82091

Изучение действующей методики анализа бухгалтерской отчетности и обозначении направлений её совершенствования

Дипломная

Бухгалтерский учет и финансовый аудит

Рассмотреть теоретические аспекты анализа бухгалтерской отчетности организации; изучить экономическую сущности, значение и состав бухгалтерской отчетности организации; рассмотреть различные методики анализа бухгалтерской отчетности организации; рассмотреть экономическую характеристику КЖРЭУП «Костюковское»; проанализировать показатели деятельности на основе данных бухгалтерского баланса организации...

Русский

2015-02-27

487.65 KB

6 чел.

Введение

Получив широкую экономическую свободу, субъекты хозяйствования оказались перед проблемой самостоятельного выбора стратегии развития, поиска источников финансирования, реконструкции и расширения производства, полностью ощутили бизнес риски всех уровней - коммерческие, финансовые, валютные. В этих условиях была глубоко осознана значимость получения такой информации, которая позволила бы всесторонне обосновать финансовые стратегические и текущие решения, снизить информационный риск при разработке стратегии развития и бизнес - планирования, выбрать надежных партнеров и предвидеть финансовые результаты своей деятельности.

Бухгалтерская отчётность - это основной источник информации для проведения анализа финансового состояния организации, которая представляет собой единую систему данных об имущественном и финансовом состоянии организации и о результатах ее хозяйственной деятельности.

Изучая бухгалтерскую отчетность, субъекты рыночных отношений преследуют различные цели: деловых партнеров интересует информация о возможности своевременно погашать долги; инвесторов - перспективы организации, финансовая устойчивость; акционеров – цена акции, размеры и порядок выплат дивидендов.

Изменения, происходящие в бухгалтерском учёте и отчётности в настоящее время, в значительной мере меняют и подходы к проведению финансового анализа.

Ныне существующая бухгалтерская отчётность не в полной мере отвечает международным стандартам учёта, что сказывается на результатах финансового анализа. Изначальное несоответствие отечественной отчётности международным стандартам приводит к несоответствию значений рассчитываемых показателей сложившимся нормативам. Эта несопоставимость приводит к появлению в экономической литературе авторских методик анализа, различия между которыми обусловлены стремлением приспособить содержание баланса к международной практике. Разработка всё новых методик объясняется тем, что в виду недостатков отечественной отчётности информация, используемая при анализе является неполной и в какой то мере искажённой, что иногда наносит вред больший, нежели вообще отсутствие этой информации.

Недостаток информации, предоставляемой пользователям, может стать серьезным препятствием для развития деятельности организации - в смысле притока дополнительных капиталов как источника расширения деятельности организации, так как деловые партнеры организации не получат интересующих их сведений о финансовой устойчивости, платежеспособности, перспективах развития организации, а часто даже о ее существовании.

На данном этапе экономического развития без решения проблемы совершенствования состава и форм бухгалтерской отчётности и системы бухгалтерского учёта в целом трудно рассчитывать на равное положение с зарубежными организациями в экономическом партнёрстве. Сопоставимость информации, необходимой для взаимовыгодного сотрудничества, существенно расширяет возможности организаций не только во внешнеэкономической деятельности, но и даёт больше возможностей для объективной оценки деятельности организации с рыночных позиций.

Актуальность анализа бухгалтерской отчетности  заключается в том, что он позволяет оценить эффективность размещения активов организации, их достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности; оценить структуру, размер и эффективность привлечения инвестиций; позволяет судить о способности руководства организации развивать деятельность и увеличивать прибыль, анализировать денежные потоки.

Проблемам совершенствования отчетности посвятили свои исследования многие отечественные и зарубежные авторы, результаты которых сохраняют свою научную и практическую значимость до настоящего времени, в частности А. А. Афанасьев, М. И. Баканов, П. С. Безруких, И. Ю. Беляева, Г. В. Булычева, Е. Н. Иванова, В. В. Ковалев, Г. В. Савицкая, В. И. Стражев, М. А. Снитко и др.

В трудах А. С. Бакаева, А. П. Зудилина, В. В. Качалина, В. В. Ковалева, В. Ф. Палия, Д. А. Панкова, Л. З. Шнейдмана, А. П. Михалкевич и других авторов был сделан акцент на усиление тенденций влияния международных учетных стандартов на организацию бухгалтерского учета и обоснована необходимость составления отчетности в соответствии с ними.

Исходя из повышения роли бухгалтерской отчетности в управлении организациями любой отрасли и независимо от формы собственности, выбранная тема исследования в современных условиях хозяйствования является актуальной и имеет практическое значение.

Цель курсовой работы состоит в изучении действующей методики анализа бухгалтерской отчетности и обозначении направлений её  совершенствования. Для достижения цели в курсовой работе были поставлены и последовательно решены следующие задачи:

  1.  рассмотреть теоретические аспекты анализа бухгалтерской отчетности организации;
  2.  изучить экономическую сущности, значение и состав бухгалтерской отчетности организации;
  3.  рассмотреть различные методики анализа бухгалтерской отчетности организации;
  4.  рассмотреть экономическую характеристику КЖРЭУП «Костюковское»;
  5.  проанализировать показатели деятельности на основе данных бухгалтерского баланса организации;
  6.  проанализировать показатели деятельности отчета о прибылях и убытках организации;
  7.  разработать основные направления по совершенствованию анализа  отечественных форм отчетности  организации.

Объектом исследования является финансово-хозяйственная деятельность коммунальное жилищно-ремонтное унитарное предприятие «Костюковское».

Предметом исследования курсовой работы является методика анализа бухгалтерской отчетности организации.

Исследуемый период — 2012-2013 годы.

Информационная база исследования — нормативно-правовые акты Республики Беларусь, научные труды отечественных и зарубежных экономистов, инструктивные материалы, методические рекомендации, издания периодической печати; данные бухгалтерского учета и статистической отчетности коммунального жилищно-ремонтного унитарного предприятия «Костюковское», международные стандарты финансовой отчетности.

Для достижения поставленной цели при написании курсовой работы использовались следующие общенаучные методы: сравнения, детализации, группировки, анализ, синтез, дедукция, а также приемы и способы экономического анализа: способ абсолютных разниц, относительных и  средних величин, цепной подстановки, скорректированного показателя, долевого участия.

Основная часть курсовой работы содержит две главы, которые в свою очередь делятся на параграфы, кроме того, курсовая работа включает введение, заключение, список используемых источников и приложения.

Курсовая работа содержит 66 страницы печатного текста, 18 таблицы, 2 рисунка 14 приложения.

 

  1.  Теоретические основы анализа бухгалтерской отчетности организации

  1.  Экономическая сущность, значение и состав бухгалтерской отчетности и предъявляемые к ней требования

Отчетность – система стоимостных показателей об активах, обязательствах, о собственном капитале, доходах, расходах организации, а также иная информация, отражающая финансовое положение организации на отчетную дату, финансовые результаты деятельности и изменения финансового положения организации за отчетный период [16]. Она необходима для оперативного руководства хозяйственной деятельностью и служит исходной базой для последующего планирования, прогнозирования, оперативного, текущего и перспективного управления.

В соответствии со ст. 2 Закона Республики Беларусь «О бухгалтерском учете и отчетности» «бухгалтерская отчетность — система показателей, отражающих имущественное и финансовое положение организации на отчетную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период» [1, с. 476].

 Сущность бухгалтерской отчетности сводится к обобщению данных текущего учета хозяйственной деятельности в системе счетов, получению на них дебетовых и кредитовых оборотов, выведению конечного сальдо и представлению этих показателей в виде баланса и других форм, удобных для обозрения и восприятия потребителя.

 Значение бухгалтерской отчетности заключается в том, что информация, которая содержится в ней используется для анализа и контроля за выполнением показателей производственной и финансовой деятельности организации, своевременным выявлением недостатков в работе, позволяет определить пути улучшения использования производственного потенциала предприятия.

 На основании информации, предоставленной в отчетности, пользователи – юридические и физические лица – принимают решения, заключают сделки с партнерами, оценивают платёжеспособность и возможные риски предпринимательства.

Пользователями бухгалтерской отчетности являются юридические и физические лица, заинтересованные в информации об организации.

Инструкцией о порядке составления и представления бухгалтерской отчетности, утвержденной постановлением Министерства финансов РБ от 31.10.2011 г. № 111 предусмотрены следующие типовые формы отчетности (рис. 1.1)

Рисунок 1.1 - Состав бухгалтерской отчетности

Аудиторского

заключения

Бухгалтерский баланс (форма № 1)

Бухгалтерская (финансовая) отчетность

Пояснительной

записки

Приложение к форме

№ 1 и форме № 2

Отчет о прибылях и убытках (форма № 2)

Отчета о движении денежных средств (форма № 4)

Отчет об изменении капитала (форма № 3) )

Отчета о целевом использовании полученных средств (форма № 5)

Примечание - Источник: собственная разработка на основании изучения экономической литературы [15].

Бухгалтерская отчетность за месяц состоит из бухгалтерского баланса.

Бухгалтерская отчетность организаций составляется с учетом показателей деятельности ее филиалов, представительств и иных обособленных подразделений, в том числе имеющих отдельный баланс.

Организации, достоверность годовой бухгалтерской отчетности которых подлежит обязательному аудиту, прилагают к годовой бухгалтерской отчетности аудиторское заключение [15].

«Бухгалтерского баланса» представляет собой систему показателей, характеризующих хозяйственно-финансовую деятельность организации, финансовое положение ее на определенную дату, отражая имеющееся у организации хозяйственные средства, собственный капитал и обязательства.

В «Отчете о прибылях и убытках» отражаются финансовые результаты, формирование прибыли (убытка) за отчетный период по составляющим ее элементам: прибыль (убыток) от текущей деятельности, прибыль (убыток) от  инвестиционной, финансовой и иной деятельности,  а также использование прибыли на налоги, платежи и расходы, производимые из прибыли и величина чистой прибыли [17, с. 228].

В отчете об изменении капитала приводится информация об остатках, увеличении и уменьшении уставного, резервного и добавочного капитала, а также прибыли (распределенной и нераспределенной) и убытка. Их движение в отчете расшифровывается по источникам пополнения и причинам уменьшения источников [7, с. 15-22].

В отчете о движении денежных средств организации, составленного в белорусских рублях, приводят сведения о денежных поступлениях и расходах в отчетном и прошлом периоде. В нем расшифровываются дебетовые и кредитовые обороты за год по счетам учета денежных средств [13] по видам деятельности - текущая, инвестиционная и финансовая.

Текущая - деятельность, связанная с производством промышленной, сельскохозяйственной продукции, выполнением строительных работ, продажей товаров и др. [3, с. 321].

Инвестиционная - деятельность организации, связанная с капитальными

вложениями с целью приобретения земельных участков, зданий и иной недвижимости, оборудования, нематериальных активов и других долгосрочных активов, а также их продажей; с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций, других ценных бумаг долгосрочного характера и т. п. [4, с. 318].

Финансовая - деятельность организации, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций и иных ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок до 12 месяцев акций, облигаций и т.п.

Деятельность организации по осуществлению (предоставлению) и реализации (погашении) финансовых вложений (независимо от срока их предоставления или погашения), а также любые проценты, причитающиеся к получению, относятся к инвестиционной деятельности.  Проценты, подлежащие к уплате за пользование организацией кредитами, займами (за исключением процентов по кредитам, займам, которые относятся на стоимость инвестиционных активов в соответствии с законодательством) относятся к финансовой деятельности [9].

Если в организации имеет место движение иностранной валюты, то движение денежных средств в иностранной валюте формируются по каждому ее

виду с пересчетом по официальному курсу Национального банка Республики Беларусь на дату совершения хозяйственной операции [1, с. 14-19].

В отчете о целевом использовании полученных средств отражается поступление целевых средств за отчетный период в целом по организации и в разрезе отдельных источников, а также использование средств по направлениям их расходования [5, с.460]. В КЖРЭУП «Костюковское» данная форма отчета отсутствует.

В состав годовой бухгалтерской отчетности входит пояснительная записка, характеризующая деятельность организации в отчетном году. В ней приводятся данные по показателям, не нашедшим отражение в формах годовой бухгалтерской отчетности. Нормативными правовыми актами не предусмотрена определенная структура пояснительной записки. Организации разрабатывают ее самостоятельно [16, с. 18-23].

В пояснительной записке отражается информация о выполнении основных показателей бизнес-плана, а так же выполняется анализ структуры баланса, прибыли организации. При этом в пояснительной записке следует указывать принятый порядок расчета аналитических показателей.

Основными требованиями, которым должна удовлетворять бухгалтерская отчетность, являются[12, с. 13]:

1. Достоверность.

Бухгалтерская отчетность должна давать достоверное представление о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении.

Для обеспечения достоверности данных бухгалтерской отчетности организации обязаны проводить инвентаризацию имущества и обязательств, в ходе которой проверяются и документально подтверждаются их наличие, состояние и оценка. Перед составлением годовой бухгалтерской отчетности проведение инвентаризации является обязательным (кроме имущества, инвентаризация которого производилась не ранее 1 октября отчетного года).

2. Полезность.

Информация считается полезной, если она уместна, надежна, сравнима и своевременна.

 3. Полнота.

 4. Существенность.

В бухгалтерскую отчетность должны включаться существенные показатели. Показатель считается существенным, если его нераскрытые может повлиять на экономические решения заинтересованных пользователей, принимаемые на основе отчетной информации.

 5. Нейтральность.

При формировании бухгалтерской отчетности организацией должна быть обеспечена нейтральность информации, содержащейся в ней, т.е. исключено одностороннее удовлетворение интересов одних групп пользователей бухгалтерской отчетности перед другими.

 6. Последовательность.

Организация должна при составлении отчетности придерживаться принятых ею содержания и форм отчетности последовательно от одного отчетного периода к другому. Изменение принятых содержания и формы Бухгалтерского баланса, Отчета о прибылях и убытках и Пояснений к ним допускается в исключительных случаях, например при изменении вида деятельности.

Таким образом, годовая бухгалтерская отчетность является завершающим этапом учетного процесса и вместе с записями отдельных хозяйственных оборотов рассматривается как первооснова дальнейших экономических и финансовых вычислений для решения задач управления финансовыми ресурсами организации.  При условии соблюдения всех требований, предъявляемых к бухгалтерской отчетности, она имеет достаточно широкие аналитические возможности.

