мультиплицировать деньги, их мультиплицирует система коммерческих банков.

Кредитный мультипликатор раскрывает двигатель процесса мультипликации, то, что мультипликация может осуществляться только в результате кредитования хозяйства.

Депозитный мультипликатор отражает объект мультипликации - деньги на депозитных счетах коммерческих банков (именно они увеличиваются в процессе мультипликации).

 Механизм банковского мультипликатора может существовать только в условиях двухуровневых (и более) банковских систем, причем первый уровень - центральный банк управляет этим механизмом, второй уровень - коммерческий банк заставляет его действовать, причем действовать автоматически независимо от желания специалистов отдельных банков. Механизм банковского мультипликатора непосредственно связан со свободным резервом.

Свободный резерв представляет собой совокупность ресурсов коммерческих банков, которые в данный момент времени могут быть использованы для активных банковских операций. Данное понятие основывается на том, что коммерческие банки могут осуществлять свои активные операции (выдавать ссуды, покупать ценные бумаги, валюту и т. д.) только в пределах имеющихся у них ресурсов. Свободный резерв системы коммерческих банков складывается из свободных резервов отдельных коммерческих банков, поэтому от увеличения или уменьшения свободных резервов отдельных банков общая величина свободного резерва всей системы коммерческих банков не изменяется.

Поскольку процесс мультипликации непрерывен, коэффициент мультипликации рассчитывается за определенный период времени (год) и характеризует, насколько за этот период времени увеличилась денежная масса в обороте.

Банковский мультипликатор действует независимо от того, предоставлены ли кредиты коммерческим банкам или они предоставлены федеральному правительству. Деньги в этом случае поступят на бюджетные счета в коммерческих банках, а они тоже относятся к привлеченным ресурсам (ПР), поэтому свободный резерв коммерческих банков, где находятся эти счета, увеличится и включится механизм банковского мультипликатора.

Механизм банковского мультипликатора заработает не только от предоставления централизованных кредитов. Он может быть задействован и в том случае, когда центральный банк покупает у коммерческих банков ценные бумаги или валюту. В результате этого уменьшаются ресурсы банков, вложенные в активные операции, и увеличиваются свободные резервы этих банков, используемые для кредитных операций, т.е. включается механизм банковской мультипликации. Включить этот механизм центральный банк может и тогда, когда он уменьшит норму отчислений в централизованный резерв. В этом случае также увеличится свободный резерв системы коммерческих банков, что при прочих равных условиях приведет к росту кредитования и включению банковского мультипликатора.

Управление механизмом банковского мультипликатора, следовательно, эмиссией безналичных денег осуществляется исключительно центральным банком, в то время как эмиссия производится системой коммерческих банков. Центральный банк, управляя механизмом банковского мультипликатора, расширяет или сужает эмиссионные возможности коммерческих банков, тем самым, выполняя одну из основных своих функций - функцию денежно-кредитного регулирования.

3.2. Эмиссия наличных денег

Эмиссия наличных денег представляет собой их выпуск в обращение, при котором увеличивается масса наличных денег, находящаяся в обращении. Монополия на эмиссию наличных денег принадлежит государственному центральному банку. Ранее при административно-распределительной системе величина эмиссии служила объектом директивного планирования государством и ни в коем случае не могла превышаться. В условиях рыночной экономики директивного планирования не существует, однако центральные банки прогнозируют размер предполагаемой эмиссии, используя прогнозы кассовых оборотов коммерческих банков и собственные аналитические материалы. При этом важно не только установить оптимальную прогнозируемую величину эмиссии, но и распределение ее по отдельным регионам страны.

Эмиссия наличных денег осуществляется децентрализовано. Это связано с тем, что потребность коммерческих банков (именно она определяет размер эмиссии) в наличных деньгах зависит от потребности в них юридических и физических лиц, обслуживаемых этими банками, а она постоянно меняется.

Эмиссию наличных денег проводят ЦБ РФ и его расчетно-кассовые центры (РКЦ). Они открываются в различных регионах страны и выполняют расчетно-кассовое обслуживание расположенных в этих регионах коммерческих банков. Для эмиссии наличных денег в расчетно-кассовых центрах открываются резервные фонды и оборотные кассы. В резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных для выпуска их в обращение, в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в наличных деньгах. Эти денежные знаки не считаются деньгами, находящимися в обращении, поскольку они не совершают движения, являются резервом.

