84325

Совершенствование управления капиталом на ООО «Камешкирский комбикормовый завод»

Курсовая

Финансы и кредитные отношения

Основные производственные фонды состоящие из зданий сооружений машин оборудования и других средств труда которые участвуют в процессе производства являются самой главной основой деятельности предприятия. Основной капитал предприятия состоит из следующих элементов: основные средства нематериальные...

Русский

2015-03-18

113.91 KB

4 чел.

Введение

Безусловно, чтобы происходило нормальное функционирование предприятия, необходимо наличие определённых средств и источников. Основные производственные фонды, состоящие из зданий, сооружений, машин, оборудования и других средств труда, которые участвуют в процессе производства, являются самой главной основой деятельности предприятия. Без их наличия вряд ли могло что-либо осуществиться. Рациональное и экономное использование основных фондов является первоочередной задачей предприятия.

Имея ясное представление о каждом элементе основных фондов в производственном процессе, о их физическом и моральном износе, о факторах, которые влияют на использование основных фондов, можно выявить методы, при помощи которых повышается эффективность использования основных фондов и производственных мощностей предприятия, обеспечивающая снижение издержек производства и рост производительности труда.

Объектом исследования курсовой работы является ООО «Камешкирский комбикормовый завод».

Целью данной курсовой работы является изучение структуры основного капитала и совершенствование управления им.

Для достижения цели необходимо решить следующие задачи:

-изучить структуру основного капитала, а также состав и структуру основных фондов;

-рассмотреть показатели использования основных производственных фондов;

-проанализировать показатели использования основных производственных фондов;

-выявить пути совершенствования управления основным капиталом.

1. Теоретические и экономические основы управления основным капиталом ООО «Камешкирский комбикормовый завод»

       1.1 Экономическая природа, состав и методы оценки основного капитала

Основной капитал предприятия– это часть производительного капитала, который полностью и многократно принимает участие в производстве товара, переносит свою стоимость на новый продукт по частям, в течение ряда периодов. К основному капиталу относится та часть авансированного капитала, которая затрачена на постройку зданий, сооружений, на покупку машин, оборудования, инструмента.

Основной капитал предприятия состоит из следующих элементов:

-основные средства

-нематериальные активы

-долгосрочные финансовые инвестиции

Рассмотрим указанные элементы подробнее.

Основные средства включают:

здания, сооружения, передаточные устройства, рабочие и силовые машины и оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, вычислительную технику, транспортные средства, инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и принадлежности, рабочий и продуктивный скот, многолетние насаждения, внутрихозяйственные дороги и прочие основные средства. К основным средствам относятся также капитальные вложения на улучшение земель (мелиоративные, осушительные, ирригационные и другие работы) и в арендованные здания, сооружения, оборудование и другие объекты, относящиеся к основным средствам. Капитальные вложения в многолетние насаждения, улучшение земель включаются в состав основных средств ежегодно в сумме затрат, относящихся к принятым в эксплуатацию площадям, независимо от окончания всего комплекса работ.

В составе основных средств учитываются находящиеся в собственности организации земельные участки, объекты природопользования (вода, недра и другие природные ресурсы). Законченные капитальные затраты в арендованные здания, сооружения, оборудование и другие объекты, относящиеся к основным средствам, зачисляются арендатором в собственные основные средства в сумме фактических расходов, если иное не предусмотрено договором аренды.

Нематериальные активы включают права, возникающие:

-из авторских и иных договоров на произведения науки, литературы, искусства и объекты смежных прав, на программы для ЭВМ, базы данных и др.;

-из патентов на изобретения, промышленные образцы, селекционные достижения;

-из свидетельств на полезные модели, товарные знаки и знаки обслуживания или лицензионных договоров на их использование и др.

Кроме того, к нематериальным активам относятся права пользования земельными участками, природными ресурсами и организационные расходы.

Нематериальные активы отражаются в учете и отчетности в сумме затрат на приобретение, изготовление и расходов по их доведению до состояния, в котором они пригодны к использованию в запланированных целях. По объектам, по которым проводится погашение стоимости, нематериальные активы равномерно (ежемесячно) переносят свою первоначальную стоимость на издержки производства или обращения по нормам, определяемым организацией исходя из установленного срока их полезного использования. По нематериальным активам, по которым невозможно определить срок полезного использования, нормы переноса стоимости устанавливаются в расчете на десять лет (но не более срока деятельности организации).

Долгосрочные финансовые инвестиции

Долгосрочные финансовые инвестиции - это расходы предприятия на приобретение ценных бумаг, вложение денежных, материальных и нематериальных активов в другие предприятия с целью получения инвестиционного дохода в течение времени, превышающего один календарный год, а также предоставление другим субъектам долгосрочных кредитов с той же целью.

Основные фонды - это средства труда, которые многократно участвуют в производственном процессе, сохраняя при этом свою натуральную форму, постепенно изнашиваясь, переносят свою стоимость по частям на вновь создаваемую продукцию. К ним относят фонды со сроком службы более одного года и стоимостью более 100 минимальных месячных заработных плат. Основные фонды подразделяются на производственные и непроизводственные фонды.

Производственные фонды участвуют в процессе изготовления продукции или оказания услуг (станки, машины, приборы, передаточные устройства и т.д.).

Непроизводственные основные фонды не участвуют в процессе создания продукции (жилые дома, детские сады, клубы, стадионы, поликлиники, санатории и т.д.). Они предназначены для непроизводственного потребления, т.е. для социальных культурно-бытовых нужд работников.

По использованию основные средства делятся на действующие, находящиеся в запасе и бездействующие. Из числа действующих основных средств в особую группу выделяют излишние и не используемые на предприятии оборудование, транспортные средства, инструмент, инвентарь и т.д. Такое деление основных средств связано главным образом с контролем за их состоянием и исчислением амортизации.

В зависимости от принадлежности различают основные средства собственные, т.е. принадлежащие данному предприятию, и арендованные, т.е. находящиеся во временном его использовании. 

Основные фонды учитываются в натуральном и стоимостном выражении. Натуральные показатели используются для расчета производственных мощностей, составления балансов оборудования, определения технологического состава и состояния основных фондов. Стоимостная оценка основных фондов необходима для учета их динамики, планирования их воспроизводства, установления износа, начисления амортизации, расчета себестоимости продукции, рентабельности предприятий и т.д.

Стоимостная оценка основных фондов — это денежное выражение их стоимости. В практике учета и планирования применяются три вида оценки основных средств: первоначальная стоимость, восстановительная и остаточная стоимость.

Первоначальная стоимость основных средств представляет собой сумму затрат на приобретение, их возведение (сооружение), включая расходы на их доставку, монтаж и иные расходы, необходимые для доведения объекта до состояния готовности к эксплуатации. (В данном случае общая стоимость учитывается в ценах, действующих в период приобретения или создания основных средств, т.е. в смешанных (по уровню) ценах, что приводит к искажению их действительных стоимостей и величины износа.) В связи с этим применяется еще один вид оценки - восстановительная стоимость.