1.2 Методика анализа бухгалтерской отчетности организации

Логическим продолжением процесса составления бухгалтерской отчетности являются ее анализ и экономическая интерпретация основных показателей отчетности с целью оценки финансово-экономического состояния организации.

Целью анализа бухгалтерской отчётности организации является изучение наличия, рациональности размещения финансовых ресурсов и результативности их использования. Достижение этой цели предполагает осуществление анализа финансовых ресурсов на важнейших участках хозяйственной деятельности, которые и выступают его главными объектами.

Цель анализа бухгалтерской отчетности достигается в результате решения ряда аналитических задач:

  1.  изучение состава, динамики и структуры имущества организации и источников его финансирования;
  2.  оценка платёжеспособности и ликвидности организации, т.е. способность ее на дату составления баланса, а также в перспективе погасить задолженность краткосрочного характера;
  3.  исследование финансовой независимости организации на основе изучения степени достаточности собственных средств для формирования долгосрочных и краткосрочных активов;
  4.  изучение результативности использования финансовых ресурсов на основе показателей рентабельности и деловой активности организации.

Практика финансового анализа выработала основные правила чтения (методику анализа) бухгалтерских отчетов. Среди них можно выделить шесть основных методов [8, с. 68]:

  1.  Горизонтальный (временной) анализ – сопоставление между собой величин конкретных статей баланса в абсолютном и относительном выражении за определенный период, оценку их изменения за этот период. Для этого строятся аналитические таблицы, аналогичные бухгалтерскому балансу, в которых абсолютные показатели дополняются относительными, то есть просчитывается изменение абсолютных показателей, как в сумме, так и в процентах;
  2.  Вертикальный (структурный) анализ – определение структуры финансовых показателей и оценка их колебаний за анализируемый период. Структурный анализ сглаживает влияние инфляции и позволяет проводить межхозяйственные сравнения. Он представляет данные отчетности в виде относительных показателей и подразумевает исчисление доли каждой статьи отчетности в его общей сумме, выраженной в процентах [20];  
  3.  Трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, то есть основной тенденции динамики показателя, очищенного от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С его помощью формируются возможные значения показателей в будущем;
  4.  Анализ относительных показателей (коэффициентный анализ) - изучение уровня и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношения величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе финансовой отчетности. Он используется при изучении финансовой устойчивости, платежеспособности предприятия, ликвидности его баланса;
  5.  Сравнительный (пространственный) анализ – внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности. Различают:

-  внутрихозяйственный – изучает деятельность только исследуемого предприятия и его структурных подразделений. В качестве источников информации используется внутренняя финансовая отчетность, данные бухгалтерского учета, нормативная и плановая информация.

- межхозяйственный – сравнение показателей исследуемого предприятия с показателями конкурентов, организаций-контрагентов;

  1.  Факторный анализ – анализ влияния отдельных факторов на результативный показатель (с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования).

В приложение А представлены группы основных показателей, рассчитываемых по каждому методу финансового анализа.

Финансовый анализ необходим не только руководителям и соответствующим службам предприятия, но и его учредителям, инвесторам с целью оценки финансового состояния, изучения эффективности использования ресурсов, банкам – для оценки кредитоспособности и определении степени риска выдачи кредита, поставщикам – для своевременного получения платежей и т.д.

В соответствии с задачами анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности делится на внутренний и внешний.

Внутренний анализ проводится службами предприятия, и его результаты используются для планирования финансового состояния предприятия, обеспечения финансовой устойчивости и платёжеспособности. Его цель – установить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы обеспечит эффективное функционирование предприятия, получение максимальной прибыли и исключение банкротства.

Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодного вложения средств, что бы обеспечить максимум прибыли и минимизировать коммерческие и финансовые риски.

Анализируя бухгалтерскую (финансовую) отчетность пользователи,

прежде всего, определяют абсолютные показатели форм отчетности и при их аналитической обработке переходят к относительным показателям - финансовым коэффициентам.

Детализация методики финансового анализа зависит от поставленных целей. Логика аналитической работы предполагает ее организацию в два этапа:

  1.  Предварительная оценка, или экспресс – анализ финансового состояния;
  2.  Детализированный анализ финансового состояния.

В настоящее время сложилось несколько подходов к проведения анализа бухгалтерской отчетности, некоторые из которых представлены в  Приложении Б.  На примере предприятия КЖРЭУП  «Костюковское» анализ будем производить по следующей методики (рис. 1.2).

Рисунок 1.2 – Этапы анализа бухгалтерской отчетности

Анализ бухгалтерской отчетности

Анализ прибыльности и факторов, влияющих на результат

Анализ потоков денежных средств и деловой активности

Анализ движения капитала

Анализ

финансовой устойчивости

Анализ ликвидности средств и платёжеспособности

Анализ имущественного положения организзации

Предварительный анализ бухгалтерской отчетности

 

 

 

Финансовое прогнозирование

Обобщение результатов анализа

      Корректировка

Оценка финансовых прогнозов

Принятие управленческих решений

Примечание - Источник: собственная разработка на основании изучения экономической литературы [11]

Для раскрытия содержания информации большое значение имеет проведение предварительного анализа форм бухгалтерской отчетности, т. е.

преобразование представленной отчетности в аналитическую, который включает в себя следующее [2, с. 60]:

  1.  проверку существенности основных статей бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках;
  2.  составление уплотненного баланса и отчета о прибылях и убытках, где остаются только существенные статьи, которые необходимо проанализировать и которые оказывают реальное влияние на принятие финансовых решений;
  3.  детализация неоправданно агрегированных статей, для чего используются данные из пояснений и дополнений к отчетности;
  4.  исключение или выделение чрезвычайных доходов и расходов, которые искажают устойчивые тенденции развития экономических процессов и результатов;
  5.  составление динамических балансов и отчетов о прибылях и убытках, которые позволяют выявить тенденции изменения финансовых результатов;
  6.  введение эталонных данных для сравнения с показателями отчетности, в качестве которых можно использовать нормативный уровень показателей, среднеотраслевые показатели или достижения лучших предприятий.

Целью анализ имущественного положения организации является оценка состава, структуры и динамики активов организации, а также установление причин их изменения. Проводится горизонтальный и вертикальный анализ долгосрочных и краткосрочных активов из бухгалтерского баланса.

Посредством горизонтального анализа определяются тенденции изменения имущества и обязательств организации на основе расчета их абсолютного отклонения и темпов роста (снижения). Горизонтальный анализ используется так же для дополнения вертикального анализа финансовых показателей.

Вертикальный анализ позволяет оценить внутренние пропорции и закономерности изменения имущества организации на основе расчета удельных весов и их изменения.

Кроме этого по данным расчетов сравнивают темпы изменения долгосрочных и краткосрочных активов, устанавливают причины их изменения. Целесообразно установить положительные и отрицательные причины изменения долгосрочных и краткосрочных активов, а также последствия, сложившегося состава имуществ организации.

При анализе долгосрочных активов необходимо оценить состав, структуру и динамику основных средств, которые занимают наибольший удельный вес в составе долгосрочного имущества организации. В ходе исследования необходимо обратить внимание на изменение абсолютных показателей за отчетный период, а также проанализировать движение и техническое состояние основных средств.

Проверяется также выполнение плана по внедрению новой техники, вводу в действие новых объектов, ремонту основных средств. Обеспеченность организации отдельными видами машин, механизмов, оборудования, помещениями устанавливается сравнением фактического их наличия с плановой потребностью. Анализируется  использование технологического оборудования, с целью выявления оборудования, незанятого в производственном процессе и возможности его реализации [19, с. 77].

При анализе I раздела бухгалтерского баланса следует обратить внимание на тенденции изменения статьи «Вложения в долгосрочные активы», в том числе остатков незавершенных капитальных вложений и оборудования к установке, поскольку данные активы не участвуют в производственном обороте и, при определенных условиях увеличение их доли может негативно сказаться на результатах хозяйственной деятельности и финансовых показателях организации.

В ходе анализа краткосрочных активов организации особое внимание уделяется оценке состава, структуре и динамике запасов, готовой продукции, товаров. Большое влияние на производственные результаты и финансовое положение организации оказывает качество производственных запасов.

Анализ дебиторской задолженности должен быть направлен на изучение состояния расчётно-платёжной дисциплины организации. При этом изучается ее состав, структура и динамика, определяется изменение ее доли в составе всего имущества и оборотных активов.

На следующем этапе анализа активов организации необходимо оценить  источники их формирования, т.е. определить, какая доля активов организации сформирована за счёт собственных источников, а какая - за счёт привлечённых и заёмных.

При рациональной структуре финансирования активов организации долгосрочные активы должны быть сформированы за счёт долгосрочных источников (собственного капитала и долгосрочных кредитов и займов), а краткосрочные активы – за счёт краткосрочных источников (краткосрочных кредитов и займов, кредиторской задолженности и собственного капитала).

В ходе анализа определяется долевое участие (удельный вес):

• собственного капитала, долгосрочных кредитов и займов в формировании долгосрочных активов по следующим формулам 1.1 и 1.2:

                                  (1.1)

где ДДК – долевое участие долгосрочных кредитов и займов в формировании долгосрочных активов;

ДК – долгосрочные кредиты и займы;

ДА – долгосрочные активы [13].

(1.2)

где Дск – долевое участие собственного капитала в формировании долгосрочных активов[13].

• собственного капитала, краткосрочных кредитов и займов, кредиторской задолженности в формировании краткосрочных активов по сле-

дующим формулам 1.3, 1.4, 1.5:

                                    (1.3)

где ДКК – долевое участие краткосрочных кредитов и займов в формировании оборотных активов;

КК – краткосрочные кредиты и займы;

КА – краткосрочные активы [13].

                                    (1.4)

где ДКЗ – долевое участие кредиторской задолженности в формировании краткосрочных активов;

КЗ – кредиторская задолженность и прочие виды обязательств;

КА –краткосрочные активы [13].  

                                   (1.5)

где ДСОС – долевое участие собственных средства в формировании долгосрочных активов;

СОС – собственные оборотные средства;

КА – краткосрочные активы [13].

Важнейшим направлением анализа бухгалтерской отчётности организации является изучение источников формирования её имущества.

Источники финансирования подразделяются на  [18, с. 124]:

  1.  собственные – это уставный капитал, накопленный капитал (резервный капитал, добавочный капитал, нераспределённая прибыль);
  2.  заёмные – это кредиты банков, займы, кредиторская задолженность, лизинг. По срокам их использования займы подразделяют на [18, с. 140]:
  3.  долгосрочные (постоянные) – это  собственный капитал (III раздел баланса), а также долгосрочные кредиты и займы (IV раздел баланса);
  4.  краткосрочные – это краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность) (V раздел баланса).

В ходе анализа источников финансирования вначале изучается их состав, структура и динамика посредством проведения горизонтального и вертикального анализа собственного капитала и обязательств исходя из баланса.

При этом основное внимание обращается на соотношение темпов изменения собственных источников финансирования с заёмными и привлечёнными источниками финансирования.

В процессе анализа обращают также внимание на соотношение темпов изменения собственных источников финансирования и долгосрочных активов, сравнивают их удельные веса в итоге баланса.

Особое внимание при изучении бухгалтерского баланса отводится исследованию состава, структуры и динамике кредиторской задолженности, определении степени ее участия в формировании всего имущества, а также оборотных активов. На основании данных о структуре кредиторской задолженности по срокам возникновения делают выводы о платежеспособности организации.

В ходе анализа источников финансирования важно определить структуру  размещения собственных и заёмных источников в формировании имущества организации. При этом определяется сумма собственных оборотных средств на начало и конец отчетного периода, которая свидетельствует о достаточности собственных источников финансирования не только для формирования краткосрочных, но и долгосрочных активов. Собственные оборотные средства определяются по данным бухгалтерского баланса по следующей формуле 1. 6:

СОС = КР +ДК – ДА,    (1.6)

где СОС – собственные оборотные средства,

КР – собственный капитал;

ДК – долгосрочные кредиты и займы;

ДА – долгосрочные активы [13].  

При изучении размещения источников финансирования определяется степень участия собственных, заемных и привлеченных источников финанси-

рования в формировании имущества организации следующим образом:

• долевое участие собственного капитала в формировании всего иму-

щества как отношение  собственного капитала к итогу баланса;

• долевое участие собственного капитала в формировании долгосрочных активов по формуле 1.2;

• долевое участие собственного капитала в формировании краткосрочных активов по формуле 1.5.

• долевое участие заемных и привлеченных средств в формировании всего имущества как отношение заемных и привлеченных средств к итогу баланса;

• долевое участие заемных и привлеченных средств в формировании долгосрочных активов по формуле 1.1;

• долевое участие заемных и привлеченных средств в формировании краткосрочных активов по формулам 1.3 и 1.4.

Важнейшими этапами в ходе анализа бухгалтерской отчётности организации является оценка ее платёжеспособности и ликвидности.

В целях обеспечения единого методического подхода к оценке платежеспособности субъектов хозяйствования, своевременного выявления нестабильности их финансового состояния были приняты постановления Совета министров Республики Беларусь «Об определении критериев оценки платежеспособности субъектов хозяйствования» от 12 декабря 2011г № 1672 и  Инструкция о порядке расчета коэффициентов платежеспособности и проведения анализа финансового состояния и платежеспособности субъектов хозяйствования, утвержденная постановлением Министерства финансов и Министерства экономики Республики Беларусь от 27 декабря 20011 г. № 140/206.

Оценка платёжеспособности представляет собой оценку финансового состояния предприятия на краткосрочную перспективу и производится по краткосрочным активам и краткосрочным обязательствам, представленным в разделах II и V баланса [21, с. 218].  

Показателями, с помощью которых оцениваются платёжеспособность предприятия, являются:

  1.  обеспеченности собственными оборотными средствами.
  2.  обеспеченности финансовых обязательств активами;
  3.  коэффициенты текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия, коэффициент общей ликвидности).

Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия долгов) – отношение всей суммы текущих активов, включая запасы и незавершенное производство, к общей сумме краткосрочных обязательств. Характеризует долю краткосрочных обязательств, которая может быть погашена в результате реализации краткосрочных активов.  Здесь делается допущение, что все краткосрочные активы могут быть реализованы при необходимости и по их балансовой оценке. Удовлетворяет обычно коэффициент  > 2 [18, с. 338].