В оборотную кассу расчетно-кассового центра постоянно поступают наличные деньги от коммерческих банков, но и из нее постоянно выдаются наличные деньги. Таким образом, деньги в оборотной кассе пребывают в постоянном движении; они считаются деньгами, находящимися в обращении. Если сумма поступлений наличных денег в оборотную кассу расчетно-кассового центра превышает сумму выдач денег из нее, то деньги изымаются из обращения. При этом они переводятся из оборотной кассы РКЦ в ее резервный фонд.

Резервными фондами РКЦ распоряжаются управления (городские, областные, республиканские) Центрального банка России. Если в результате действия банковского мультипликатора у данного коммерческого банка возрастает величина денег на депозитных счетах, то в результате увеличивается и потребность клиентов в наличных деньгах и свободный резерв коммерческого банка.

Расчетно-кассовые центры обязаны выдавать коммерческим банкам бесплатно наличные деньги в пределах их свободных резервов. Поэтому, если у большинства коммерческих банков, обслуживаемых РКЦ, возрастет потребность в наличных деньгах, а поступления денег в их операционные кассы эквивалентно не возрастет, то РКЦ вынужден будет увеличить выпуск наличных денег в обращение. Для этого он на основе разрешения управления Центрального банка РФ переведет наличные деньги из резервного фонда в оборотную кассу РКЦ. Для данного РКЦ это будет эмиссионной операцией, хотя в целом по стране эмиссии наличных денег может и не произойти.

При осуществлении эмиссии одним РКЦ другой РКЦ может в то же время дополнительно изъять аналогичную сумму наличных денег, поэтому общая масса денег в обращении может и не измениться. Сведениями о том, произошла или не произошла в данный день эмиссия, располагает только Правление Центрального банка, где составляется ежедневный эмиссионный баланс.

Деньги, эмитируемые РКЦ в обращение, поступят в операционные кассы коммерческих банков, откуда будут выданы .клиентам этих банков, т.е. поступят или в кассы предприятий, или непосредственно населению. При этом деньги списываются со счетов клиентов до востребования. Следовательно, наличные деньги трансформируются из безналичных денег, находящихся на депозитных счетах, и представляют собой составную часть денежной массы, созданной коммерческими банками, в результате действия механизма банковского мультипликатора. В России на долю наличных денег приходится 1/3 всей денежной массы.

 Контрольные вопросы   

  1.  Дайте определение категории денег.
    2.    Покажите дискуссионный характер по вопросу о происхождении денег.
  2.  Чем отличается функция денег как средства обращения от функции денег как меры стоимости?
  3.  Объясните причины возникновения бумажных и кредитных денег.
  4.  Назовите основные черты, характеризующие бумажный денежный знак и банкноту.
    6.    Охарактеризуйте сферы применения функций денег как меры стоимости, средства обращения, средства платежа.

ТЕМА 2. ДЕНЕЖНЫЙ ОБОРОТ И НАЛИЧНО-ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ

1. Сущность и значение денежного оборота.

2. Прогнозы баланса денежных доходов и расходов населения, порядок составления и утверждения.

     3. Прогнозы кассовых оборотов банков: сущность и порядок составления.

Оборот, совершаемый в народном хозяйстве с помощью денег, называется денежным оборотом. Он опосредствует движение ВВП и НД, доходов и расходов госбюджета, внебюджетных фондов, населения, предприятий и организаций всех форм собственности. Денежный оборот представляет собой процесс непрерывного движения денег в наличной и безналичной формах.

В условиях обращения денег,  обладающих собственной стоимостью, денежный оборот, как и товарный оборот, выступает в качестве стоимостного оборота, поскольку золотая или серебряная монеты имели собственную стоимость отраженную в указанном на ней номинале. Стоимостной оборот объединял как денежный, так и товарный обороты.

Современный же денежный оборот совершается при помощи денежных единиц (в налично-денежном и безналичном оборотах), не обладающих стоимостью равной их номиналу. Поэтому стоимостным сейчас можно считать только товарный оборот.

Платежный оборот - процесс движения средств платежа, применяемых в данной стране. Он включает не только движение денег как средств платежа в налично-денежном и безналичном оборотах, но и движение других средств платежа (чеков, депозитных сертификатов, векселей и т.д.). Денежный оборот является составной частью платежного оборота. Денежное обращение, включающее оборот наличных денег, в свою очередь, служит составной частью денежного оборота.