Восстановительная стоимость основных средств — это стоимость их воспроизводства в современных условиях независимо от времени ввода их в эксплуатацию. Она позволяет сопоставить средства труда, поступившие или построенные в разные годы, получить точные данные об их размере.

Для коммерческих (не бюджетных) предприятий применяется показатель остаточной стоимость, которая представляет собой разницу между первоначальной, или восстановительной стоимостью и суммой износа. Значит, остаточная стоимость — это та часть стоимости основных средств, которая еще не перенесена на производимую продукцию.

Оценка основных фондов по их остаточной стоимости необходима прежде всего для того, чтобы знать их качественное состояние, определить коэффициент годности, физического износа и для составления бухгалтерского баланса.

Основные фонды подвергаются физическому и моральному износу как в процессе их использования, так и при бездействии.

При физическом износе происходит утрата основными фондами их потребительной стоимости, т.е. ухудшение технико-экономических и социальных характеристик под воздействием процесса труда, сил природы, а также вследствие неиспользования основных фондов.

Значительная доля устаревших основных фондов в производстве вызывает существенные потери, так как, во-первых, старение оборудования требует увеличения вложения средств в капитальный ремонт для поддержания его в рабочем состоянии; во-вторых, устаревшее производство не имеет возможности использовать новую технику - по крайней мере полностью. Вследствие этого объём продукции и услуг уменьшается.

Машины, станки и др. виды основных фондов не только физически снашиваются, но и становятся отсталыми по своей технической характеристике и экономической эффективности. Они подвергаются моральному износу .

Различают две формы морального износа:

- первая выражает уменьшение стоимости машины или оборудования без соответствующего физического износа вследствие удешевления их воспроизводства;

- вторая - уменьшение стоимости в результате внедрения новых более производительных машин или оборудования, обусловленного не уменьшением производительности или мощности, а тем что дальнейшая эксплуатация старых машин по сравнению с новыми приводит к большим издержкам производства.

Моральный износ первого вида связан не с продолжительностью срока службы оборудования, не со степенью его физического износа, а с темпами технического прогресса, приводящего к снижению стоимости изготовления продукции вследствие роста производительности труда в отрасли, производящей новые основные фонды.

Предприятие, испытывающее необходимость в обновлении оборудования или в расширении парка оборудования имеет 2 возможности: приобрести оборудование или взять его в аренду. Одним из видов аренды является лизинг.

1.2 Роль лизинга в формировании основного капитала

Определение лизинга приводится в Законе «О лизинге» от 29.10.98 № 164-ФЗ, здесь под лизингом понимается вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передачи его на основе договора лизинга физическим или юридическим лицам за определённую плату, на определённый срок и на определённых условиях, обусловленных договором, с правом выкупа имущества лизингополучателем. Закон также определяет стороны лизинговой сделки (субъекты лизинга) и предмет лизинга. Субъектами лизинга могут быть лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик). При этом лизингодателем может выступать как юридическое, так и физическое лицо, роль которого в лизинговой сделке сводится к приобретению имущества и предоставлению его в качестве предмета лизинга лизингополучателю. Лизингополучателем может быть юридическое или физическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга во временное владение на определённых условиях.

Предметом лизинга в соответствии с Законом могут быть любые не потребляемые вещи, в том числе предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности.

В зависимости от срока, на который заключается договор аренды, различают три вида арендных операций: краткосрочная аренда на срок до года – рентинг; среднесрочная аренда на срок от одного года до трёх лет – хайринг; долгосрочная аренда от трёх до двадцати и более лет – лизинг.

В рамках долгосрочной аренды различают две основные формы лизинговых операций – финансовый и оперативный лизинг.

Финансовый лизинг – соглашение, предусматривающее выплату в течение периода своего действия сумм, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую её часть, а также прибыль арендодателя. По истечении срока действия такого соглашения арендатор может: вернуть объект аренды арендодателю, заключить новое соглашение на аренду данного оборудования, купить объект лизинга по остаточной стоимости.

Оперативный лизинг – соглашение, срок которого короче амортизационного периода изделия. После завершения срока действия соглашения предмет договора может быть возвращён владельцу или вновь сдан в аренду.

Несмотря на то, что в основе лизинга лежат кредитные отношения, мы относим его не к форме кредитного финансирования, а выделяем в качестве самостоятельного метода финансирования реальных инвестиций. Такая позиция связана с двумя обстоятельствами. Во-первых, лизинг в отличие от банковского кредита выступает как кредит в товарной форме; во-вторых, он довольно широко распространён в зарубежной практике, а в последние годы активно внедряется и в российскую практику, что позволяет говорить о том, что лизинг перерос из формы кредитного финансирования в самостоятельный метод.

Технология лизинговой сделки примерно следующая. Допустим, предприятие нуждается в каком-либо оборудовании. Оно ищет изготовителей этого оборудования и после соответствующего их анализа определяет наиболее приемлемого. Затем обращается в лизинговую компанию на предмет заключения договора. Лизинговая фирма заключает с хозяйствующим субъектом договор, согласно которому фирма полностью оплачивает поставщику стоимость основных фондов и сдаёт в аренду хозяйствующему субъекту с правом выкупа в конце срока аренды. Одновременно лизинговая фирма заключает договор с поставщиком о приобретении основных фондов. При заключении лизингового договора требуется банковская гарантия либо залог или страхование лизингового платежа и имущества, которое является объектом лизинговой сделки.

Основные фонды поступают хозяйствующему субъекту непосредственно от поставщика. В договоре указывается, сколько процентов лизингополучатель должен уплатить за эту своеобразную ссуду, определяется график платежей, которые должны вернуть лизинговой фирме стоимость основных фондов и принести ей лизинговый процент.

Рассмотрим преимущества и недостатки лизинга.

Основными преимуществами лизинга являются следующие:

  1.  он обеспечивает финансирование инвестиционной операции в полном объеме и не требует немедленного осуществления платежей, что позволяет приобретать дорогостоящие активы без отвлечения значительных объемов средств из хозяйственной деятельности;
  2.  формально предприятию проще получить активы по лизингу, чем ссуду на их приобретение, так как предмет лизинга при достаточной ликвидности может одновременно выступать в качестве залога;
  3.  это более гибкий источник, чем ссуда, так как предоставляет возможность обеим сторонам выработать удобную схему выплат (например, лизинговые платежи могут осуществляться после получения выручки от реализации товаров, произведенных на арендованном оборудовании, учитывать сезонность бизнеса и т.п.);
  4.  он допускает различные формы и виды обеспечения;
  5.  он снижает риски, связанные с владением активами;
  6.  лизинговые платежи относятся на издержки производства (себестоимость) лизингополучателя в полном объеме и, соответственно, снижают налогооблагаемую прибыль;
  7.  полученные активы, как правило, не числятся у лизингополучателя на балансе, что освобождает его от уплаты налога на это имущество;
  8.  он обеспечивает возможность получения квалифицированного сервисного и технического обслуживания и др.