  1.  коэффициент быстрой ликвидности (коэффициент промежуточной ликвидности, коэффициент срочной ликвидности).

Коэффициент быстрой ликвидности – это отношение денежных средств и их эквивалентов, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам. Характеризует долю краткосрочных обязательств, погашаемых за счет денежных средств, финансовых вложений и за счет ожидаемых поступлений от дебиторов. Удовлетворяет обычно соотношение 0,7 – 1,0. [18, с. 340]  

  1.  коэффициент абсолютной ликвидности (коэффициент платёжеспособности).

Коэффициент абсолютной ликвидности (норма денежных средств) – это отношение денежных средств и их эквивалентов  и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам. Характеризует долю краткосрочных обязательств, которые могут быть погашены на дату составления баланса за счет наиболее ликвидных активов. Нормативная величина – не менее 0,2

По данным коэффициентам определены их нормативные значения, дифференцированные по основным отраслям экономической деятельности (кроме коэффициента обеспеченности финансовых обязательств активами, нормативное значение, которого для всех организаций определено на уровне – не более 0,85).

При этом  были определены следующие критерии признания платежеспособности и неплатежеспособности субъекта хозяйствования [10]:

организация признается платежеспособной при условии, что коэффициенты текущей ликвидности и (или) обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода  имеют значения более или равные установленным нормативам;

организация признается неплатежеспособной при условии, что одновременно коэффициенты текущей ликвидности и обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода  имеют значения менее   установленных нормативов;

неплатежеспособность организации, приобретает устойчивый характер, если в течение четырех кварталов, предшествующих составлению последнего бухгалтерского баланса, она является неплатежеспособной;

неплатежеспособность организации, имеет устойчивый характер, если в течение четырех кварталов, предшествующих составлению последнего бухгалтерского баланса, она является неплатежеспособной  и на последнюю отчетную дату коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами превышает 0,85.

В ходе анализа  определяют влияние факторов на изменение коэффициентов абсолютной и текущей ликвидности.

В ходе изучения бухгалтерской отчётности важное внимание уделяется изучению финансовой независимости, т.е. степени защищенности интересов кредиторов и инвесторов, имеющих вложения в организацию. Гарантом такой защиты выступают собственные источники финансирования, которые являются основой и обеспечением для привлечения средств организации.

Для оценки финансовой независимости организации рассчитываются следующие  показатели (таблица 1.1).

Таблица 1.1 – Система показателей оценки финансовой независимости    организации

Показатели

Методика
расчета

Экономическая интерпретация

1. Коэффициент капитализации

Отношение долгосрочных и краткосрочных обязательств к собственному капиталу

Характеризует величину долгосрочных и краткосрочных обязательств, приходящуюся на один рубль собственного капитала. Нормативная величина – не более 1

2. Коэффициент маневренности собственных средств

Отношение собственных оборотных средств к сумме собственного капитала

Характеризует долю собственных источников финансирования, вложенных в краткосрочные активы, в общей сумме собственного капитала

3.Коэффициент финансовой независимости

Отношение собственного капитала к итогу баланса

Характеризует долевое участие собственных источников финансирования в формировании активов организации

Нормативная величина - 0,4-0,6

4. Коэффициент обеспеченности финансовых

обязательств активами

Отношение долгосрочных и краткосрочных к итогу баланса

Характеризует долевое участие долгосрочных и краткосрочных обязательств в формировании активов организации. Нормативная величина - не более 0,85

5.  Коэффициент обеспеченности

просроченных финансовых обязательств активами

Отношение просроченных обязательств к итогу баланса

Характеризует долевое участие просроченных долговых обязательств (кредитов, займов и кредиторской задолженности) в формировании активов организации

6. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Отношение собственных оборотных средств к краткосрочным активам

Характеризует долевое участие собственных средств в формировании краткосрочных активов организации

Примечание - Источник: [13, с. 19, таблица 9]

В ходе анализа  определяют влияние факторов на изменение наиболее значимых коэффициентов (финансовой независимости, капитализации, обеспеченности собственными оборотными средствами) с помощью способов скорректированных показателей и долевого участия.

 Следующим этапам анализа бухгалтерской отчётности организации является оценка ее деловая активность, которая проявляется в положительной

динамике её активов, выручки и прибыли.

В.В. Ковалев определяет деловую активность как весь спектр усилий направленных на продвижение предприятия на рынке продукции, труда, капитала [22, с. 341]

В ходе оценки деловой активности организации (способности ее наращивать объемы деятельности, расширять рынки сбыта продукции, эффективно управлять активами), необходимо в первую очередь обратить внимание на соблюдение следующего соотношения:

ТрП≥ ТрВ ≥ ТрКА,    (1.7)

где ТрП  – темп роста прибыли от реализации товаров, продукции, работ и услуг;

ТрВ – темп роста выручки от  реализации товаров, продукции, работ и услуг;

ТрКА – темп роста средней стоимости краткосрочных активов [10].  

Выполнение данного неравенства свидетельствует об эффективности использования оборотного капитала, о наращивании прибыли и объема продаж (результатов деятельности организации) более быстрыми темпами, чем вложения в краткосрочные активы.

Помимо темповых сравнений результатов деятельности и используемых ресурсов в процессе анализа деловой активности организации важным направлением является оценка относительных показателей, которые определяются путем сопоставления объема деятельности с используемыми активами организации и источниками их формирования.

К наиболее важным относительным показателем оценки деловой активности организации относятся следующие показатели (таблица 1.2).

Таблица 1.2 - Система показателей  оценки деловой активности организации

Показатели

Методика
расчета

Экономическая интерпретация

1. Оборачиваемость краткосрочных акти

Отношение средней стоимости краткосрочных активов к

Характеризует продолжительность нахождения средств в формировании

Продолжение таблицы 1.2

Показатели

Методика
расчета

Экономическая интерпретация

вов в днях

однодневной выручке от ре ализации продукции

краткосрочных активов

2. Оборачиваемость запасов  в днях

Отношение средней стоимости запасов к однодневной себестоимости реализованной продукции

Характеризует продолжительность нахождения средств в формировании запасов

3. Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях

Отношение средней стоимо-сти дебиторской задолжен-ности к однодневному обороту по ее погашению

Характеризует средний срок погаше-ния дебиторской задолженности

4. Оборачиваемость кредиторской задолженности в дня

Отношение средней стоимости кредиторской задолженности к однодневному обороту по ее погашению

Характеризует средний срок погашения кредиторской задолженности

5. Продолжительность операционного цикла

Сумма оборачиваемости в днях запасов и дебиторской задолженности

Характеризует время нахождения средств в формировании запасов и в расчетах с дебиторами

Примечание – Источник: [13, с. 25, таблица 10]

В процессе анализа оборачиваемости оборотных активов необходимо определить сумму привлечения (высвобождения) средств в  (из) оборот (а) в результате замедления (ускорения) обращения оборотных активов по следующей формуле 1.8:

,    (1.8)

где - сумма привлечения (высвобождения) средств в (из) оборот(а) в результате замедления (ускорения) обращения краткосрочные активов;

- отклонение оборачиваемости краткосрочных активов в днях в отчетном периоде по сравнению с прошлым;

В1- выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг в отчетном периоде [10].

В процессе анализа деловой активности следует оценить влияние факторов на изменение оборачиваемость краткосрочных активов, в том числе материальных оборотных активов и дебиторской задолженности. А также оценить влияние факторов на продолжительность операционного цикла, установить причины замедления средств, вложенных в запасы и затраты, готовую продукцию, товары отгруженные, дебиторскую задолженность.

Далее в ходе анализа бухгалтерской отчётности организации оценивают показатели рентабельности деятельности. Рентабельность представляет собой обобщающую оценку эффективности использования ресурсов предприятия [21, с. 226].

Для оценки рентабельности деятельности организации рассчитываются следующие показатели, при определении которых используются данные бухгалтерского баланса (форма 1) и отчета о прибылях и убытках (форма 2) (таблица 1.3).

Таблица 1.3 - Система показателей оценки рентабельности деятельности организации

Показатели

Методика расчета

Экономическая интерпретация

1. Рентабельность продаж

Отношение прибыли от реализации к выручке от реализации продукции

Характеризует долю прибыли от реализации в выручке от реализации продукции

2. Рентабельность расходов

Отношение прибыли от реализации к полной себестоимости реализованной продукции

Характеризует сумму прибыли от реализации полученную со 100 рублей понесенных расходов, связанных с производством и реализацией продукции

3. Рентабельность  активов

Отношение прибыли до налогообложения к средней стоимости активов

Характеризует сумму прибыли полученную со 100 рублей использованных активов

Примечание - Источник: [13, с. 32, таблица 14]

Результаты сравнительного анализа показателей рентабельности (убыточности) целесообразно дополнить исследованием влияния факторов на их динамику и тем самым установить причины их изменения и резервы роста.

На заключительном этапе могут быть оценены показатели безубыточности и эффективность отдельно взятых ресурсов организации, а также денежные потоки.

Выше приведенную методику анализа бухгалтерской отчетности апробируем на материалах КЖРЭУП «Костюковское» за 2012 -2013 гг. в главе 2 «Анализ бухгалтерской отчетности».

1.3 Краткая экономическая характеристика исследуемой организации

Коммунальное жилищное ремонтно-эксплуатационное унитарное предприятие «Костюковское», зарегистрировано решением Гомельского областного исполнительного комитета от 24.05.2000 года № 329 в едином государственном регистре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей за № 490083421. Свидетельство о государственной регистрации коммерческой организации серии ГМ 004564 от 30.05.2000 г.

Предприятие «Костюковское» осуществляет свою деятельность на основании Устава, утвержденного решением Гомельского городского исполнительного комитета от 06.07.2005 г. № 558, уставный капитал которого составляет 3 300 000 (три миллиона триста тысяч) рублей и сформирован денежными средствами по состоянию на 24.05.2000 г.

Учредителем унитарного предприятия «Костюковское» и органом уполномоченным управлять государственным имуществом является Гомельский городской исполнительный комитет. В своей деятельности организация подчиняется коммунальному производственному унитарному предприятию «Гомельское городское жилищно – коммунальное хозяйство.

Предприятие является юридическим лицом, имеет обособленное имущество на праве хозяйственного ведения, несет самостоятельную ответственность по своим обязательствам, может от своего имени приобретать имущественные и личные неимущественные права, исполнять обязанности, быть истцом и ответчиком в суде, имеет гербовую печать с изображением государственного герба Республики Беларусь и своего наименования, штампы и бланки со своим наименованием, самостоятельный баланс, расчетный счет и другие счета в любом банке для хранения денежных средств и осуществления всех видов расчетных, кредитных и кассовых операций.Предприятие является коммерческой организацией, но наделенной правом собственности на закрепленное за ней имущество.

Управление предприятием осуществляется по поручению Гомельского городского исполнительного комитета исполнительным комитетом Костюковского поселкового Совета депутатов г. Гомеля, коммунальным производственным унитарным предприятием «Гомельское городское жилищно – коммунальное хозяйство» и директором предприятия – Ковалевым А.А.

Предметом деятельности организации является эксплуатация и ремонт жилого фонда, объектов коммунального хозяйства, осуществление работ по внешнему благоустройству и озеленению территории, ремонт и техническое обслуживание приборов учета, контроля и регулирования расхода (подачи) воды и тепловой энергии, оказание бытовых услуг населению.

Основными принципами ведения организацией экономической деятельности является: безубыточность; демократичность управления; финансовая и хозяйственная дисциплина, как во внутрихозяйственной деятельности, так и в отношениях с другими организациями Республики Беларусь.

Основные задачи, стоящие перед организацией – качественное оказание услуг населению.  В числе задач первостепенной важности – постоянное увеличение оказание услуг населению и их совершенствование, поддержание устойчивого финансового состояния организации, укрепление  деловых контактов со всеми поставщиками товаров и услуг.

Далее изучим показатели характеризующие деятельность организации.

Таблица 1.4 - Структура средств и источников их формирования по коммунальному жилищному ремонтно-эксплуатационному унитарному предприятию «Костюковское», 2012/2013 гг.

Показатели

Сумма на 1 января, млн. р.

Удельный вес на 1 января, %

Отклонение по удельному весу (+, -)

2011 г.

2012 г.

2013 г.

2011 г.

2012 г.

2013 г.

2012 г.

2013 г.

Актив

 

 

 

 

 

 

 

 

1.   Долгосрочные активы

7053

9823

10286

91,03

90,53

90,55

-0,50

0,02

2.   Краткосрочные активы

695

1028

1073

8,97

9,47

9,45

0,50

-0,02

Баланс

7748

10851

11359

100

100

100

-

-

Собственный капитал и

Продолжение таблицы 1.4

Показатели

Сумма на 1 января, млн. р.

Удельный вес на 1 января, %

Отклонение по удельному весу (+, -)

2011 г.

2012 г.

2013 г.

2011 г.

2012 г.

2013 г.

2012 г.

2013 г.

обязательства

1. Собственный капитал и обязательства

7320

9902

10281

94,48

91,25

90,51

-3,22

-0,74

2.Долгосрочные обязательства

0

326

339

0,00

3,00

2,98

3,00

-0,02

3.Краткосрочные обязательства

428

623

739

5,52

5,74

6,51

0,22

0,76

Баланс

7748

10851

11359

100

100

100

-

-

Источник: Собственная разработка на основании данных «Бухгалтерского баланс» за 2012, 2013 гг. (Приложение В, Г)

Анализ данных таблицы 1.1 показал, что наибольший удельный вес в структуре активов организации занимают долгосрочные активы (90,55%), удельный вес которых в 2013 г. увеличился на 0,02 % относительно 2012 г.

 Собственный капитал организации формируется за счет собственного капитала и обязательств, удельный вес которого, в общем объеме  собственного капитала занимает 90,51 %.

Рост собственного капитала показывает положительную тенденцию в изменении финансовой устойчивости предприятия.

Таким образом, структура баланса имеет положительную тенденцию.

Далее рассмотрим динамику основных социально-экономических показателей деятельности КЖРЭУП «Костюковское» за 2012-2013 гг.

Таблица 1.5 – Основные показатели деятельности КЖРЭУП «Костюковское» за 2011-2013 гг.

Наименование показателя

Год

Отклонение,

Темп роста (снижения), %

2011

2012

2013

(+/-)

2012г. от 2011г.