Обращаться могут только наличные деньги. В безналичном обороте движение наличных денег замещается кредитными операциями, выполняемыми при участии банка, по счетам участников соответствующих операций. Поэтому понятие «денежное обращение» можно отнести только к части денежного оборота, а именно к налично-денежному обороту.

Под денежно-платежным оборотом понимается часть денежного оборота, где деньги функционируют как средство платежа независимо от того, безналичный это оборот или наличный.

Деньги, находящиеся в обороте, выполняют три функции: платежа, обращения и накопления. Последнюю функцию деньги осуществляют потому, что их движение невозможно без остановок. Когда же они временно прекращают свое движение, они и выполняют функцию накопления.

Функцию меры стоимости деньги, находящиеся в денежном обороте, не выполняют. Эту функцию деньги выполнили до вхождения в денежный оборот при установлении с их помощью цен на товары. Поэтому выполнение функции меры стоимости влияет только на потребность в деньгах для денежного оборота, следовательно, и на величину денежного оборота.

Денежный оборот складывается из отдельных каналов движения денег между центральным банком и коммерческими банками; коммерческими банками; предприятиями и организациями; банками и предприятиями и организациями; банками и населением; предприятиями, организациями и населением; физическими лицами; банками и финансовыми институтами различного назначения; финансовыми институтами различного назначения и населением. По каждому из этих каналов деньги совершают встречное движение.

Структуру денежного оборота можно определять по разным признакам. Из них наиболее распространенным является классификация денежного оборота в зависимости от формы функционирующих в нем денег - безналичный и наличио-денежный обороты. Однако, несмотря на всю важность такой классификации, она не отражает экономического содержания отдельных частей денежного оборота. Поэтому наряду с данным признаком классификации денежного оборота следует использовать и другой признак - характер отношений, которые обслуживает та или иная части денежного оборота.

В зависимости от этого признака денежный оборот разбивается на денежно-расчетный оборот, который обслуживает расчетные отношения за товары и услуги и по нетоварным обязательствам юридических и физических лиц; на денежно-кредитный оборот, обслуживающий кредитные отношения в хозяйстве и на денежно-финансовый оборот, обслуживающий финансовые отношения в хозяйстве.

Денежный оборот можно классифицировать в зависимости от субъектов, между которыми двигаются деньги - между банками (межбанковский оборот); оборот между банками и юридическими и физическими лицами (банковский оборот); оборот между юридическими лицами; оборот между юридическими и физическими лицами; оборот между физическими лицами.

Денежный оборот подразделяется на 2 вида: 1) налично-денежный оборот; 2) безналичный денежный оборот.

Налично-денежный оборот осуществляется при участии наличных денег. Здесь используется функции денег как средства обращения и частично как средство платежа. Безналичный денежный оборот осуществляется без участия наличных денег. Здесь используется функция денег как средства платежа. Между налично-денежным и безналичным оборотом существует тесная взаимосвязь; деньги из одной сферы постоянно переходят в другую.

Налично-денежный оборот представляет собой процесс движения наличных денежных знаков (банкнот, казначейских билетов, разменной монеты). Несмотря на то, что налично-денежный оборот во всех странах составляет меньшую часть, он имеет большое значение.

Налично-денежный оборот начинается в расчетно-кассовых центрах Центрального банка РФ. Наличные деньги переводятся из их резервных фондов в оборотные кассы, тем самым они поступают в обращение. Из оборотных касс РКЦ наличные деньги направляются в операционные кассы коммерческих банков. Часть этих денег банки могут передавать друг другу на платной основе, но большая часть наличных денег выдается клиентам - юридическим и физическим лицам (либо в кассы предприятий и организаций, либо непосредственно населению). Часть наличных денег, находящихся в кассах предприятий и организаций, используется для расчетов между ними, но большая часть передается населению в виде различных видов денежных доходов (заработной платы, пенсий и пособий, стипендий, страховых возмещений, выплаты дивидендов, поступлений от продажи ценных бумаг и т. д.).

Население также использует наличные деньги для взаиморасчетов, но большая их часть расходуется на выплату налогов, сборов, страховых платежей, квартплаты и коммунальных платежей, погашение ссуд, покупку товаров и оплату различных платных услуг, покупку ценных бумаг, лотерейных билетов, арендные платежи, уплату штрафов, пени и неустоек и т.д.

Таким образом, деньги поступают либо непосредственно в операционные кассы коммерческих банков, либо в кассы предприятий и организаций.