К специфическим недостаткам лизинга можно отнести следующие:

  1.  конечная стоимость лизинга получается обычно более высокой, чем покупка оборудования в кредит;
  2.  необходимость внесения аванса в размере 25-30% от стоимости сделки;
  3.  платежи носят обязательный характер и производятся в установленные сроки независимо от состояния оборудования и результатов хозяйственной деятельности;
  4.  выгоды от ускоренной амортизации оборудования достаются лизингодателю;
  5.  увеличиваются финансовые риски предприятия;
  6.  требуются дополнительные гарантии или залог;
  7.  юридическая сложность сделки и др.

2. Современное состояние управления основным капиталом организации

      2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Камешкирский комбикормовый завод»

ООО «Камешкирский комбикормовый завод» зарегистрировано 5 ноября 2002 года регистрирующим органом МЕЖРАЙОННАЯ ИНСПЕКЦИЯ МНС РОССИИ №9 ПО ПЕНЗЕНСКОЙ ОБЛАСТИ

Организационно-правовая форма: Общество с Ограниченной Ответственностью.

Обществом с ограниченной ответственностью признается созданное одним или несколькими лицами хозяйственное общество, уставный капитал которого разделен на доли; участники общества не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью общества, в пределах стоимости принадлежащих им долей в уставном капитале общества.

Общество несет ответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом. Общество не отвечает по обязательствам своих участников. В случае несостоятельности (банкротства) общества по вине его участников или по вине других лиц, которые имеют право давать обязательные для общества указания либо иным образом имеют возможность определять его действия, на указанных участников или других лиц в случае недостаточности имущества общества может быть возложена субсидиарная ответственность по его обязательствам.

Участниками общества могут быть граждане и юридические лица.

Федеральным законом может быть запрещено или ограничено участие отдельных категорий граждан в обществах.

Общество может быть учреждено одним лицом, которое становится его единственным участником. Общество может впоследствии стать обществом с одним участником.

Общество не может иметь в качестве единственного участника другое хозяйственное общество, состоящее из одного лица.

Число участников общества не должно быть более пятидесяти.

В случае, если число участников общества превысит установленный настоящим пунктом предел, общество в течение года должно преобразоваться в открытое акционерное общество или в производственный кооператив.

Вид собственности: Частная собственность

Целью деятельности  ООО «Камешкирский комбикормовый завод» является получение прибыли от хозяйственной деятельности.

Уставный капитал компании по состоянию на 1 июля 2013 года – 30000 руб.

Для того чтобы иметь представление о размерах хозяйства рассмотрим основные показатели финансово-хозяйственной деятельности и представим их в таблице 1.

Таблица 1 – Динамика основных показателей финансово-хозяйственной деятельности ООО «Камешкирский комбикормовый завод»

Показатель

2011г.

2012г.

2013г.

Базисный темп роста, %

Общая земельная площадь, га

3427

3194

3787

110,51

Площадь сельскохозяйственных угодий, га

3427

3194

3787

110,51

в том числе пашня

3123

2890

3483

111,53

Стоимость основных средств на конец года, тыс. руб.

22624

21145

17433

77,06

Среднегодовая численность работников, чел.

29

30

31

106,89

Себестоимость

продаж, тыс. руб.

12222

12059

13292

108,76

Чистая прибыль, тыс.руб.

3897

8224

3186

81,76

Выручка, тыс. руб.

16997

22904

14948

87,94

Прибыль  от продаж, тыс. руб.

4775

10845

1656

34,68

Рентабельность  продаж, %

28,09

47,35

11,08

-

          В таблице 1 представлена количественная характеристика ресурсов и показатели их использования. Площадь сельскохозяйственных угодий в 2013 году увеличилась на 360 га  по сравнению с 2011 годом и составила 3787 га. Среднегодовая численность работников из года в год увеличивается, в 2013 году она составила 31человек. Стоимость основных средств с каждым годом сокращается. Так, в 2013 году стоимость основных средств составила 17433 тыс. руб., что ниже 2011 г. на 5191 тыс. руб.

Эта динамика сказывается и на финансовых результатах. Выручка в 2013 году по сравнению с 2011 годом  уменьшилась на 2049 тыс. руб. Уровень рентабельности понизился. Так, если  в 2011 году он составил 28,09% , то в 2013 году – уже 11,08%.

Важной характеристикой деятельности любого предприятия является его специализация, определяемая по структуре проданной (товарной) продукции. Рассмотрим показатели проданной продукции ООО «Камешкирский комбикормовый завод», представленные в таблице 2.

Таблица 2-Реализованная продукция и её структура

Отрасли и виды продукции

    2011 г.

   2012 г.

  2013 г.

В среднем за 2011- 2013 гг.

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

Растениеводство – всего:

15805

92,9

22346

97,6

14948

100

17699,7

96,8

В т. ч.: зерновые

6454

37,9

16057

70,1

8528

57,1

10346,3

56,6

Подсолнечник

7661

45,0

4464

19,5

5390

36,1

5838,3

31,9

Прочая продукция растениеводства

1690

10

1825

8,0

1030

6,9

1515

8,3

Всего по организации

16997

100

22904

100

14948

100

18283

100

           Анализ данных, представленных в таблице 2, показал, что ООО «Камешкирский комбикормовый завод» специализируется на производстве продукции растениеводства, а именно зерновых культур, удельный вес выручки от продажи которых в общем объеме продаж в 2013 году составил 57,1 %. Необходимо отметить, что на протяжении анализируемого периода доля зерновых культур в общей структуре выручки подвергалась значительным колебаниям – в 2011 году она составила 37,9 %, а в 2012 году увеличилась и составила 70,1 %. Также значительную долю в выручке занимает подсолнечник, объем продаж которого в 2013 году составил 5390 тыс. руб., или 31,9 % от общего размера выручки.

Себестоимость является важным показателем успешной работы организации, результатом ее снижения зачастую бывает повышение прибыли.  Производство всегда связано с затратами, поэтому при оценке его размера и эффективности необходим сравнительный анализ себестоимости продукции, представленный в таблице 3.

Таблица 3 – Производственная себестоимость 1 ц продукции   растениеводства, руб.

Виды продукции

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Отклонение (+,-) 2013 года от

2011 г.

2012 г.

Зерно

363,6

442,8

459,98

96,38

17,18

Подсолнечник

501,8

655,5

728,70

226,9

73,2

     Динамика производственной себестоимости 1 ц зерна в организации с каждым годом увеличивается.  Так, в 2011 году она составляла 363,6 руб., в 2012 году она увеличилась на 96,38 руб., и в 2013 году увеличилась на 17,18 руб., и составила 459,98 руб. Динамика производственной себестоимости 1 ц подсолнечника также увеличивается. В 2011 году она составляла 501,8 руб., а  к 2013 году  увеличилась на 226,9 руб., и составила 728,70 руб.