2013г. от 2012 г.

2012г. от 2011г.

2013г. от

2012 г.

1

2

3

4

5

6

7

8

Выручка от реализации, млн. р.

6297

11952

16352

5655

4400

189,80

136,81

Налог исчисляемый из выручки, млн. р.

126

206

261

80

55

163,49

126,70

Продолжение таблицы 1.5

Наименование показателя

Год

Отклонение,

Темп роста (снижения), %

2011

2012

2013

(+/-)

2012г. от 2011г.

2013г. от

2012 г.

2012г. от 2011г.

2012г. от 2011г.

1

2

3

4

1

2

3

4

Себестоимость реализованной продукции, работ, услуг млн. р.

6163

11667

15904

5504

4237

189,31

136,32

Валовая прибыль, млн. р.

8

79

187

71

108

987,50

236,71

Прибыль от текущей деятельности, млн. р.

16

47

64

31

17

293,75

136,17

Прибыль от инвестиционной, финансовой и иной деятельности, млн. р.

-7

-22

-16

-15

6

314,29

72,73

Чистая прибыль, млн. р.

1

3

7

2

4

300,00

233,33

Среднесписочная численность работников, чел.

85

76

73

-9

-3

89,41

96,05

Фонд заработной платы, млн. р.

1313,5

2209,1

3071,5

895,6

862,4

168,18

139,04

Среднемесячная заработная плата, тыс. р.

1263,33

2400,3

3475,8

1136,97

1075,5

190,00

144,81

Производительность труда, млн. р.

72,6

154,6

220,4

81,95

65,87

212,88

142,62

Рентабельность продаж, %

0,13

0,67

1,16

0,54

0,49

518,80

172,79

Рентабельность реализованной продукции, %

0,13

0,68

1,18

0,55

0,50

521,64

173,65

Наличие собственных оборотных средств, млн. руб.

695

1028

1073

333

45

147,91

104,38

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

0,41

0,39

0,31

-0,02

0,21

95,12

153,85

Коэффициент текущей ликвидности

1,7

1,65

1,45

-0,05

0,82

97,06

149,70

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами

0,075

0,09

0,09

0,015

0,0

120,00

100,00

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,131

0,157

0,25

0,026

0,093

120,22

158,93

Чистые активы

7053

9823

10286

2770

463

139,27

104,71

Кредиторская задолженность на конец отчетного периода, млн. р.

357

543

434

186

-109

152,10

79,93

Продолжение таблицы 1.5

Наименование показателя

Год

Отклонение,

Темп роста (снижения), %

2011

2012

2013

(+/-)

2012г. от 2011г.

2013г. от

2012 г.

2012г. от 2011г.

2012г. от 2011г.

1

2

3

4

1

2

3

4

Удельный вес просроченной кредиторской задолженности в общей сумме кредиторской задолженности на отчетную дату, %

12,04

5,71

4,38

-6,34

-1,33

47,40

76,68

Дебиторская задолженность на конец отчетного периода, млн р.

415

622

667

207

45

149,88

107,23

Удельный вес просроченной дебиторской задолженности в общей сумме дебиторской задолженности на отчетную дату, %

3,13

1,93

1,80

-1,20

-0,13

61,59

93,25

Источник: собственная разработка на основании данных «Бухгалтерского баланса» и «Отчета о Прибылях и убытках», «Отчет о финансовых результатах»   за 2012, 2013 гг. и «Отчета по труду» за 2013 г. (Приложения В, Г, Д, Е, Ж, З, И, К, Л)

На основании данных таблицы 1.5 можно сделать вывод, что исследуемая организация постоянно увеличивает объемы деятельности, выручка в 2012 г. по сравнению  с 2011 г. выросла на 5655 млн. р. (или на 89,8%), в 2013 г. по сравнению с 2012 г. – на 4400 млн. р. (или на 36,8%).

При этом темп роста себестоимость ниже темпа роста выручки, и это привело к увеличению суммы прибыли от реализации. Темп роста выручки опережает темп роста себестоимости, что положительное влияет на снижение затрат на 1000 р. доходов при данной выручке и себестоимости к прошлому году.

В связи с увеличением суммы прибыли от реализации в 2012 г. и ростом выручки рентабельность продаж составила 0,67% (521,64% от уровня 2011 г.), в 2013 г. уровень рентабельности продаж вырос в 1,7 раза, и составил 1,16% и вышел на более высокий уровень.

Рентабельность реализованной продукции изменялась такими же темпами, что благоприятно повлияло на увеличение прибыли от реализации.

Фонд заработной платы постоянно увеличивался и составил в 2013 г. 3071,5 млн. р. (в 2012 г. – 2209,1 млн. р.), при этом среднемесячная заработная плата также выросла, при чем в 2013 г. она выросла в 1,5 раза по сравнению с 2012 г., что связано с сокращением численности работников и одновременном увеличении тарифной ставки первого разряда.

Производительность труда в исследуемом периоде постоянно росла и в 2013 г. составила 220,4 млн. р. на одного работника (в 2011 г. – 72,6 млн. р.). Однако темп роста заработной платы в 2013 году опережает темп роста производительности труда, а это негативно сказывается на работе предприятия.

Дебиторская задолженность в организации в 2013 году составила 667 млн. руб. В анализируемом периоде происходит ее увеличение. На протяжении 2011-2013 гг. постоянно присутствует дебиторская задолженность, практически, по всем видам. Это произошло по причине расчетов с покупателями и заказчиками, поставщиками и подрядчиками, для обеспечения спроса, при заключении договоров, предоставлялась отсрочка платежа в 30 дней.

В 2013 году финансовое состояние организации значительно улучшилось. Темп роста выручки опережает темп роста себестоимости, что позволило прибыли увеличиться более чем на 136%. Увеличение расходов произошло вследствие повышения цен у поставщиков снабжения и роста заработной платы. Увеличение прочих доходов так же произошло за счет расширения клиентской базы. Чистая прибыль увеличилась в два раза по сравнению с 2012 г. Коэффициент ликвидности по прежнему выше норматива, но этот показатель к концу года незначительно снизился, следовательно, платежеспособность предприятия улучшилась. Коэффициенты инвестирования и финансовой зависимости по-прежнему выше теоретических, и наблюдается их стабильный рост. Что говорит об увеличении собственного капитала в общей сумме источников.

Анализ результатов хозяйственной деятельности за 2013 год показал, что все показатели к концу года имеют тенденцию к увеличению. Анализ технико-экономических показателей за 2013 год позволяет сделать вывод, что последний год компания не только успешно осуществляет свою деятельность, но и динамично развивается.

В результате анализа основных технико-экономических показателей можно судить об эффективной работе, в 2013 году организация сработало с большим увеличение прибыли.

Значения коэффициентов финансовой устойчивости находятся выше нормативного. Эти показатели свидетельствуют об удовлетворительной структуре баланса и платежеспособности организации, хотя и существует необходимость принятия соответствующих мер по их стабилизации.

Эффективность хозяйственной деятельности организации определяется в конечном итоге ее финансовым состоянием.

Финансовая устойчивость предприятия может быть проанализирована с помощью показателей ликвидности и платежеспособности. Ликвидность - это способность активов организаций, фирм, банков легко обращаться в денежные средства для своевременного погашения обязательств; это мобильность активов предприятия, в первую очередь оборотных, обеспечивающая фактическое покрытие краткосрочных обязательств.

Для практических целей при оценке финансового состояния имеют значения не только показатели ликвидности, но и показатели платежеспособности, в основу анализа которой положено поступление и расходование денежных средств в течении года (таблица 1.6).

Таблица 1.6 Динамика показателей ликвидности и платежеспособности по КЖРЭУП «Костюковское», млн.р.

Показатели

На 1.01.2013г.

На 1.01.2014г.

Темп изменения (%) или отклонение (+,-)

1. Краткосрочные активы

1028

1073

104,38

2. Денежные средства

98

187

190,82

3. Финансовые вложения

0

0

0,00

4. Краткосрочная дебиторская задолженность

622

667

107,23

5. Краткосрочные обязательства

623

739

118,62

6. Показатели ликвидности и платежеспособности:

Продолжение таблицы 1.6

Показатели

На 1.01.2013г.

На 1.01.2014 г.

Темп изменения (%) или отклонение (+,-)

6.1. коэффициент абсолютной ликвидности [(стр.2+ стр.3) : стр. 5]

0,16

0,25

0,10

6.2. коэффициент промежуточной ликвидности [(стр.2 + стр.3 + стр. 4) : стр.5]

1,16

1,16

0,00

6.3. коэффициент текущей ликвидности [стр.1/ стр.5]

1,65

1,45

-0,20

Источник: Собственная разработка на основании данных приложения В, Г, Д, Е

Проанализировав данные таблицы 1.6, видим, что увеличение значения коэффициентов абсолютной ликвидности и промежуточной ликвидности, произошло за счет увеличения денежных средств предприятия и увеличения на конец года краткосрочных обязательств. Увеличение Краткосрочных активов организации привело к снижению коэффициента текущей ликвидности на 0,2 и приближению его значения к нормативному для организаций материально-технического снабжения (норматив 1,10) [11]. Организация имеет возможность в перспективе полностью рассчитаться по своим долговым обязательствам краткосрочного характера.

Расчет остальных коэффициентов, характеризующих платежеспособность R:HEG «Костюковское» предоставлен в Приложение О.

Проанализируем показатели финансовой независимости (таблица 1.7).

Таблица 1.7 Динамика показателей финансовой независимости КЖРЭУП «Костюковское» за 2013 г., млн.р.

Показатели

На 1.01.2013г.

На 1.01.2014г.

Темп изменения (%) или отклонение (+,-)

1. Валюта баланса (стр.300 ф.1.)

10851

11359

104,7

2. Капитал и резервы (стр. 490 ф.1)

9902

10281

103,8

3. Заемные источники финансирования. (стр. 1 табл 5 - стр. 2 табл.5)

949

1078

113,6

4. Собственные оборотные средства (стр.490 ф.1 + стр.590 ф.1 - стр. 190 ф. 1)

405

334

82,5

5. Просроченная кредиторская задолжен

31

0,0

Продолжение таблицы 1.7

Показатели

На 1.01.2013г.

На 1.01.2014г.

Темп изменения (%) или отклонение (+,-)

ность(из разд. VI ф.5).

6. Краткосрочные активы (стр. 290 ф.1)

1028

1073

104,4

7. Показатели финансовой независимости:

7.1. коэффициент финансовой независимости (стр. 2 : стр. 1)

0,91

0,91

0,0

7.2. коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (стр.3:стр.1)

0,09

0,09

0,0

7.3. коэффициент финансового риска (стр.3:стр. 2)

0,10

0,10

0,0

7.4. коэффициент маневренности собственных средств (стр. 4 : стр. 2)

0,04

0,03

-0,01

7.5. коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (стр. 4 : стр. 6)

0,39

0,31

-0,08

Источник: Собственная разработка на основании данных Бухгалтерского баланса» за 2012, 2013 гг. (Приложение В, Г)

Данные таблицы 1.7 показывают, что коэффициент финансовой независимости не изменился за счет превышения увеличения активов над увеличением капитала и резервов филиала.

Это, свидетельствует об увеличении финансовой самостоятельности организации.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (финансовой зависимости) остался так же не изменился, который характеризует долевое участие заёмных и привлечённых источников финансирования в формировании активов организации, произошло за счет одновременного увеличения активов и заемных средств, но не превышает 0,85, что является допустимым.

Значения коэффициента финансового риска не изменилось и  свидетельствует о зависимости организации от внешних источников финансирования.

Коэффициент маневренности собственных средств снизился на 0,01, что означает снижение доли собственных средств, участвующих в формировании оборотных активов, в общей сумме собственных источников финансирования организации.

Рассмотрим показатели деловой активности (таблица 1.8).

Таблица 1.8 Динамика показателей деловой активности, млн.р.

Показатели

2012г

2013г

Темп изменения (%) или отклонение (+,-)

1.Средняя стоимость краткосрочных активов

1028

1073

104,38

в том числе:

1.1. материальных оборотных активов

293

212

72,35

1.2. дебиторской задолженности

622

667

107,23

2. Средняя величина кредиторской задолженности

543

434

79,93

3. Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг

11952

16352

136,81

4. Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг

11667

15904

136,32

5. Оборачиваемость в днях:

5.1. оборотных активов (стр. 1*360 : стр.3)

30,96

23,62

-7,34

5.2. материальных оборотных активов (стр. 1.1.* 360 : стр. 4)

9,04

4,80

-4,24

5.3. дебиторской задолженности (стр. 1.2.* 360 : стр. 3)

18,73

14,68

-4,05

5.4. кредиторской задолженности (стр. 2 * 360 : стр. 4)

16,75

9,82

-6,93

6. Продолжительность операционного цикла (стр. 5.2. + стр. 5.3.)

27,78

19,48

-8,29

Источник: Собственная разработка на основании данных «Бухгалтерского баланса» за 2013 г. (приложение Г)

По вышеприведенным данным видно, что произошло снижение  материальных оборотных активов, кредиторской задолженности за период 2012/2013 годы, в связи, с чем произошло снижение оборачиваемости оборотных активов на 7,34 дня, снижение материальных оборотных активов на 4,24 дня, снижение оборачиваемости дебиторской задолженности на 4,05 дня и кредиторской - на 6,93 дня; продолжительность операционного цикла снизилась на 8,29 дня - что означает снижение времени нахождения средств в товарно-материальной и финансовой форме, что позволяет судить об ускорении оборачиваемости средств в обороте, а это не влечет дополнительное привлечение источников финансирования, приводит к снижению расходов организации и увеличению прибыли.

Организация платежеспособна, имеет удовлетворительную структуру бухгалтерского баланса, что подтверждается соответствующими коэффициентами, характеризующими финансовое состояние организации.

Замедление сроков дебиторской задолженности приводит к замедлению средств в расчетах с дебиторами - к их оттоку из оборота.

Замедление сроков погашения кредиторской задолженности, с одной стороны, снижает потребность организации в кредитах и займах, а с другой стороны, приводит к выплате штрафных санкций в разрезе не соблюдения условий контрактов, сроков выплаты зарплаты и уплаты налогов в бюджет.

Стабильность работы позволяет планировать эффективное вложение денежных средств, обновлять основные фонды.