В соответствии с действующим порядком организации налично-денежного оборота для каждого предприятия устанавливаются лимиты остатка наличных денег в их кассах и деньги, превышающие лимит, должны сдаваться в обслуживающий данное предприятие коммерческий банк. Для коммерческих банков также устанавливаются лимиты их операционных касс, поэтому в сумме, превышающей лимит, они сдают наличные деньги в РКЦ. Последним также устанавливается лимит их оборотных касс, поэтому деньги в сумме, превышающей лимит, переводятся в резервные фонды, т.е. изымаются из обращения.

Налично-денежный оборот организуется государством в лице центрального банка. Для этого центральный банк систематически издает документ, который называется «Порядок ведения кассовых операций в народном хозяйстве».

Налично-денежный оборот организуется на основе следующих принципов: все предприятия и организации должны хранить наличные деньги (за исключением части, установленной лимитом) в коммерческих банках; банки устанавливают лимиты остатка наличных денег для предприятий всех форм собственности; обращение наличных денег служит объектом прогнозного планирования; управление денежным обращением осуществляется в централизованном порядке; организация налично-денежного оборота имеет целью обеспечить устойчивость, эластичность и экономичность денежного обращения; наличные деньги предприятия могут получать только  в обслуживающих их учреждениях банков.

Для прогнозирования денежного обращения составляются следующие документы: 1) баланс доходов и расходов населения; б) прогноз кассовых оборотов.

Баланс доходов и расходов населения имеет следующую форму:

Доходы (млрд.руб.)

Расходы (млрд. руб.)

1. Заработная плата

1. Покупка товаров

2. Пенсии, пособия, стипендии

2. Оплата услуг

3. Поступления от финансово-кредитной системы

3. Обязательные платежи и добровольные взносы

4. Получение дивидендов

4. Прирост вкладов

5. Доходы от продажи продукции и товаров на рынке

5. Покупка ценных бумаг

6. Прочие доходы

6. Прочие расходы

Всего доходов

Всего расходов

Превышение доходов над расходами означает увеличение остатка наличных денег на руках у населения по сравнению с предшествующим периодом. Превышение же расходов над доходами означает уменьшение остатка наличных денег на руках у населения по сравнению с предшествующим периодом. Баланс денежных доходов и расходов населения показывает соотношение между доходами и расходами населения, ускорение или замедление оборачиваемости наличных денег в обращении. Однако ответа на вопрос "сколько выпустить денег в обращение или изъять из обращения" баланс не дает. На этот вопрос отвечает другой документ - прогноз кассовых оборотов банков.

Схема прогноза кассовых оборотов

Приход

Расход

1 . Поступление торговой выручки

1 . Выдачи на оплату труда

2. Поступление     выручки     ж-д, водного,

    воздушного и местного транспорта

  1.  Выдачи на стипендии, пенсии, пособия

3. Выдачи на закупку сельхозпродуктов

3. Поступления квартирной платы

    и  коммунальных платежей

4. Поступление выручки от зрелищных 

   мероприятий

4. Выдачи со счетов арендаторов, фермерских хозяйств и  предпринимателей

5. Поступления    выручки   от предприятий

  бытового обслуживания

5. Выдачи    подкреплений    предприятиям связи

6. Поступления налогов и сборов

7. Поступления  от  продажи  ин. валюты

8. Поступления   от   предприятий Минсвязи

6. Выдачи  подкреплений  учреждениям Сбербанка

7. Прочие выдачи наличных денег

9. Поступления    от    учреждений Сбербанка

10. Прочие поступления наличных денег

Итого по приходу

Итого по расходу

Превышение прихода над расходами означает изъятие денег из обращения. Превышение расхода над приходом означает выпуск наличных денег в обращении.

Регулирование налично-денежного оборота проводится через оборотные кассы и резервные фонды территориальных учреждений ЦБ РФ.

2. Особенности денежного оборота при разных моделях экономики

В условиях административно - распределительной модели экономики денежному обороту были присущи следующие особенности. Наличный и безналичный обороты обслуживали распределительные отношения в хозяйстве. Весь общественный продукт в виде средств производства и в виде продуктов и услуг (предметов потребления) распределялся в первом случае - через систему материально-технического снабжения; во втором - через систему государственных торговых точек в соответствии с жалованьем (заработной платой), получаемым членами общества. Денежный оборот законодательно делился на безналичный и наличный. Государство устанавливало, какие отношения должны обслуживаться безналичным, а какие - налично-денежным оборотом. При этом безналичный оборот преимущественно обслуживал распределение средств производства, а наличный оборот - распределение предметов потребления. Денежный оборот служил объектом директивного планирования государством и функционировал в рамках единой государственной формы собственности, был централизован - его исходный и завершающий этапы были сосредоточены в государственном банке. Существовала монополия государственного банка на эмиссию как безналичных, так и наличных денежных знаков. Не существовал механизм банковского мультипликатора.