Итоговым показателем эффективности производства отдельных видов продукции в хозяйстве служит показатель рентабельности, определяющий окупаемость затрат прибылью. Уровень рентабельности реализованной продукции определяют как отношение прибыли от реализованной продукции к полной ее себестоимости, выраженный в процентах. Если производство убыточно, то рассчитывают уровень убыточности.

Эффективность работы хозяйства непосредственно влияет на процесс расширения воспроизводства, на его темпы. Уровень рентабельности, норма прибыли показывают условия для осуществления данного процесса.

Финансовые результаты деятельности ООО «Камешкирский комбикормовый завод» представлены в таблице 4.

Таблица 4 – Финансовые результаты реализации сельскохозяйственной продукции

Виды продукции

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Прибыль

(убыток)

от продаж,

тыс. руб.

Уровень рентабель-ности, %

Прибыль

(убыток)

от продаж,

тыс. руб.

Уровень

рентабель-

ности, %

Прибыль

(убыток)

от продаж,

тыс. руб.

Уровень рентабель-ности, %

Растениеводство – всего:

3583

29,31

10287

85,31

1656

12,46

в т.ч. зерновые

298

4,84

6444

67,03

1082

14,53

Подсолнечник

3169

70,55

3458

343,74

494

10,09

Прочая продукция растениеводства

116

7,37

385

26,74

80

8,42

Всего по организации

4775

39, 07

10845

89,93

1656

12,46

Из таблицы 4 видно, что в 2011 и в 2012 году наиболее рентабельным видом продукции в организации является подсолнечник, рентабельность которого составила 70,55 и 343,7 %, соответственно. В 2013 году уровень рентабельности сокращается и  наиболее рентабельным  оказалось зерно -14,53%.

      2.2 Оценка финансового состояния организации

Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.

В рыночной экономике финансовое состояние предприятия по сути дела отражает конечные результаты его деятельности. Именно конечные результаты деятельности предприятия интересуют собственников (акционеров) предприятия, инвесторов, кредиторов, поставщиков, покупателей, налоговых органов и т.д. Основной целью анализа финансового состояния организации является объективная и обоснованная оценка ее текущего, и перспективного финансового состояния.

Основными источниками аналитической информации при анализе финансового состояния является Бухгалтерская отчетность, а именно бухгалтерский баланс (форма №1), « Отчет о прибылях и убытках» (форма №2), «Отчет об изменении капитала» (форма №3), «Отчет движении денежных средств» (форма №4), « Приложения к бухгалтерскому балансу» (форма №5).

Для того чтобы оценить финансовое состояние ООО «Камешкирский комбикормовый завод» первоначально необходимо дать общую характеристику финансового состояния организации. Важнейшие характеристики финансового состояния предприятия представлены в табл. 5.

Таблица 5 – Общая характеристика финансового состояния организации, тыс.руб.

Показатели

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Отклонение 2013 г. от

2011 г.

2012 г.

Общая стоимость имущества организации

39188

43615

44079

4891

464

Внеоборотные активы

22624

21145

17433

-5191

-3712

Оборотные активы

16564

22470

26646

10082

4176

Стоимость материальных оборотных средств

10770

10435

15629

4859

5194

Собственные средства

25867

34091

37277

11410

3186

Заемные средства

13321

9524

6802

-6519

-2722

Дебиторская задолженность

1688

3360

4542

2854

1182

Кредиторская задолженность

86

63

61

-25

-2

Собственные оборотные средства

3243

12946

19844

16601

6898

Рабочий капитал

14316

21404

24883

10567

3479

Анализируя данную таблицу, можно сделать вывод о том, что общая стоимость имущества организации с каждым годом увеличивалась. Так, в 2013г. она увеличилась по сравнению с 2011 г. на 4891 тыс. руб. Это произошло за счет поднятия стоимости оборотных активов. Объем собственного капитала за анализируемый период также увеличивался. В 2013г. он составил 37277 тыс. руб., что на 11410 тыс. руб. больше, чем в 2011 году.

За анализируемый период  происходит уменьшение доли заемных средств в валюте баланса. Дебиторская задолженность значительно превышает размер кредиторской задолженности (на 4481 тыс. руб.), что говорит о финансовой устойчивости предприятия. 

Платежеспособность - способность предприятия своевременно и полностью рассчитываться по своим долгам, т. е. это некая моментная характеристика предприятия, отражающая наличие необходимой суммы свободных денежных средств для немедленного погашения требований кредиторов. И в то же время платежеспособность должна быть обеспечена в любой момент времени. Анализ платежеспособности ООО «Камешкирский комбикормовый завод» представлен в таблице 6.

Таблица 6 – Анализ платежеспособности организации в 2011-2013 г., тыс. руб.

Показатели

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Общая сумма активов (валюта баланса)

39188

43615

44079

Внешние обязательства

13321

9524

6802

Превышение  активов  над  внешними обязательствами

25867

34091

37277

Величина общей суммы активов значительно превышает сумму внешних обязательств за весь рассматриваемый период. Наблюдается тенденция уменьшения  обязательств из года в год с 13321 тыс.руб в 2011 году до 6802 тыс.руб в 2013 году. Это связано, прежде всего, с уменьшением  суммы долгосрочных заемных средств.

Финансовая устойчивость предприятия - одна из важнейших характеристик его финансовой деятельности. Финансовая устойчивость - это стабильность деятельности предприятия в долгосрочной перспективе. Показатели финансовой устойчивости организации представлены в табл. 7.

ТАБЛИЦА-7 Динамика коэффициентов финансовой устойчивости

Коэффициенты

Нормальное значение

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Отклонение 2013 г. от

2011 г.

2012 г.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств

≤ 1

0,5

0,3

0,2

-0,3

-0,1

Коэффициент автономии

≥0,5

0,7

0,8

0,8

  0,1

0

Коэффициент маневренности

0,2-0,5

0,1

0,4

0,5

0,4

0,1

Коэффициент соотношения иммобилизованных и мобильных активов

1,4

0,9

0,6

-0,8

  -0,3

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

≥ 0,1

0,2

0,6

0,7

0,5

0,1

Анализируя коэффициент соотношения заемных и собственных средств с 2011 г. по 2013 г. можно прийти к выводу, что за 3 года данный коэффициент имеет значение, которое не превышает нормальное значение коэффициента (1) и это говорит о том, что на 1 руб. собственных средств приходится в 2013 году 0,2 руб. заемных средств.

Коэффициент автономии достигает нормального значения и это говорит о том, что предприятие не зависит от внешних кредиторов.

Коэффициент маневренности, который равен в 2013 г. 0,5, показывает, что собственные средства предприятия  находятся в мобильной форме. Это в свою очередь положительно сказывается на финансовом положении предприятия и это позволяет увеличить закупки сырья и материалов.

Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных активов показывает, что на 1 руб. оборотных активов приходится 0,06 руб. внеоборотных активов.

Коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками финансирования (в 2013г. он равен 0,7) также  соответствует нормальному значению данного коэффициента, это говорит о том, что предприятие может обеспечить оборотный капитал собственными источниками финансирования.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

А1 - наиболее ликвидные активы - денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).