Характеризуя итоги, можно назвать их положительными. Выросли по сравнению с прошлым годом выручка от реализации услуг, средняя месячная заработная плата.

Главная цель организации в современных условиях - получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом.

Основным источником финансовых ресурсов выступает выручка от реализации продукции, услуг, работ.

Доказательством достижения безубыточной деятельности стали результаты:

- своевременное перечисление налогов и других обязательных платежей,

-  полное отсутствие задолженности по заработной плате,

-  незначительная кредиторская задолженность.

Для перспективы дальнейшего развития организации предлагается провести:

- совершенствование оплаты труда,

- изыскивать резервы по снижению затрат на производство.

2. Анализ бухгалтерской отчетности организации

2.1 Анализ бухгалтерского баланса организации

Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности любой организации начинается с оценки финансового состояния по данным бухгалтерского баланса, который служит индикатором для оценки финансового состояния предприятия.

Цель горизонтального анализа бухгалтерского баланса состоит в том, чтобы наглядно представить изменения, произошедшие в основных статьях баланса и помочь менеджерам компании принять решение в отношении того, каким образом продолжать свою деятельность. Горизонтальный анализ заключается в сопоставлении финансовых данных предприятия за два прошедших года в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы выявить тенденции изменения статей баланса или их групп и на основании этого исчислить базисные темпы роста.

Методика анализа достаточно проста: последовательно во второй и третей колонках помещают данные по основным статьям баланса на конец и на начало года. Затем в четвертой колонке вычисляется абсолютное отклонение значения каждой статьи баланса. В последней колонке определяется относительное изменение в процентах каждой статьи.

Анализ имущественного состояния хозяйствующего субъекта включает оценку стоимости его активов, их динамику. Анализ осуществляется на основе информации содержащейся в активе баланса организации. Под активами понимают имущество (ресурсы предприятия), в которое инвестированы деньги.

По всем указанным разделам проводится горизонтальный анализ, т.е. сравниваются показатели за ряд анализируемых периодов, отслеживается динамика показателей.

Рассмотрим горизонтальный анализ актива баланса КЖРЭУП «Костюковское» за 2011, 2012, 2013 гг. (Приложение В, Г) выполненный в таблице 2.1

Таблица 2.1 – Горизонтальный анализ актива баланса КЖРЭУП «Костюковское»

Активы

Годы

Изменение 2012 к 2011

Изменение 2013 к 2011

2011

2012

2013

Абсолютное млн. р.

Относительное %

Абсолютное млн. р.

Относительное %

I. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Основные средства

6 316

8 808

8931

2 492

39,46

123

1,40

Нематериальные активы

3

-

(3)

-100

-

Доходные вложения в материальные активы

734

1015

1222

281

38,28

207

20,39

В том числе:

инвестиционная недвижимость

734

1015

1222

281

38,28

207

20,39

вложение в долгосрочные активы

-

-

133

-

133

ИТОГО по разделу I

7053

9823

10286

2770

39,27

463

4,71

II. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

209

293

212

84

40,19

(81)

-27,65

В том числе:

Материалы

209

293

212

84

40,19

(81)

-27,65

Долгосрочные активы, предназначенные для реализации

-

-

-

-

Расходы будущих периодов

6

8

7

2

33,33

(1)

-12,5

Налог на добавленную стоимость по приобретенным товарам, работам, услугам

9

7

(2)

-22,22

(7)

-100

Краткосрочная дебиторская задолженность

415

622

667

207

49,88

45

7,23

Денежные средства и их эквиваленты

56

98

187

42

75,00

89

90,82

ИТОГО по разделу I I

695

1028

1073

333

47,91

45

4,38

БАЛАНС

7748

10851

11359

3103

40,05

508

4,68

Источник: Данные бухгалтерского баланса (Приложение В, Г)

На основании данных таблицы 2.1можно сделать следующие выводы: в

имущества организации более чем на 40% за счет увеличения долгосрочных и краткосрочных активов.

Стоимость основных средств увеличилась более чем на 39%, это вызвано тем, что в 2012 году организация вкладывала средства в приобретение основных средств. Это положительно сказалось на финансовом состоянии организации, так как увеличение произошло за счет ускорения реализации.

Значительное увеличение стоимости материальных запасов (более чем на 40%) вызвано возможностью их пополнения, так как организация не испытывала финансовые затруднения. Наблюдается увеличение краткосрочной дебиторской задолженности, так как объема реализации увеличился на 90%, а задолженность на 50% следовательно состояние расчетов с покупателями улучшилось. Рост денежных средств на 75% свидетельствует о том, что значение коэффициента быстрой ликвидности улучшилось.

В 2013 году по сравнению с 2012 годом объем ресурсов организации увеличился на 4,7%. Активы увеличились. Стоимость основных средств увеличилась на 1,4%, это свидетельствует о том, что организация приобретала основные средства.

Наиболее значительно, на 27,65%, снизились материальные запасы вследствие проведенных ремонтов жилого фонда, это свидетельствует об ускорении реализации. Учитывая то, что излишнее отвлечение средств в незавершенное производство и запасы приводит к омертвлению ресурсов и неэффективному использованию оборотного капитала, снижение этого показателя оказывает положительное влияние на финансовое состояние компании. В связи с ростом объема реализации, наблюдается рост краткосрочной дебиторской задолженности – на 7,23%.

Данный факт отражает отвлечение части текущих активов на кредитование потребителей услуг, что свидетельствует о фактической иммобилизации этой части оборотных средств из производственного процесса. С другой стороны учитывая, что дебиторская задолженность непросроченная и компания имеет платежеспособных дебиторов, задолженность указывает на предстоящее поступление денежных средств. Наблюдается значительное увеличение денежных средств от покупателей услуг.

Собственный капитал и обязательства бухгалтерского баланса отражают источники финансирования средств организации, сгруппированные на определенную дату по их принадлежности и назначению. Обязательства перед собственниками составляют практически постоянную часть баланса, не подлежащую погашению во время деятельности организации. Обязательства перед третьими лицами имеют разные сроки возврата: менее одного года - краткосрочные, более одного года - долгосрочные.

В таблице 2. 2 рассмотрим горизонтальный анализ собственного капитала и обязательств баланса за 2011, 2012, 2013 годы.

Таблица 2. 2 – Горизонтальный анализ собственного капитала и обязательств баланса КЖРЭУП «Костюковское»

Собственный капитал и обязательства

Годы

Изменение 2012 к 2011

Изменение 2013 к 2011

2011

2012

2013

Абсолютное млн. р.

Относительное %

Абсолютное млн. р.

Относительное %

III. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Уставный капитал

3

3

3

-

0,00

-

0,00

Добавочный капитал

7362

9945

10327

2583

35,09

382

3,84

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

(45)

(46)

(49)

(1)

2,22

(3)

6,52

ИТОГО по разделу III

7320

9902

10281

2582

35,27

379

3,83

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Доходы будущих периодов

-

326

339

326

13

3,99

ИТОГО по разделу I V

-

326

339

326

13

3,99

V КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Краткосрочные кредиты и займы

50

70

20

40,00

(70)

-100,00

Краткосрочная кредиторская задолженность

357

543

434

186

52,1

(109)

-20,07

Приложение таблицы 2.2

Собственный капитал и обязательства

Годы

Изменение 2012 к 2011

Изменение 2013 к 2011

2011

2012

2013

Абсолютное млн. р.

Относительное %

Абсолютное млн. р.

Относительное %

В том числе:

поставщикам, подрядчикам, исполнителям

199

132

123

(67)

-33,67

(9)

-6,82

по авансам полученным

13

14

3

1

7,69

(11)

-78,57

по налогам и сборам

6

42

6

36

600,00

(36)

-85,71

по социальному страхованию и обеспечению

25

24

63

(1)

-4,00

39

162,5

по оплате труда

101

160

232

59

58,42

72

45,00

прочим кредиторам

13

171

7

158

1215,38

(164)

-95,91

Доходы будущих периодов

4

305

(4)

-100,00

305

Прочие краткосрочные обязательства

17

10

(7)

-41,18

(10)

-100,00

ИТОГО по разделу  V

428

623

739

195

45,56

116

18,62

БАЛАНС

7748

10851

11359

3103

40,05

508

4,68

Источник: Данные бухгалтерского баланса (Приложение В, Г)

Как следует из расчетов, представленных в таблицы 2. 2, в 2012 году по сравнению с 2011 годом произошли следующие изменения: увеличение стоимости капитала вызвано увеличением собственного капитала на 35,9% и краткосрочных обязательств на 45,56%. Не значительное снижение нераспределенной прибыли повлияло на рост собственного капитала. Уставный капитал не изменился. Организация не привлекает долгосрочные заемные средства, т.е. отсутствуют инвестиции в производство, а это свидетельствует о том, что организации хватает собственных средств для расчетов по обязательствам. Краткосрочная кредиторская задолженность увеличилась за счет повышения заработной платы и начисления на нее. В составе краткосрочной кредиторской задолженности произошло снижение задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 33,67%.

В 2013 году по сравнению с 2012 годом выросла прибыль предприятия, влияние на которую оказало увеличение выручки (на 37%), в то время как себестоимость выросла только на 36%. В составе кредиторской задолженности произошло снижение задолженности перед поставщиками и подрядчиками, а так же по прочим кредиторам на 96%, что говорит о том, что в организации достаточно собственных средств. Возросла задолженность перед персоналом по оплате труда, что вызвано повышением заработной платы. Присутствие доходов будущих периодов за счет финансовой задолженности бюджета. Все задолженности являются текущими и своевременно погашаются.

За счет каких источников сформирован собственный капитал предприятия можно проанализировав форму 3 «Отчет об изменении капитала» (Приложение М, Н)

Бухгалтерская отчетность служит базой для анализа финансового состояния предприятия. Целью финансового анализа является оценка информации содержащейся в отчетности, для принятия последующих решений. Об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников можно судить при помощи вертикального анализа бухгалтерского баланса. В основе вертикального анализа лежит представление бухгалтерского баланса в виде относительных величин, характеризующих структуру обобщающих итоговых показателей. Обязательным элементом анализа служат динамические ряды этих величин, что позволяет отслеживать изменения в составе средств и источников их покрытия. Таким образом, можно выделить две основные черты вертикального анализа:

- переход к относительным показателям позволяет проводить сравнительный анализ предприятий с учетом отраслевой специфики и других характеристик;

- относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансо

вой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в динамике.

Для проведения вертикального анализа актива баланса сумма активов принимается за 100%. Каждая статья выражается в процентах от общей суммы активов, т.е. определяется удельный вес долгосрочных активов и удельный вес краткосрочных активов в общей сумме имущества организации (валюте баланса). Затем проводят детальный анализ активов.

Таблица 2. 3 - Вертикальный анализ актива баланса КЖРЭУП «Костюковское»

Активы

Годы

Изменения по структуре (+,-)

2011

2012

2013

2012 к 2011

2013 к 2012

I. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Основные средства

81,52

81,17

78,62

(0,35)

(2,55)

Нематериальные активы

0,04

-

-

(0,04)

-

Доходные вложения в материальные активы

9,47

9,35

10,76

(0,12)

1,4

В том числе:

инвестиционная недвижимость

9,47

9,35

10,76

(0,12)

1,4

ИТОГО по разделу I

91,03

90,53

90,55

(0,5)

0,03

II. КРАТКОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Запасы

2,7

2,7

1,87

0,00

(0,83)

В том числе:

Материалы

2,7

2,7

1,87

0,00

(0,83)

Расходы будущих периодов

0,08

0,07

0,06

(0,00)

(0,01)

Налог на добавленную стоимость по приобретенным товарам, работам, услугам

0,12

0,06

-

(0,05)

(0,06)

Краткосрочная дебиторская задолженность

5,36

5,73

5,87

0,38

0,14

Денежные средства и их эквиваленты

0,72

0,9

1,65

0,18

0,74

ИТОГО по разделу I I

8,97

9,47

9,45

0,5

(0,03)

БАЛАНС

100,00

100,00

100,00

-

-

Источник: Данные бухгалтерского баланса (Приложение В, Г)

На основании анализа данных приведенных в таблице 2. 3 можно сделать

выводы: в 2012 году по отношению к 2011 году удельный вес долгосрочных активов увеличился на 0,35 пунктов. В общей структуре активов долгосрочные активы занимают наибольший удельный вес – 81,17%.

Учитывая то, что вид деятельности КЖРЭУП «Костюковское» - ремонт и техническое обслуживание жилого фонда, основную часть стоимости основных средств составляют стоимость ремонта техобслуживание жилфонда, следовательно, этот показатель нельзя рассматривать как отрицательный.

Удельный вес сырья и материалов в структуре активов - 2,7%, т.е. по сравнению с 2011 годом он не изменился. Учитывая то, что излишнее отвлечение средств приводит к омертвлению ресурсов и неэффективному использованию оборотного капитала, снижение этого показателя оказывает положительное влияние на финансовое состояние компании.

Значительная доля сырья и материалов в структуре активов объясняется особенностями производственной деятельности организации. Удельный вес дебиторской задолженности в структуре активов - 5,73%, что по отношению к 2011 году увеличился на 0,38 пункта.

В 2013 году по сравнению с 2012 удельный вес долгосрочных активов снизился на 2,55 пункта. Удельный вес долгосрочных активов вырос на 0,03 пункта, что свидетельствует о наращивании производственного потенциала компании. Дебиторская задолженность по сравнению с 2012 годом увеличилась на 0,14 пункта, что вызвано увеличением объема реализации. В структуре активов удельный вес сырья и материалы занимают 1,87%, что ниже на 0,83 пункта чем в 2012 году.

Таким образом, хотя тенденция к снижению запасов может привести на некотором отрезке времени к снижению значения коэффициента текущей ликвидности, то есть снижение происходит за счет необоснованного отвлечения активов из производственного оборота, что в конечном итоге может привести к снижению кредиторской задолженности и улучшению финансового состояния.

Удельные веса остальных активов незначительны.