В условиях рыночной модели экономики денежный оборот обслуживает преимущественно рыночные отношения в хозяйстве и только в незначительной части - распределительные отношения. Он служит объектом прогнозного планирования государством, коммерческими банками, юридическими и физическими лицами; функционирует в условиях существования различных форм собственности; децентрализован - его исходный и завершающий этапы рассредоточены в разных коммерческих и государственных банках. Налично-денежный оборот совершается только на базе безналичного оборота. Эмиссию безналичных денег осуществляет система коммерческих банков, эмиссию наличных денег - государственный банк.

3. Взаимосвязь денежного оборота с системой рыночных отношений

Система рыночных отношений распадается на две сферы: денежно-товарных и денежно-нетоварных отношений. Особенностью денежно-товарных отношений является то, что происходит не только денежный, но и товарный (стоимостной) обороты, поскольку движение денег здесь всегда связано со встречным движением товаров.

При денежно-нетоварных отношениях стоимостного оборота не происходит, меняются только владельцы денег. Например, на рынке кредитных ресурсов у кредитора временно уменьшается количество имеющихся у него денег и, тем самым, уменьшается его право выйти в другие сферы рынка. У заемщика же увеличивается количество имеющихся у него денег и тем самым увеличивается его возможность выйти на другие рынки.
     Каждая часть денежного оборота обслуживает свою сферу рыночных отношений, причем деньги свободно переходят из одной части денежного оборота в другую, что позволяет оперативно перебрасывать их из одной сферы рыночных отношений в другую в соответствии со складывающейся в результате действия закона спроса и предложения конъюнктурой рынка. В отличие от других рынков валютный рынок не обслуживается конкретно какой-то частью денежного оборота, он только увеличивает или уменьшает этот оборот.

Основные задачи, которые решает денежный оборот, обслуживая систему рыночных отношений, определяет его роль. Денежный оборот, перераспределяя деньги между своими частями, обеспечивает свободный перелив капитала из одной сферы рыночных отношений в другую, тем самым, осуществляя их взаимосвязь. В денежном обороте создаются новые деньги, обеспечивающие удовлетворение потребности в них всех сфер рыночных отношений.

Контрольные вопросы

1. Дайте определение налично-денежного оборота.

2. Покажите взаимосвязь между налично-денежным и безналичным оборотом.

3. Назовите основные статьи баланса денежных доходов и расходов населения и прогноза кассовых оборотов банков.

4. С какой целью составляется баланс денежных доходов и расходов населения и прогноз кассовых оборотов?

5. Назовите каналы поступления наличных денег в кассы банков.

6. На какие цели выдаются наличные деньги из оборотных касс банков?

7. Дайте определение оборотной кассы и резервных фондов банков.


 

А также другие работы, которые могут Вас заинтересовать

57443. УРОК-ПУТЕШЕСТВИЕ ПО КОМПЬЮТЕРУ 39 KB
  Цели урока: повторение и обобщение знаний по теме «Устройство компьютера» получение дополнительных знаний по данной теме. Задачи: развитие познавательного интереса, логического мышления, памяти, внимательности, воспитание чувства коллективизма, взаимопомощи.
57445. Организация банковского обслуживания на основе банковских пластиковых карт ОАО «Балтийский Банк» 1002.21 KB
  Несмотря на проблемы, в России разворачиваются и набирают обороты различные пластиковые системы, а рынок банковских платежных карт эксперты называют в числе наиболее перспективных направлений развития банковских услуг для населения.
57449. Фразеологизмы 33.5 KB
  Знать: о фразеологизмах устойчивых сочетаниях слов их роли в обогащении речи. Упражнение 96 дети зачитывают исконно русские слова затем заимствованные.
57451. Любимые книги 42.5 KB
  Цели: Повторить правописание буквосочетаний чу-щу, ча-ща, жи-ши; перенос слов. Развивать память, внимание, ассоциативное мышление, образную речь. Дать ориентир на познавательный интерес и творческую активность. Прививать любовь к чтению.