А2 - быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность сроком погашения в течение 12 месяцев и прочие оборотные активы.

A3 - медленно реализуемые активы - запасы, а также статья «Долгосрочные финансовые вложения».

А4 - труднореализуемые активы - раздел актива баланса «Внеоборотные активы», за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу. В составе труднореализуемых активов учитываются дебиторы сроком погашения более 12 месяцев после отчетной даты.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 - наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность.

П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства и прочие краткосрочные пассивы.

ПЗ - долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные средства.

П4 - постоянные пассивы - капитал и резервы предприятия.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:

А1 ≥ П1

А2 ≥ П2

АЗ ≥ ПЗ

A4 ≤ П4

Анализ ликвидности баланса ООО «Камешкирский комбикормовый завод» представлен в виде таблице 8.

Таблица 8- Анализ ликвидности баланса

Актив

Пассив

Платежный излишек

2011

2012

2013

2011

2012

2013

2011

2012

2013

Наиболее ликвидные активы А1

4106

8675

6475

Наиболее срочные обязательства П1

86

63

61

4020

8612

6414

Быстро реализуемые активы А2

1688

3360

4542

Краткосрочные пассивы П2

2162

1003

1702

-474

2357

2840

Медленно реализуемые активы А3

10770

10435

15629

Долгосрочные пассивы П3

11073

8458

5039

-303

1977

10590

Трудно реализуемые активы А4

22624

21145

17433

Постоянные пассивы П4

25867

34091

37277

-3243

-12946

-19844

Текущая ликвидность =(А1 +А2) – (П1 + П2)

3546

10969

9254

Перспективная ликвидность = А3 – П3

-303

1977

10590

Общий показатель ликвидности

1,8

4,3

5,5

        Сопоставление наиболее ликвидных средств и быстро реализуемых активов с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами позволяет выяснить текущую ликвидность. Т.е. в 2013 году: А1≥П1; А2 ≥ П2. Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными и среднесрочными пассивами отражает перспективную ликвидность, т.е. прогноз платежеспособности предприятия. Таким образом, в 2013 году: АЗ ≥ ПЗ, следовательно, данное предприятие является платежеспособным. Что касается четвертой группы активов, то здесь неравенство также выполняется и имеет вид: A4 ≤ П4. Это свидетельствует о соблюдении  минимального условия финансовой устойчивости - наличия у предприятия собственных оборотных средств.

В общем заключение о платежеспособности предприятия строится на сравнении полученных результатов расчета коэффициентов ликвидности с нормативными значениями. Расчет коэффициентов ликвидности и платежеспособности представлен в таблице 9.

Таблица 9 – Динамика коэффициентов ликвидности  

Коэффициенты

Нормальное значение

2011 г.

2012 г.

2013 г.

Отклонение 2013 г. от

2011 г.

2012 г.

Коэффициент текущей ликвидности

≥2

7,37

21,08

15,11

7,74

-5,97

Коэффициент абсолютной ликвидности

≥ 0,2

1,83

8,14

3,67

1,84

-4,47

Коэффициент быстрой ликвидности

≥ 0,8

2,58

11,28

6,25

3,67

-5,03

Анализ показателей ликвидности ООО «Камешкирский комбикормовый завод», приведённых в таблице 9 показывает, что коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 1,84 в 2013 году по отношению к 2011 году и составил 3,67, что значительно больше нормативных ограничений.

Коэффициент быстрой ликвидности в 2013 г. составляет 6,25, что соответствует нормативу. Это означает, что денежные средства и предстоящие поступления от текущей деятельности покрывают текущие долги организации.

Коэффициент текущей ликвидности за исследуемый период увеличился на 7,74 и составил в 2013 году 15,11, так же как и коэффициент абсолютной и промежуточной ликвидности находится в пределах норматива. Это говорит о достаточности у предприятия оборотных средств, которые  используются для погашения своих краткосрочных обязательств. Анализ приведённых показателей ликвидности в ООО «Камешкирский комбикормовый завод» даёт право назвать данное предприятие ликвидным.

Структура баланса признается удовлетворительной, а предприятие платежеспособно, так как коэффициент текущей ликвидности больше 2 и коэффициент обеспеченности собственными средствами больше 0,1.

      2.3 Анализ состояния и использования основных средств организации

Рассмотрим анализ состава и структуры основных средств в ООО «Камешкирский комбикормовый завод».

Таблица 10 – Анализ состава и структуры основных средств

Основные

средства

2011г.

2012г.

2013г.

тыс.

руб.

% к

итогу

тыс.

руб.

% к

Итогу

тыс.

руб.

% к

итогу

Здания, сооружения

и передаточные

устройства

5868

18,26

5868

15,74

5868

14,98

Машины

и оборудования

25875

80,52

31016

83,21

32860

83,89

Транспортные средства

307

0,96

307

0,82

357

0,91

Производственный и

хозяйственный инвентарь

36

0,11

36

0,09

36

0,09

Другие виды основных средств

47

0,15

47

0,13

47

0,12

Итого основных средств

32133

100

37274

100

39168

100

По данным таблицы 10 стоимость основных средств с каждым годом увеличивается, с 32133 тыс.руб. в 2011 году до 39168 тыс.руб. в 2013 году. Наибольшее влияние оказало увеличение  стоимости машин и оборудования, которые занимают наибольший удельный вес в составе  основных средств (в 2013 г. – 83.89%),также увеличение стоимости транспортных средств в 2013 году на 50 тыс.руб. по сравнению с 2011 и 2012 годами.

Рассмотрим движение основных средств в ООО «Камешкирский комбикормовый завод» в 2013 году в таблице 11.

Таблица 11 – Движение основных средств(2013г.), тыс.руб.

Показатель

Наличие на

начало

отчетного года

Поступило

Выбыло

Наличие на

конец

отчетного года

Здания, сооружения

и передаточные

устройства

5868

-

-

5868

Машины

и оборудования

32860

120

2244

30736

Транспортные средства

357

500

-

857

Производственный и

хозяйственный инвентарь

36

-

-

36

Другие виды основных средств

47

-

47

-

Итого основных средств

39168

620

2291

37497

На основании данных таблицы 11 можно сделать следующий вывод: стоимость зданий и сооружений за 2013 год осталась неизменной и составила 5868 тыс. руб. Стоимость машин и оборудования на начало года составила 32860 тыс. руб., поступило на сумму 120 тыс. руб., выбыло 2244 тыс.руб.

Стоимость транспортных средств увеличилась и составила 857 тыс. руб. на конец года. Поступило транспортных средств на сумму 500 тыс. руб., выбывших –нет, на начало года стоимость составляла 357  тыс. руб.

Следовательно и изменилась общая стоимость основных средств, она сократилась на 2291 тыс.руб.

Показатели эффективности использования основных средств отражают соотношение полученных финансовых результатов организации и используемых для достижения этих результатов основных средств.