Таблица 2. 4 – Вертикальный анализ собственного капитала и обязательств баланса КЖРЭУП «Костюковское»

Собственный капитал и

обязательства

Годы

Изменение по структуре (+,-)

2011

2012

2013

2012 к 2011

2013

к

2012

III. ДОЛГОСРОЧНЫЕ АКТИВЫ

Уставный капитал

0,04

0,03

0,03

(0,01)

(0,00)

Добавочный капитал

95,02

91,65

90,91

(3,37)

(0,74)

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

(0,58)

(0,42)

(0,43)

0,16

(0,01)

ИТОГО по разделу III

94,48

91,25

90,51

(3,22)

(0,74)

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Доходы будущих периодов

-

3,00

2,98

3,00

(0,02)

ИТОГО по разделу I V

-

3,00

2,98

3,00

(0,02)

V КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Краткосрочные кредиты и займы

0,65

0,65

-

(0,00)

(0,65)

Краткосрочная кредиторская задолженность

4,61

5,00

3,82

0,4

(1,18)

В том числе:

поставщикам, подрядчикам, исполнителям

2,57

1,22

1,08

(1,35)

(0,13)

по авансам полученным

0,17

0,13

0,03

(0,04)

(0,10)

по налогам и сборам

0,08

0,39

0,05

0,31

(0,33)

по социальному страхованию и обеспечению

0,32

0,22

0,55

(0,10)

0,33

по оплате труда

1,30

1,47

2,04

0,17

0,57

прочим кредиторам

0,17

1,58

0,06

1,41

(1,51)

Доходы будущих периодов

0,05

-

2,69

(0,05)

2,69

Прочие краткосрочные обязательства

0,22

0,09

-

(0,13)

(0,09)

ИТОГО по разделу  V

5,52

5,74

6,51

0,22

0,76

БАЛАНС

100,00

100,00

100,00

-

-

Источник: Данные бухгалтерского баланса (Приложение В, Г)

Вертикальный анализ позволяет сделать следующие выводы:

несмотря на то, что в 2012 году по сравнению с 2011 доля собственного капитала снизилась на 3,22 пункта, его доля в баланса значительна – 91,25%.

Долгосрочные кредиты и займы отсутствуют, т.к. организация не привлекала заемные средства для расчетов с кредиторами. Несмотря на то, что сумма кредиторской задолженности снизилась на 1,18 пункта, ее доля в составляет более 5%, что является положительным показателем. Удельные веса остальных составляющих незначительны.

В 2012 году по сравнению с 2011 доля собственного капитала незначительно снизилась на 0,74 пункта, но продолжает оставаться высокой. Произошло незначительное увеличение доходов будущих периодов за счет финансовой задолженности бюджета.

Кредиторская задолженность снижаться, но ее доля по прежнему не велика – 3,82%, т.е. финансирование оборотных средств идет в основном за счет собственных средств организации. Удельные веса остальных составляющих незначительны.

Организация способна рассчитаться по своим финансовым обязательствам после реализации активов, так как коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (финансовой зависимости) составляет за 2011 г. – 0,06, за 2012 г. – 0,09, за 2013г. – 0,09 при норме не более 0,85.

Об эффективности использования ресурсов предприятия, способности получать доходы и прибыль судят по показателям финансовой устойчивости.

Данные показатели отражают как финансовое положение предприятия, так и эффективность управления хозяйственной деятельностью, имеющимися активами и вложенным собственниками капиталом.

Показатели, используемые для оценки финансовой устойчивости, приведены в таблице 2. 5.

КЖРЭУП «Костюковское» является финансово независимой организацией, так как коэффициент финансовой независимости за 2011 г. составляет 0,94, за 2012-2013 гг. – 0,91, при норме не менее 0,4 – 0,6.

Таблица 2. 5 - Показатели финансовой устойчивости по коммунальному жилищному ремонтно-эксплуатационному унитарному предприятию «Костюковское», 2011/2013 гг.

Показатели

Методика расчета

Сумма

Темп роста (%) или отклонение (+,-)

2011г

2012 г

2013 г

2012 г

2013 г

Коэффициент независимости (автономии)

Строка баланса 490/строка баланса 300

0,94

0,91

0,91

-0,0322

-0,0074

Коэффициент маневренности собственного капитала

Строка баланса 290/строка баланса 490

0,09

0,10

0,10

0,01

0,00

Коэффициент финансовой зависимости

Строка баланса 300/строка баланса 490

1,06

1,10

1,10

0,04

0,01

Коэффициент финансовой устойчивости

(Строка баланса 490+строка баланса 590)/строка баланса 300

0,94

0,91

0,91

-0,03

-0,01

Источник: Собственная разработка на основании формы «Бухгалтерский баланс» (Приложение В, Г).

Значение коэффициент маневренности должно быть не менее 0,2, что позволит обеспечить достаточную гибкость в использовании собственного капитала. В организации данный показатель составляет 0,10, что говорит о недостаточность собственных средств вложенных в краткосрочные активы.

Нормальным считается коэффициент финансовой зависимости не более

0,6-0,7, оптимальным является коэффициент 0,5. За 2012-2013 гг. он составляет 1,10 и имеет положительную тенденцию (за 2011 г. – 1,06), следовательно, финансовое положение организации является устойчивым.

Таким образом, руководствуясь Инструкцией по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности, утвержденной Постановлением Министерства финансов Республики Беларусь, Министерства экономики Республики Беларусь, Министерства статистики и анализа Республики Беларусь от 14.05.2004г. № 81/128/65 можно сделать следующий вывод:

1) структура баланса признается удовлетворительной, а сама организация считается платежеспособной, так как коэффициенты текущей ликвидности и обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода имеют значения выше нормативных;

2) платежеспособность организации приобрела устойчивый характер, поскольку организация имеет удовлетворительную структуру бухгалтерского баланса на протяжении анализируемого периода.

Организация способна рассчитаться по своим финансовым обязательствам после реализации всех своих активов, поскольку значение коэффициента обеспеченности финансовых обязательств активами соответствует нормативному.

Организация является финансово устойчивой, запасы и затраты обеспечены собственными оборотными средствами, не имеет просроченных финансовых обязательств и долгосрочных кредитов.

Таким образом, структура баланса организации является удовлетворительной, баланс организации имеет достаточную ликвидность, сама организация признается платежеспособной, и, кроме того, она имеет устойчивое финансовое положение.

Организация обладает гибкой структурой капитала и умеет организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для нормального функционирования.

2.2 Анализ отчета о прибылях и убытках организации

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности [19, с. 116]. Чем больше величина прибыли, чем выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое положение. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности является одной из основных задач в любой сфере бизнеса.

Основными источникам информации для анализа являются данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма №2), Отчет о движении капитала (форма №3).

Чтение отчета о прибылях и убытках позволяет увидеть порядок формирования конечного финансового результата предприятия, величину этого результата как от реализации товаров, продукции, работ, услуг, так и от прочих операций, сумму причитающихся платежей бюджету по налогу на прибыль и другим налогам из чистой прибыли, а также сумму остающейся в распоряжении предприятия чистой прибыли. Все эти данные пользователю представляются за отчетный и предыдущий годы, что обеспечивает еще возможность сравнения соответствующих показателей за два года.

Рассмотрим горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское» за 2011, 2012, 2013 гг. (Приложение Д.Е) выполненный в таблице 2.6

Таблица 2.6 – Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское»

Наименование показателя

Годы

Изменение 2012 к 2011

Изменение 2013 к 2011

2011

2012

2013

Абсолютное млн р.

Относительное %

Абсолютное млн р.

Относительное %

Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг

6 171

11 746

16091

5 575

190,34

4 345

136,99

Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг

(6 163)

(11 667)

(15 904)

(5 504)

189,31

(4 237)

136,32

Валовая прибыль

8

79

187

71

987,50

108

236,71

Прибыль (убыток) от реализации продукции, товаров, работ, услуг

8

79

187

71

987,50

108

236,71

Прочие доходы по текущей деятельности

21

37

56

16

176,19

19

151,35

 

 

 

 

 

 

 

Продолжение таблицы 2.6о

Наименование показателя

Годы

Изменение 2012 к 2011

Изменение 2013 к 2011

2011

2012

2013

Абсолютное млн р.

Относительное %

Абсолютное млн р.

Относительное %

Прочие расходы по текущей деятельности

(13)

(69)

(179)

 

 

110

259,42

Прибыль (убыток) от текущей деятельности

16

47

64

31

293,75

17

136,17

Доходы по инвестиционной деятельности

        -   

       -   

3

           -   

#ДЕЛ/0!

3

#ДЕЛ/0!

В том числе:

проценты к получению

        -   

       -   

3

           -   

#ДЕЛ/0!

3

Расходы по инвестиционной деятельности

        -   

       -   

        -   

           -   

#ДЕЛ/0!

         -   

#ДЕЛ/0!

Доходы по финансовой деятельности

        -   

1

        -   

1

#ДЕЛ/0!

(1)

0,00

В том числе:

 

 

 

 

 

 

 

прочие доходы по финансовой деятельности

        -   

1

 

1

#ДЕЛ/0!

(1)

0,00

Расходы по финансовой деятельности

(7)

(23)

(19)

(16)

328,57

(4)

82,61

В том числе:

 

 

 

 

 

 

 

проценты к уплате

(7)

(23)

(19)

(16)

328,57

(4)

82,61

Прибыль (убыток) от инвестиционной и финансовой деятельности

(7)

(22)

(16)

(15)

314,29

(6)

72,73

Прибыль (убыток) до налогообложения

9

25

48

16

277,78

23

192,00

Налог на прибыль

(7)

(22)

(41)

(15)

314,29

(19)

186,36

Прочие платежи, исчисляемые из прибыли (дохода)

(1)

       -   

 

(1)

0,00

         -   

#ДЕЛ/0!

Чистая прибыль (убыток)

1

3

7

2

300,00

4

233,33

Результат от переоценки долгосрочных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток)

2 747

2 515

708

(232)

91,55

(1 807)

28,15

Совокупная прибыль (убыток)

2 748

2 518

715

(230)

91,63

(1 803)

28,40

Источник: Собственная разработка на основании формы «Бухгалтерский баланс» (Приложение В, Г).

На основании данных из таблицы 2.6 можно сделать следующие выводы:

Выручка организации увеличилась в 2012 г. по сравнению с 2011г.  на 90,43 %,

в 2013 г. по сравнению с 2012 г. на 37%, а это связано с постоянным увеличением объемов выполняемых работ. В анализируемом периоде так же произошло и увеличение себестоимости реализованной продукции, работ, услуг, однако темп роста ниже темпа роста выручки, что повлияло на увеличение прибыль. Темп роста прибыли от реализации в 2013 г. составил 236,71%.

Прочие доходы и расходы по текущей деятельности имеют тенденцию к увеличению, причем расходы в большей степени. В 2013 г. организация имела доход по инвестиционной деятельности от получения процентов.

В 2012 г. увеличились расходы по финансовой деятельности по уплате процентов, так как в 2011 г. в связи с нехваткой собственных средств организация вынуждена была взять кредит на покупку оборудования. В 2013 г. расходы снизились, так как организация работала с прибылью и смогла рассчитаться с взятыми обязательствами. В связи с увеличение прибыли соответственно увеличился и налог на прибыль.

Сумма чистой прибыли увеличилась в 2012 году в 3 раза по сравнению с 2011 годом, а в 2013 году увеличилась на 133,33%.

Так, по отчету о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское» можно сказать, что при чистой прибыли, полученной в отчетном году (7 млн. рублей), предприятие имело прибыль в сумме 187 млн. рублей от реализации услуг (основной уставной деятельности). В целом прибыль до налогообложения прошлого года получена за счет доходов по внереализационных операциям, перекрывшим и расходы по данным операциям. Прибыль отчетного года сформировалась за счет доходов, полученных от реализации услуг. Это свидетельствует о положительных изменениях в основной деятельности предприятия.

Рассмотрим вертикальный (структурный) анализ КЖРЭУП «Костюковское» - это представление бухгалтерской (финансовой) отчетности в виде относительных величин, которые характеризуют структуру итоговых показателей. Вертикальный анализ проводиться по исходной отчетности.

Показатели отчета при проведении структурного анализа приводятся в

процентах к объему выручки от реализации (табл.2.7).

Таблица 2.7 - Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское»

Наименование показателя

Годы

Изменение по структуре (+,-)

2011

2012

2013

2012г к 2011г

2013г к 2012г

Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг

100,0

100,0

100,0

0,0

0,0

Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг

(99,87)

(99,33)

(98,84)

(0,54)

(0,49)

Валовая прибыль

0,13

0,67

1,16

(0,54)

(0,49)

Прибыль (убыток) от реализации продукции, товаров, работ, услуг

0,13

0,67

1,16

(0,54)

(0,49)

Прочие доходы по текущей деятельности

0,34

0,32

0,35

(0,03)

(0,03)

Прочие расходы по текущей деятельности

(0,21)

(0,59)

(1,11)

(0,38)

(0,52)

Прибыль (убыток) от текущей деятельности

0,26

0,40

0,40

(0,14)

(0,00)

Доходы по инвестиционной деятельности

 

 

0,02

         -   

(0,02)

В том числе:

 

 

 

 

 

проценты к получению

 

 

0,02

         -   

(0,02)

Доходы по финансовой деятельности

 

0,01

        -   

(0,01)

(0,01)

В том числе:

 

 

 

 

 

прочие доходы по финансовой деятельности

 

0,01

        -   

(0,01)

(0,01)

Расходы по финансовой деятельности

(0,11)

(0,20)

(0,12)

(0,08)

(0,08)

В том числе:

 

 

 

 

 

проценты к уплате

(0,11)

(0,20)

(0,12)

(0,08)

(0,08)

Прибыль (убыток) от инвестиционной и финансовой деятельности

(0,11)

(0,19)

(0,10)

(0,07)

(0,09)

Прибыль (убыток) до налогообложения

0,15

 

0,30

(0,15)

(0,30)

Налог на прибыль

(0,11)

(0,19)

(0,25)

(0,07)

(0,07)

Прочие платежи, исчисляемые из прибыли (дохода)

(0,02)

       -   

 

(0,02)

          -   

Чистая прибыль (убыток)

0,02

0,03

0,04

(0,01)

(0,02)

Результат от переоценки долгосрочных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток)

44,51

21,41

4,40

(23,10)

(17,01)

Совокупная прибыль (убыток)

44,53

21,44

4,44

(23,09)

(16,99)

Источник: Собственная разработка на основании данных  формы «Бухгалтерский баланс» (Приложение В, Г).

В выручке от реализации отчетного года полная себестоимость составляла 98,84%, в то время как в предыдущем периоде затраты составили 99,33%. Следовательно, прибыль от реализации в отчетном году составляла 1,16%, а в предыдущем – 0,67%. С учетом выплаты налогов чистая прибыль от основной деятельности составила 0,04% в выручке (т.е. 0,04 коп. на рубль выручки). В то же время в анализированном периоде организация имела балансовую прибыль, на размер которой повлияли результаты от прочей деятельности, в том числе инвестиционной и финансовой.

Вертикальный анализ доходов по отчету о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское» (табл.2.8) наглядно показывает удельный вес каждого вида полученных доходов в общей их сумме.

Таблица 2.8 - Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское»

Наименование показателя

Годы

Изменение по структуре (+,-)

2011

2012

2013

2012г к 2011г

2013г к 2012г

Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг

99,7

99,7

99,6

0,0

-0,1

Прочие доходы по текущей деятельности

0,3

0,3

0,3

(0,03)

(0,03)

Доходы по инвестиционной деятельности

        -   

       -   

0,0

         -   

(0,02)

Доходы по финансовой деятельности

        -   

0,0

        -   

(0,0)

(0,0)

Всего доходов

100,00

100,00

100,00

 

 

Источник: Собственная разработка на основании данных  формы «Бухгалтерский баланс» (Приложение В, Г). 

Вертикальный анализ доходов организации наглядно показывает, что выручка от реализации в общей сумме доходов составляет наибольший удельный вес, как в отчетном, так и в предыдущем году, при этом её величина осталась почти неизменной. Величина прочих доходов по текущей деятельности в анализируемом периоде не изменилась. Величина же доходов по инвестиционной и финансовой деятельности не значительна, что оказало незначительное влияние на величину прибыли отчетного периода.

Горизонтальный и вертикальный анализ дополняют друг друга и при построении аналитических таблиц могут применяться одновременно. Анализ отчета о прибылях и убытках КЖРЭУП «Костюковское» свидетельствует о положительных тенденциях показателей, формирующих финансовый результат.

Влияние на величину балансовой прибыли результатов от разных сфер деятельности организации представлено в таблице 2.9

Таблица 2.9 - Анализ состава и структуры прибыли

Наименование показателя

Годы

Изменение по структуре (+,-)

Изменение

2011

2012

2013

2012г к 2011г

2013г к 2012г

2012г к 2011г

2013г к 2012г

сумма, млн р.

уд. вес, %

сумма, млн р.

уд. вес, %

сумма, млн р.

уд. вес, %

Прибыль (убыток) от реализации продукции, товаров, работ, услуг

8

88,89

79

316,00

187

389,58

(227,11)

(73,58)

71

108

Прочие доходы по текущей деятельности

21

233,33

37

148,00

56

116,67

(85,33)

(31,33)

16

19

Прочие расходы по текущей деятельности

(13)

(144,44)

(69)

(276,00)

(179)

(372,92)

(131,56)

(96,92)

 56

110

Прибыль (убыток) от текущей деятельности

16

177,78

47

188,00

64

133,33

(10,22)

(54,67)

31

17

Доходы по инвестиционной деятельности

   -   

 

   -   

 

3

6,25

         -   

(6,25)

     -   

3

Расходы по инвестиционной деятельности

   -   

 

   -   

 

   -   

 

         -   

        -   

     -   

    -   

Доходы по финансовой деятельности

   -   

 

1

4,00

   -   

      -   

(4,00)

(4,00)

1

(1)

Расходы по финансовой деятельности

(7)

(77,78)

(23)

(92,00)

(19)

(39,58)

(14,22)

(52,42)

(16)

(4)

Прибыль (убыток) от инвестиционной и финансовой деятельности

(7)

(77,78)

(22)

(88,00)

(16)

(33,33)

(10,22)

(54,67)

(15)

(6)

Прибыль (убыток) до налогообложения

9

100,00

25

100,00

48

100,00

         -   

        -   

16

23

Источник: Собственная разработка на основании данных  формы «Бухгалтерский баланс» (Приложение В, Г).

 

Анализ структуры прибыли (табл.2.9) свидетельствует о положительных тенденциях показателей, формирующих финансовый результат.

Показатели, рассчитанные и интерпретированные с помощью какого-либо одного из приведенных приемов анализа, не дают полной картины и не могут выступать в качестве критерия для принятия решений пользователями, а тем более для принятия управленческих решений, без объяснения причин изменения анализируемых показателей. Поэтому следует прибегать к совокупности всех методов анализа для наиболее достоверной оценки существующего финансового положения предприятия и определения стратегии и тактики его развития.

Об эффективности использования ресурсов предприятия, способности получать доходы и прибыль судят по показателям рентабельности. Данные показатели отражают как финансовое положение предприятия, так и эффективность управления хозяйственной деятельностью, имеющимися активами и вложенным собственниками капиталом.

Показатели, используемые для оценки рентабельности, приведены в таблице 2.10.

Таблица 2.10 - Показатели рентабельности КЖРЭУП «Костюковское»

Наименование показателя

Годы

Изменение

2011

2012

2013

2012г

от 2011г

2013г

от 2012

Рентабельность затрат

0,1

0,7

1,2

0,5

0,5

Рентабельность операционной деятельности

0,3

0,4

0,4

0,1

(0,0)

Рентабельность финансовых инвестиций

0,0

0,0

0,0

-

-

Рентабельность продаж (оборота)

0,1

0,7

1,2

0,5

0,5

Рентабельность совокупных активов

1,2

1,7

2,4

0,5

0,7

КЖРЭУП «Костюковское» в анализируемом периоде достаточно эффективно использует имеющиеся у него активы и акционерный капитал, поскольку показатели рентабельности имеют положительную тенденцию в развитии организации, то есть все имущество организации используется эффективно. В целом, можно сказать, что организация рентабельна.

Обобщая результаты анализа можно заключить, что организация является платежеспособной, финансовое положение КЖРЭУП «Костюковское» устойчиво.

Предприятие обладает гибкой структурой капитала и умеет организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для нормального функционирования.

Важность отчета о прибылях и убытках заключается в том, что в рыночных условиях хозяйствования прибыль является важнейшим экономическим показателем деятельности предприятия, она в обобщённом виде отражает результаты хозяйствования, продуктивность произведённых затрат, прибыльность и рентабельность производства в целом. Достоверная информация из отчёта о прибылях и убытках необходима также кредиторам и поставщикам для оценки платежеспособности предприятия, инвесторам — для оценки перспектив работы, а также другим внешним и внутренним пользователям.

3.  Пути совершенствование анализа бухгалтерской отчетности

Бухгалтерский баланс позволяет оценить финансовое положение организации и выявить его положительные и отрицательные стороны. Финансовое состояние предприятия зависит от влияния многочисленных и разнообразных факторов. Будучи тесно взаимосвязаны, эти факторы нередко разнонаправлено влияют на результаты деятельности предприятия: одни из них положительно, другие отрицательно.

Наиболее весомыми факторами, определяющими возможности  увеличения собственных средств предприятия, а соответственно, и возможности большого их реинвестирования в производство, являются:

  1.  соотношение прибыли и выручки от реализации товаров, работ, услуг. Однако стремление предприятия к увеличению рентабельности наталкивается на сбросовые ограничения, вызывающие тенденцию снижения цены;
  2.  скорость оборота собственных активов. Чем больше число оборотов совершают собственные активы, тем меньшая  их величина нужна для обслуживания процесса производства и реализации продукции, а следовательно, меньшим их объемом может быть обеспечена доходность предприятия.
  3.  оптимальное соотношение собственных и заемных средств. Слишком большое привлечение заемных средств для формирования активов предприятия уменьшает его финансовое состояние, хотя рентабельность собственного капитала может возрасти;
  4.  увеличение доли прибыли, направляемой на развитие производства. Чем большая доля прибыли идет на развитие предприятия, тем выше устойчивость, но текущие выплаты по дивидендам могут падать. В связи с этим необходима группировка факторов, определяющих размер их влияния на устойчивость предприятия. В основу квалификации факторов положены различные признаки:
  5.   по месту их возникновения различают внешние и внутренние факторы;
  6.   по времени действия – постоянные и переменные;
  7.   по степени значимости – первичные и вторичные.         

Предприятие, функционирующее в сфере материального производства, составляет основу экономики, от их устойчивости и эффективного развития в решающей мере зависит устойчивость и эффективность социально-экономического развития общества в целом. Тем не менее, при анализе проблем, связанных с обеспечением  финансовой устойчивости предприятия, на мой взгляд,  необходимо исходить из принципа приоритетности внешней среды. В условиях рыночной экономики, особенно  важным является определение влияния инфляционных факторов на финансовое состояние предприятия.  

Инфляция, определяемая как всеобщий рост цен, оборачивается  для  предприятия как бы независящим от него самого, объективно  заданным условием, к которому оно должно стремиться в своей финансово-хозяйственной деятельности.

Инфляция, оказывая пагубное влияние на результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, приводит еще к одному отрицательному последствию: чем выше темпы инфляции, тем значительнее степень искажения активов и пассивов баланса. Завышение реальных финансовых результатов при занижении действительной стоимости активов порождает необоснованные искажения показателей платежеспособности, кредитоспособности, ликвидности и рентабельности предприятия.  

Поэтому прежде чем приступить к анализу и оценке финансового состояния предприятия, необходимо соответствующим образом подготовить финансовую отчетность, очистив ее от инфляционного воздействия. Обеспечение выбора правильной финансовой стратегии поведения предприятия зависит от возможности учета инфляционного влияния на результаты деятельности предприятия.  Обозначим основные факторы, определяющие необходимость учета инфляции.

  1.  Чем выше доля амортизационных активов и чем больше их возраст, тем сильнее стремление кампаний переоценить не откорректированный доход.
  2.  Уровень оборачиваемости запасов учитывает влияние цен. Чем ниже оборачиваемость запасов, тем сильнее стремление переоценить операционный доход.
  3.  Важным фактором являются пропорции денежных и не денежных активов и обязательств. Чистые инвестиции и денежные активы во время роста уровня цен приведут к снижению покупательной способности, и напротив, рост покупательной способности происходит из-за состояния чистых денежных пассивов.
  4.  Методы финансирования также оказывают серьезное влияние на результаты. Чем больше сумма долга по фиксированной или  предпочтительной ставке  по сравнению  с темпами инфляции и чем  дольше его срок, тем лучше защита от падения покупательной способности или больше рост покупательной  способности.

Решающей предпосылкой качественного анализа финансового состояния организации является понимание экономического содержания каждой статьи, ее значимости в структуре финансовой отчетности. Отчетность представляет собой комплекс взаимоувязанных показателей. Суть взаимосвязи состоит во взаимодополнении отчетных форм, их разделов и статей. Здесь необходимо выделить два аспекта.

Во-первых, логика построения отчетности определяется, прежде всего, необходимостью дать развернутую характеристику экономического и финансового потенциала организации и эффективности использования. Основные формы отчетности: «Бухгалтерский баланс» и «Отчет о финансовых результатах» – отражают две стороны деятельности организации как функционирующей социально-экономической системы: статическую и динамическую, поэтому отсутствие любой из этих форм в годовой отчетности существенно обеднило бы его, сделало невозможным получить полное представление о финансовом и имущественном положении организации, ее рентабельности, перспективности развития.

Во-вторых, многие балансовые статьи комплексные, поэтому ряд показателей баланса, наиболее существенных для оценки имущественного и финансового положения организации, расшифровываются в сопутствующих отчетных формах. Бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой для анализа и оценки финансового состояния предприятия [6, с. 45].

В настоящее время акценты в параметрах оформления отчетов сместились, благодаря чему новая бухгалтерская финансовая отчетность приблизилась к международным стандартам финансового учета.

Заключение

В современных условиях повышается самостоятельность организаций в принятии и реализации управленческих решений, их экономическая и юридическая ответственность за результаты хозяйственной деятельности. Объективно возрастает значение финансовой устойчивости хозяйствующих субъектов. Все это повышает роль и значимость финансового анализа в оценке их финансово-коммерческой и другой деятельности и, прежде всего в наличии, размещении и использовании капитала. Результаты такого анализа необходимы, прежде всего, собственникам, кредиторам, инвесторам, поставщикам, налоговым службам, менеджерам и руководителям организаций.

Целью данной курсовой работы было изучение анализа бухгалтерской отчетности. Как итог работы можно сделать следующие выводы:

Бухгалтерская финансовая отчётность представляет собой единую систему данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах её хозяйственной деятельности, составляемую на основе данных бухгалтерского учёта по установленным формам. Иначе можно сказать, что бухгалтерская отчётность — это система показателей, отражающих состояние активов и обязательств предприятия, его доходов и расходов.

Бухгалтерская отчётность является открытой информацией для пользователей, и организация должна обеспечить им возможность ознакомиться с отчётностью. В данных отчётности заинтересованы внутренние и внешние пользователи, имеющие как прямой, так и косвенный интерес к деятельности организации.

В состав бухгалтерской отчётности организации включают: бухгалтерский баланс (форма № 1); отчёт о прибылях и убытках (форма № 2); отчёт об изменениях капитала (форма № 3); отчёт о движении денежных средств (форма № 4); приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5); пояснительную записку; аудиторское заключение, подтверждающее закономерность бухгалтерской отчётности организации.

При составлении отчётности необходимо соблюдать требования, регламентируемые основными нормативными актами по вопросам отчётности. К этим требованиям относятся достоверность, целостность, последовательность, сопоставимость, нейтральность, соблюдение отчётного периода, правильность оформления.

Наиболее подробно был  рассмотрен анализ одних из важнейших форм отчетности - бухгалтерский баланс и отчёт о прибылях и убытках.

Ключевой целью анализа финансовой устойчивости организации является получение определенного числа основных параметров, дающих объективную и обоснованную характеристику финансовых ресурсов организации и их использования. Это относится, прежде всего, к определению изменений в структуре его имущественного и финансового потенциала, платежеспособности, деловой активности и рентабельности.

Основные задачи анализа финансовой устойчивости организации вытекают из определения категории финансовой устойчивости. Сущность финансовой устойчивости определяется состоянием, распределением и использованием финансовых ресурсов организации. Объектом анализа финансовой устойчивости являются финансовые ресурсы и их потоки.

Анализ финансовой устойчивости организации базируется на оценке ее финансового состояния, поскольку устойчивость характеризуется трендом изменения финансового состояния на ряд дат и в перспективе, в то время как финансовое состояние представляет собой моментную характеристику положения финансовых ресурсов организации.