Эффективность использования основных средств характеризуется соотношением темпа роста выпуска продукции и темпов роста стоимости основных средств, а также показателями фондоотдачи, фондоемкости и  фондовооруженности.

Обобщающим показателем является фондоотдача - объем продукции, произведенной за год или другой период, приходящийся на 1 руб. стоимости основных средств. Ее можно выразить формулой

где ФО - фондоотдача, руб.;

II - выпуск продукции, тыс. руб.;

Ф - среднегодовая первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств, тыс. руб.

В качестве объема продукции при определении фондоотдачи могут использоваться показатели валовой, товарной, проданной продукции. Показатели фондоотдачи, рассчитанные на базе объема реализации и товарного выпуска продукции, позволяют судить о более точной эффективности использования основных средств на предприятии.

Об эффективности использования основных средств также судят но такому показателю, как динамика фондоемкости.

Фондоемкость - показатель, обратный фондоотдаче. Он отражает потребность в основных производственных фондах и характеризует стоимость основных средств, приходящихся на единицу стоимости выпускаемой продукции:

Фондовооруженность труда выражает отношение среднегодовой стоимости основных средств к среднесписочной численности работников. Ее можно представить формулой

где ФВ - фондовооруженность, тыс. руб.;

ЧР - среднесписочная численность работников, чел.

Она отражает степень обеспеченности рабочих средствами труда (основными фондами)

Для проведения анализа эффективности использования основных средств составим таблицу 12.

Таблица 12-  Показатели эффективности использования основных средств предприятия

Показатель

2011 г.

2012 г.

2013г.

Базисный темп роста, %

Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.

21608

21884,5

19289

     89,27

Среднегодовая численность работников, чел.

29

30

31

106,89

Выручка,тыс.руб.

16997

22904

14948

87,95

Фондоотдача, руб.

0,79

1,05

0,77

97,47

Фондоемкость, руб.

1,27

0,95

1,29

101,57

Фондовооруженность, тыс. руб.

745,10

729,48

622,23

83,51

По данным предприятия видно, что фондоотдача основных средств возросла с 0,79 руб. до 1,05 в 2012 году, но в 2013 году опять снизилась до 0,77 руб.  Фондоотдача показывает, сколько продукции производит предприятие на каждую вложенную единицу стоимости основных фондов. Фондоемкость в 2013 году составила 1,29 руб. Она характеризует стоимость основных средств, приходящихся на единицу стоимости выпускаемой продукции.

3. Совершенствование методов управления основным капиталом ООО «Камешкирский комбикормовый завод»

       3.1 Методы начисления амортизации в организации

Амортизация – это процесс переноса стоимости основных средств на готовую продукцию и возмещение этой стоимости в процессе реализации продукции.

Амортизационные отчисления – это денежное выражение размера амортизации, которое должно соответствовать степени износа основных средств. Амортизационные отчисления включаются в себестоимость продукции.

В настоящее время вопрос о начислении амортизации регламентируется стандартом ПБУ 6/01 «Учет основных средств». При исчислении амортизации предприятие самостоятельно определяет норму амортизации и метод амортизации, при этом основную роль играет срок полезного использования основных средств – это период, в течение которого использование объекта основных средств призвано приносить доход или служить для выполнения целей деятельности организации.

Начисление амортизации может производиться одним из четырех следующих методов, при этом годовая сумма амортизационных отчислений (Аг.) определяется:

1)           линейный метод (способ равномерного, пропорционального списания стоимости основных средств), Аг. определяется исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и нормой амортизации, исчисленной исходя из срока полезного  использования этого объекта.

Фн. – срок полезного использования

На. – норма амортизации

2)    способ уменьшения остатка. Аг. определяется, исходя из остаточной стоимости объекта основных средств на начало года, нормы амортизации, определенной на основе срока полезного использования и коэффициента ускорения (утверждается Законодательством РФ).

Ку – коэффициент ускорения

А)лин. – норма амортизации, исчисленная при линейном способе.

3)  способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования (куммулятивный способ) Аг. определяется, исходя из первоначальной стоимости и соотношения между n и S: n/S

                                    

n – число лет до окончания нормативного срока эксплуатации объекта,  включая год, за который начисляется амортизация;

S – сумма чисел лет.

4)  способ списания стоимости пропорционально объему продукции (работ).

Qф –фактический объем продукции в отчетном периоде.

Qпл – предполагаемый объем продукции за весь срок полезного использования

         Объекты основных средств стоимостью не более 10000 рублей за единицу разрешено списывать на затраты по мере отпуска их производства.

         Амортизационные отчисления производятся ежемесячно в размере 1/12 суммы годовой амортизации, независимо от способа начисления амортизации.

         На введенные в действие основные средства амортизация начинает начисляться с 1-го числа следующего за датой введения месяца. На выбывающие основные средства начисления амортизации прекращается с 1-го числа следующего за датой выбытия месяца.

         Особенности начисления амортизации  и исчисления прибыли.

         Порядок расчета амортизации и определения прибыли регламентируется Налоговым кодексом (25 глава).

         Разрешается использовать как линейные методы начисления амортизации, так и нелинейные.

         Для исчисления полезного срока использования основных средств предусмотрена их классификация на 10 групп:

1)     все недолговечное имущество со сроком полезного использования от 1 года до 2-х лет включительно;

2)     2-3 года;

3)     3-5 лет;

4)     5-7 лет;

5)     7-10 лет;

6)     10-15 лет;

7)     15-20 лет;

8)     20-25 лет;

9)     25-30 лет;

10)свыше 30 лет.

         Классификация основных средств, включаемых в амортизируемые группы, утверждается Правительством РФ. В целях налогообложения прибыли исчисляется не годовые суммы и нормы амортизации, а месячные. 

      3.2 Рекомендации по развитию механизма финансового лизинга в организации

В ООО «Камешкирский комбикормовый завод» зерновые культуры высевают сеялкой СЗО-3,6,которая была разработана и запатентована более 20 лет назад. В настоящее время существуют сеялки, которые являются более эффективными и производительными, например, зернотуковая сеялка СЗУ-5,4.

Сеялка СЗУ-5,4 предназначена для рядового посева семян зерновых (пшеница, рожь, ячмень, овес), зернобобовых культур (горох, фасоль, соя, чечевица, бобы, чина, нут, люпин) с одновременным внесением минеральных удобрений. Может быть использована для посева семян других культур, близких к зерновым по размерам семян и нормам высева (гречиха, просо, сорго и др.).

Сеялка агрегатируется с тракторами тягового класса 1,4 т. с. Предпочтительно использовать на полях от 20 га. За счет увеличения ширины захвата производительность возрастает в 1,5 раза по сравнению с базовой моделью СЗО-3,6.

До настоящего времени для покупки основных средств использовались только долгосрочные кредиты и займы и никогда не использовался такой источник финансирования как лизинг.

Сравним приобретение зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по средствам лизинга и приобретение  этой же сеялки по средствам банковского кредита.

Рассчитаем в табл. 13 стоимость приобретения по лизингу (согласно действующим нормативам ЗАО «Аккор-Лизинг») зернотуковой сеялки СЗУ-5,4. стоимостью 3540000 рублей.

Таблица 13 – Состав лизингового платежа

Показатель

Сумма, руб.

Первоначальная (закупочная) цена

3540000

Срок лизинга

10 лет

Сумма авансового платежа (15 % от закупочной цены)

531000

Сумма вознаграждения ОАО «Росагролизинг»

247800

Сумма % за использование средств уставного капитала ОАО «Росагролизинг»

389400

Удорожание от закупочной цены (включает регистрацию, транспортный налог, страхование полное КАСКО, ОСАГО (за весь срок лизинга))

2%

Удорожание за весь срок (10 лет)

20%

Итого удорожание договора лизинга

4248000

Общая сумма договора лизинга

4885200

Таким образом, стоимость приобретения зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по договору лизинга с ЗАО «Аккор-Лизинг» составит 4885200 рублей. Данный договор заключается сроком на 10 лет, платежи выплачиваются ежеквартально равномерно (т.е. сумма одного ежеквартального платежа – 122130 рублей). Удорожание техники за весь срок лизинга составит 20%. В настоящее время действуют субсидии по договорам лизинга, т. е. это субсидия в виде единовременного возмещения первоначального (авансового)  лизингового платежа. Т. е. в ООО «Камешкирский комбикормовый завод» субсидируется 531000 руб.  Таким образом, стоимость приобретения зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по договору лизинга с ЗАО «Аккор-Лизинг» составит  4354200 руб.

Для того чтобы получить данную субсидию необходимо подготовить пакет из следующих документов:

  1.  заявление на предоставление субсидии по форме;
  2.  копии учредительных документов  и свидетельства о государственной  регистрации в качестве юридического лица, заверенное руководителем организации;
  3.  копию выписки из Единого государственного реестра юридических лиц, заверенную руководителем организации;
  4.  копию договора финансовой аренды (лизинга), заверенную лизинговой компанией и руководителем организации;
  5.  копию акта приема-передачи предмета лизинга, заверенную лизинговой компанией и лизингополучателем;
  6.  копии платежных документов, заверенные кредитной организацией и лизингополучателем, подтверждающих оплату первоначального лизингового платежа;
  7.  расчет субсидии по первоначальному лизинговому платежу по форме;
  8.  справку налогового органа об отсутствии просроченной задолженности по платежам в бюджеты всех уровней и государственные внебюджетные  фонды (по состоянию на момент обращения);
  9.  справку о средней численности работников, заверенную руководителем (по состоянию на момент обращения);
  10.  обоснование эффективности использования бюджетных средств, направленных субъектам малого и среднего предпринимательства, на субсидирование части затрат на уплату лизинговых платежей по договорам финансовой аренды (лизинга) по форме;
  11.  справку, заверенную руководителем, о принятии на себя обязательств по сохранению общего количества рабочих мест на период не менее 6 месяцев со дня получения государственной поддержки;
  12.  справку об отсутствии просроченной задолженности по выплате заработной платы работникам организации, заверенную руководителем (по состоянию на момент обращения);
  13.  опись представленных документов на получение субсидии, с указанием количества листов.

После объявления о приеме документов на этот вид государственной поддержки, то необходимо направить собранный пакет документов в Управление развития предпринимательства Пензенской области.

Теперь рассмотрим возможность приобретения зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 стоимостью 3540000 рублей по договору кредита с ОАО «Россельхозбанк».

Для получения кредита в ОАО «Россельхозбанк» юридическим лицам необходимо предоставить следующие документы:

1. Заявка клиента на предоставление кредита (кредитной линии).    

2. Копии учредительных и уставных документов со всеми изменениями и дополнениями, подтверждающих правоспособность клиента, заверенные нотариально или органом, зарегистрировавшим документ:

  1.  Свидетельство о регистрации;
  2.  Устав (изменения к Уставу); 
  3.  Учредительный договор (в случаях, установленных законодательством), изменения в договоре.

3. Разрешение на занятие отдельными видами деятельности (копии лицензий).

4. Протокол (решение) полномочного органа о назначении руководителя (ксерокопия, выписка, заверенная оттиском печати организации).

5. Трудовой договор (в случаях, установленных законодательством) с руководителем предприятия в части срока, полномочий, прав и обязанностей (ксерокопия, выписка, заверенная оттиском печати организации).

6. Ксерокопии паспортов руководителя фирмы и главного бухгалтера, имеющих право подписи финансовых документов.

7. Бухгалтерская отчетность на последнюю отчетную дату с отметкой налоговой инспекции  (баланс предприятия - форма № 1, отчет о прибылях и убытках – форма № 2).

Условия данного кредита рассмотрим в табл. 14 .

Таблица 14 – Условия получения кредита

Стоимость техники с НДС, руб.

3540000

Аванс, % от стоимости

15

Сумма кредита, руб.

3009000

Ставка по кредиту, % годовых

16

Срок кредита, лет

5

Компенсация из средств федерального бюджета

2/3 ставки рефинансирования

Ставка рефинансирования, %

8,25

Периодичность погашения процентов и основного долга

Ежеквартально

Теперь в табл. 15 рассчитаем график платежей по договору кредита с ОАО «Россельхозбанк» на покупку зернотуковой сеялки СЗУ-5,4.

Таблица 15 – График платежей по договору кредита, руб.

План погашения

Размер кредита

Проценты по кредиту

Компен-

сация из бюджета

Выплата основного долга

Итого погашение кредита

Авансовый платёж 15 %

-

-

-

-

531000

1-й квартал

3009000

120360

41374

150450

229436

2-й квартал

2858550

114342

39305

150450

225487

3-й квартал

2708100

108324

37236

150450

221538

4-й квартал

2557650

102306

35168

150450

217588

Всего за 1-й год

-

445332

153083

601800

894049

1-й квартал

2407200

96288

33099

150450

213639

2-й квартал

2256750

90270

31030

150450

209690

3-й квартал

2106300

84252

28962

150450

205740

4-й квартал

1955850

78234

26893

150450

201791

Всего за 2-й год

-

349044

119984

601800

830860

1-й квартал

1805400

72216

24824

150450

197842

2-й квартал

1654950

66198

22756

150450

193892

3-й квартал

1504500

60180

20687

150450

189943

4-й квартал

1354050

54162

18618

150450

185994

Всего за 3-й год

-

252756

86885

601800

767671

1-й квартал

1203600

48144

16550

150450

182044

2-й квартал

1053150

42126

14481

150450

178095

3-й квартал

902700

36108

12412

150450

174146

4-й квартал

752250

30090

10343

150450

170197

Всего за 4-й год

-

156468

53786

601800

704482

1-й квартал

601800

24072

8275

150450

166247

2-й квартал

451350

18054

6206

150450

162298

3-й квартал

300900

12036

4137

150450

158349

4-й квартал

150450

6018

2069

150450

154399

Всего за 5-й год

-

60180

20687

601800

641293

Итого за весь срок

-

1236780

434425

3009000

3838355

Таким образом, стоимость приобретения зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по договору кредита с ОАО «Россельхозбанк» составит 3838355 рублей. Удорожание техники за весь срок кредитного договора 8,4 %, за 1 год – 1,68 %.