Если в ходе анализа финансового состояния оценивают в основном статическое положение финансовых ресурсов, то в процессе анализа финансовой устойчивости субъекта хозяйствования оцениваются не только показатели структуры капитала и ликвидности, которые характеризуют состояние и распределение финансовых ресурсов, то есть их статику, но также и показатели деловой активности и рентабельности, описывающие эффективность использования финансовых ресурсов, их динамику.

Следовательно, анализ финансовой устойчивости организации позволяет проследить динамику, взаимосвязь и причины изменения реальной и потенциальной платежеспособности, структуры капитала, деловой активности и рентабельности.

В целом, проведенный анализ позволяет сделать вывод, что в исследуемый период КЖРЭУП «Костюковское» являлась платежеспособной и финансово устойчивой организацией, причем в 2013 г. ее финансовое состояние улучшилось в результате увеличения финансовых результатов ее деятельности.

В связи с этим считаю необходимым выделить следующие основные направления улучшения финансового состояния КЖРЭУП «Костюковсоке»:

1. Оптимизация структуры краткосрочных активов и совершенствование управления запасами организации.

Оптимальная структура краткосрочных активов оказала существенное влияние на платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия, его финансовое состояние в целом.

Запасы занимают незначительный вес в сумме всего имущества организации. Среди них нету залежалых и не пользующиеся спросом, т.е. относящиеся к группе активов с высокой степенью риска. Данный вид имущества оказывает существенно влияние на платежеспособность организации (как абсолютные показатели, так и относительные) и ее финансовую устойчивость (оценка источников формирования запасов определяет тип финансовой ситуации организации).

2. Оптимизация дебиторской задолженности.

По результатам анализа расчетов было выявлено увеличение дебиторской и кредиторской задолженности, что отрицательно характеризует состояние расчетов. Однако срок погашения задолженности выше оптимального (30 дней), что приводит к увеличению финансового цикла организации, что, в свою очередь, отрицательно повлияло на финансовое состояние организации. Поэтому совершенствование управлением дебиторской задолженностью, на наш взгляд, должно стать одним из направлений улучшения структуры оборотных средств предприятия и финансового состояния в целом, так как несвоевременное погашение задолженности в дальнейшем представляет угрозу платежеспособности организации.

Существует несколько способов управлением дебиторской задолженностью: отказ от взыскания задолженности, продажа ее, взыскание через суд, ужесточение контроля.

Если руководство не примет меры по ужесточению контроля за уровнем дебиторской задолженности, то в будущем периоде существует вероятность возникновения просроченной задолженности. Необходимо иметь ввиду, что в отношении некоторых предприятий в скором времени может быть начата процедура банкротства в связи с кризисным финансовым положение, в котором они находятся.

Главному бухгалтеру КЖРЭУП «Костюковское» для оптимизации структуры дебиторской задолженности мы предлагаем провести следующие мероприятия:

- установить штрафы, пени, неустойки при несвоевременном погашении дебиторской задолженности;

- ориентироваться по возможности на большее количество покупателей с целью снижения риска неоплаты продукции (работ, услуг);

- каждый месяц проводить анализ состояния расчетов в организации с целью оценки структуры задолженности по срокам ее возникновения;

- осуществлять контроль за состоянием дебиторской задолженности, который рекомендуется осуществлять посредством ежемесячного составления актов сверок;

- принять меры к взысканию выявленной сомнительной дебиторской задолженности или списать ее на убытки.

Это позволит снизить риск неуплаты дебиторской задолженности, что повысит оборачиваемость оборотных средств, улучшит платежеспособность и финансовое состояние предприятия в целом.

3. Повышение репутации организации в лице кредиторов.

Срочная задолженность организации (т.е. задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами) в 2013 году не имеется, что позволяет характеризовать организацию как хорошего налогоплательщика. Рекомендуем главному бухгалтеру усилить контроль за погашением краткосрочных обязательств, особенно срочных, так как задолженность свидетельствует о плохой платежной дисциплине предприятия.

4. Повышение оборачиваемости основных ресурсов.

Возросшая продолжительность оборота основных видов ресурсов предприятия отрицательно характеризует деловую активность организации и неблагоприятно влияет на финансовое состояние организации. Маркетинговой службе для ускорения оборачиваемости активов и сокращения продолжительности оборота, на наш взгляд, следует:

- повысить качество оказываемых работ, услуг, что позволит увеличить цену реализации и получить дополнительную выручку, а значит, и прибыль;

- проводить анализ материалов, товаров и прочих запасов, с целью выявления залежалых, не используемых в производственно-хозяйственной деятельности, с целью возможности их реализации или списания.

5. Проведение регулярного внутреннего финансового анализа.

Увеличение  финансовых результатов деятельности организации положительно повлияло на финансовое состояние организации. Для возможного предупреждения данной ситуации можно порекомендовать главному экономисту составлять аналитические таблицы для внутреннего финансового анализа, которые позволят следить за тенденциями изменения результатов производственно-хозяйственной деятельности и искать резервы повышения рентабельности.

Изучение финансовой отчетности предприятия - необходимая составляющая финансового анализа. Для многих участников рыночных отношений финансовая отчетность является основным доступным источником экономической информации о хозяйствующем субъекте, формируемой непосредственно на микроуровне, обязательства, насколько рентабельно предприятие, и какие факторы оказывают влияние на финансовые результаты его деятельности. Их изучение помогает установить недостатки в работе предприятия в целом и в отдельных секторах его деятельности, выявлять резервы совершенствования управления производственными, коммерческими и финансовыми операциями.

Следует отметить, что проведение финансового анализа необходимо не только самому предприятию, но и заинтересованным контрагентам - кредиторам, поставщикам, покупателям и другим лицам. Использование финансовой отчетности в ходе внешнего анализа позволяет корректно оценить финансовое состояние партнера без необходимости вмешательства в его коммерческую тайну.


Список использованных источников

  1.  Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальностям «Финансы и кредит», «Бухгалт. учет, анализ и аудит» / под ред. О. В. Ефимовой, М. В. Мельник. - 2-е изд., испр. и доп. - М.: Изд-во ОМЕГА-Л, 2006. - 408 с.
  2.  Астахов, В. Б. Бухгалтерский финансовый учет: учебное пособие для вузов / В. Б. Астахов. – М.: Экономика и управление, 2007. – 758 с.
  3.  Бухгалтерский учет: учебное пособие/П.Я. Папковская [и др.]; под общ. ред. П.Я. Папковской. 2-е изд., испр. – Минск: выш. шк., 2011.-335 с.
  4.  Бухгалтерский учет, анализ и аудит: учеб.пособие / П.Г. Пономаренко [и др.]; под общ. ред. П.Г. Пономаренко. – 2-е изд., испр. – Минск: выш. шк., 2007. – 527 с.
  5.  Бухгалтерский учет: учебник / П.Г. Пономаренко [и др.]; под общей редакцией П.Г. Пономаренко. – Минск: выш. шк., 2013. – 543 с.
  6.  Вахрущина М.А., Пласкова Н.С. Анализ финансовой отчетности. М.: Вузовский учебник. 2010. - 540 с.
  7.  Высевко С.  / Порядок составления бухгалтерского баланса / С. Высеко // Главнй бухгалтер. - январь, 2013 г. - № 3 (771). - с. 13.
  8.  Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика. Учебное пособие. Издание 3-е, доп. и перераб. – СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2009.–336с.
  9.  Инструкция о порядке расчета коэффициентов платежеспособности и проведения анализа финансового состояния и платежеспособности субъектов хозяйствования, утверждённая постановлением Министерства финансов и Министерства экономики РБ от 27.12.11 № 140/206 // КонсультантПлюс Беларусь. Технология 3000 [Электроный ресурс] / ООО «ЮрСпектр» - Мн., 2012.
  10.  Инструкцией по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности утвержденной постановлением Министерства финансов Республики Беларусь, Министерства экономики Республики Беларусь Министерства статистики и анализа Республики Беларусь от 14 мая 2004 № 81/128/65 (в редакции от 27.04.2007 №69/76/52) с.16
  11.  Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры/В.В. Ковалев.-М.: Финансы и статистика, 2006. – 560 с.
  12.  Кудинова Н.Г. анализ финансовой отчетности: учебное пособие/М.Г. Кудинова, Т.С. Беликова. Барнаул: Изд-во АГАУ, 2006 г. 192 с.
  13.  Малый бухгалтерский словарь : 8900 терминов  /  под ред. А. Н. Азрилияна. — М. : Институт новой экономики,  2001. — 1084 с.
  14.  Об установлении форм бухгалтерской отчетности, утверждении инструкции о порядке составления бухгалтерской отчетности (в ред. Постановления Министерства финансов Республики Беларусь № 25 от 30.04.2012 г.): Постановление Министерства финансов Республики Беларусь от 31.10.2011 г. № 111 // Эталонный банк данных правовой информации Республики Беларусь [Электронный ресурс] / Национальный центр правовой информации Республики Беларусь. – Минск, 2011. – Дата доступа: 05.08.2014.
  15.  О бухгалтерском учете и отчетности: Закон Республики Беларусь от 18 октября 1994 г. № 3321 - ХII (в ред. Законов Республики Беларусь от от 17.05.2004 № 278-З, от 29.12.06 № 188-3) // КонсультантПлюс: Беларусь. Технология 3000 [Электронный ресурс] ООО «ЮрСпектр». – Минск, 2012 г.
  16.  О бухгалтерском учете и отчетности: Закон Республики Беларусь  от 12.07.2013 г. № 57-3 // КонсультантПлюс: Беларусь. Технология 3000 [Электронный ресурс] ООО «ЮрСпектр». – Минск, 2013 г.
  17.  Русак, Е.С. Экономика предприятия: учеб.-метод. пособие / Е.С. Русак, Е.И. Сапёлкина. – Минск: Акад. упр. при Президенте Респ. Беларусь, 2007. – 322 с.
  18.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4 – е изд., перераб. И доп. – Минск: 000 «Новое знание», 2000. – 688 с.
  19.  Стражев, В.И. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности: учебник / В.И. Стражев [и др.]; под общ. ред. В.И. Стражева, Л.А. Богдановской. – 7-е изд., испр. – Минск: Выш. шк. 2008. – 527 с.
  20.  Фролова, Т.С. Инструменты и методы анализа финансовой отчетности. Практические инструменты анализа: сравнительный анализ, структурный анализ, серии трендов, анализ коэффициентов [Текст] / Т.С. Фролова // Горячая линия бухгалтера. – 2007. – №23-24.
  21.  Хотинская Г.И. Финансовый менеджмент (на примере сферы услуг): учеб. Пособие/Г.И. Хотинская; Моск. Гос. Ун-т сервиса. – 2-е изд., перераб. И доп. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2006. – 248 с.


 

А также другие работы, которые могут Вас заинтересовать

39735. Ценообразующие факторы 16.94 KB
  Все многообразие ценообразующих факторов как показывает экономическая практика можно разделить на три группы: базовые неконъюнктурные; конъюнктурные; регулирующие связанные с государственной политикой. Действие этой группы факторов различно на рынках разных типов. Так в условиях товарного рынка неконъюнктурные факторы считаются внутрипроизводственными затратными стоимостными поскольку движение цен под воздействием лишь этих факторов однонаправлено с движением затрат. Действие конъюнктурных факторов объясняется изменчивостью...
39737. Возникновение и сущность маркетинга, сбытовой и маркетинговой подходы к деятельности фирмы, цели маркетинга 167.5 KB
  Возникновение и сущность маркетинга сбытовой и маркетинговой подходы к деятельности фирмы цели маркетинга. Становление маркетинга как основы экономического поведения фирмы следует отнести к периоду последующему за великой депрессией охватившей Запад в 19291933 годах . Основными понятиями сферы маркетинга являются следующие: нужды потребности запросы товар обмен сделка и рынок. Введение в практику предпринимательства концепции маркетинга позволяют решить целый комплекс вопросов: 1.
39738. Маркетинг. Общие понятия маркетинга 872 KB
  Спрос – это совокупный запрос группы потребителей. Предвидеть прогнозировать спрос можно только постоянно изучая потребителей так чтобы разрабатывать и предлагать именно то что они хотят и в чем нуждаются. Стимулировать значит вызывать у потребителей стремление к тому что предлагает фирма привлекательно оформляя продукт интенсивно его рекламируя и так далее. Маркетинговая деятельность может быть направлена как на потребителей так и на население в целом.
39739. Воплощение черт неомифологизма в произведении Дюрренматта «Минотавр» 30.39 KB
  Вступление Сегодня мы с вами познакомимся с необыкновенным произведением Дюрренматта драматической балладой Минотавр об одиночестве главного героя а именно Минотавра и попробуем найти черты неомифологизма в этом произведении. Наша тема Воплощение черт неомифологизма в произведении Дюрренматта Минотавр . Дюрренматта.
39740. Воплощение черт неомифологизма в произведении Дюрренматта 25.53 KB
  Дюрренматт классик швейцарской литературы.Идейнохудожественный анализ произведения Дюрренматта Минотавр: жанровые особенности; образ дюрренматтовского Минотавра в сопоставлении с древнегреческим Минотавром; черты неомифологического сознания в произведении. Работа по теме урока Сегодня мы с вами проанализируем замечательное произведение швейцарского классика Дюрренматта Минотавр и попробуем проследить неомифологические черты в данном произведении.
39741. Метод (метод исследования) 35.5 KB
  В общей психологии – это один из основных эмпирических методов психологического исследования состоящий в преднамеренном целенаправленном систематическом восприятии психических явлений с целью изучения их специфических изменений в определенных условиях. Метод занимает промежуточное положение между методом простого объективного наблюдения и методом лабораторного эксперимента. Создан Лазурским с целью избежать недостатков методов наблюдения и эксперимента и соединить их достоинства; формирующий эксперимент ход которого направлен на...
39743. Общее понятие об ощущении 78 KB
  Физиологической основой ощущений является деятельность сложных комплексов анатомических структур названных И. Рассмотрим систематическую классификацию ощущений. Рассматривая наиболее крупные и существенные группы ощущений он разделил их на три основных типа: интероцептивные проприоцептивпые и экстероцептивные ощущения. Рассмотрим основные типы ощущений по отдельности.