Для получения компенсации из бюджетных средств на погашение процентов за кредит в размере 2/3 ставки рефинансирования ЦБ РФ заёмщик представляет в Управление сельского хозяйства Пензенской области, следующие документы (в 2-х экземплярах):

1) заверенные банком платёжные документы и выписки из ссудного счёта заёмщика, подтверждающие получение кредита;

2) заверенные руководителем заёмщика и банком копии платёжных поручений, подтверждающие целевое использование кредита;

3) заверенные банком документы, подтверждающие уплату начисленных по кредиту процентов;

4) в случае предоставления кредита сельскохозяйственным потребительским кооперативам, - перечень членов кооператива – получателей товарно-материальных ценностей, приобретённых за счёт кредитных ресурсов;

5) заверенный руководителем заёмщика и банком расчёт фактически причитающейся субсидии за соответствующий период.

При приобретении сельскохозяйственной или иной техники как юридическим лицам, так и фермерским хозяйствам необходимо предоставление справки о регистрации приобретённой техники в Инспекции по надзору за техническим состоянием самоходных машин и других видов техники Управления сельского хозяйства Пензенской области, либо в Государственной инспекции безопасности дорожного движения по Пензенской области с подтверждением (в случае необходимости) руководителя Управления сельского хозяйства Пензенской области о возможности отнесения их к автомашинам и механизмам, эксплуатируемым в процессе сельскохозяйственных работ в растениеводстве.

Если сравнить стоимость приобретения  зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по договору лизинга с ЗАО «Аккор-Лизинг» и по договору кредита с ОАО «Россельхозбанк», то видно, что сумма покупки данной сельскохозяйственной техники на 515845 рублей выше по договору лизинга. Но, несмотря на это, размер ежеквартальных платежей по договору лизинга меньше, чем по договору кредита вследствие более продолжительного периода действия соглашения и составляет 122130 рублей.

Но при выборе источника финансирования деятельности  предприятия между лизингом и кредитом необходимо учитывать и некоторые другие факторы. Важным моментом при сравнении является выбор временного периода, на котором рассматриваются денежные потоки при каждом источнике финансирования. Горизонт планирования должен быть выбран таким образом, чтобы были учтены все расходы и все налоговые выгоды предприятия от использования того или иного источника финансирования. Действительно, по окончании сроков кредитования и лизинга прекращаются расходы предприятия по обслуживанию источников финансирования. Однако если при лизинге за его срок имущество, как правило, полностью амортизируется, то при покупке оборудования за счёт кредита по окончании кредитной сделки у предприятия остаётся имущество со значительной остаточной стоимостью.

Кроме того, лизинг обладает и другими преимуществами в сравнении с банковским кредитованием, которые нельзя посчитать на цифрах, но которые являются довольно существенными, а иногда и решающими для предприятий.

Самым главным из таких преимуществ является большая доступность лизинга для предприятий в сравнении с банковским кредитованием. Для многих компаний такой источник финансирования, как банковское кредитование, недоступен. Основная причина – наличие жёстких нормативов деятельности коммерческих банков. Например, ряд банков не финансирует проекты, «реализуемые с нуля», или проекты, не имеющие достаточного обеспечения, т.е. высокорискованные проекты. Многие банки отказываются кредитовать небольшие по объёму финансирования сделки. Российские банки предпочитают работать с крупными предприятиями, способными предоставить достаточное обеспечение и имеющими стабильную кредитную историю. Поскольку деятельность лизинговых компаний, в отличие от банков, не подлежит жёсткому регулированию, процедура предоставления оборудования в лизинг проще, чем привлечение кредита. Естественно, и стоимость лизинга при этом будет выше, чем при финансировании менее рискованных проектов. Поэтому зачастую для таких предприятий лизинг является единственно возможным официальным источником финансирования.

Кроме того, возможность выбирать метод учёта имущества – на балансе лизингодателя или лизингополучателя – также является преимуществом лизинга, хотя на первый взгляд и не явным. Выбрав метод учёта имущества на балансе лизинговой компании, предприятие, финансируя свои капитальные вложения посредством лизинга, не меняет структуру баланса – соотношение собственного и заёмного капитала компании. Если предприятие имеет льготы по уплате налога на имущество, метод учёта имущества на балансе лизингополучателя ведёт к уменьшению стоимости лизинга.

При выборе способа приобретения сельскохозяйственной техники ООО «Камешкирский комбикормовый завод» должно учесть все преимущества и недостатки кредита и лизинга и выбрать наиболее подходящий для своей деятельности источник финансирования.

       Заключение

Основной капитал предприятия– это часть производительного капитала, который полностью и многократно принимает участие в производстве товара, переносит свою стоимость на новый продукт по частям, в течение ряда периодов. К основному капиталу относится та часть авансированного капитала, которая затрачена на постройку зданий, сооружений, на покупку машин, оборудования, инструмента.

В ООО «Камешкирский комбикормовый завод» была рассмотрена количественная характеристика ресурсов и показатели их использования. Площадь сельскохозяйственных угодий в 2013 году увеличилась на 360 га  по сравнению с 2011 годом и составила 3787 га. Среднегодовая численность работников из года в год увеличивается, в 2013 году она составила 31человек. Стоимость основных средств с каждым годом сокращается. Так, в 2013 году стоимость основных средств составила 17433 тыс. руб., что ниже 2011 г. на 5191 тыс. руб.

Эта динамика сказывается и на финансовых результатах. Выручка в 2013 году по сравнению с 2011 годом  уменьшилась на 2049 тыс. руб. Уровень рентабельности понизился. Так, если  в 2011 году он составил 28,09% , то в 2013 году – уже 11,08%.

ООО «Камешкирский комбикормовый завод» специализируется на производстве продукции растениеводства, а именно зерновых культур, удельный вес выручки от продажи которых в общем объеме продаж в 2013 году составил 57,1 %. Необходимо отметить, что на протяжении анализируемого периода доля зерновых культур в общей структуре выручки подвергалась значительным колебаниям – в 2011 году она составила 37,9 %, а в 2012 году увеличилась и составила 70,1 %. Также значительную долю в выручке занимает подсолнечник, объем продаж которого в 2013 году составил 5390 тыс. руб., или 31,9 % от общего размера выручки.

Общая стоимость имущества организации с каждым годом увеличивалась. Так, в 2013г. она увеличилась по сравнению с 2011 г. на 4891 тыс. руб. Это произошло за счет поднятия стоимости оборотных активов. Объем собственного капитала за анализируемый период также увеличивался. В 2013г. он составил 37277 тыс. руб., что на 11410 тыс. руб. больше, чем в 2011 году.За анализируемый период  происходит уменьшение доли заемных средств в валюте баланса. Дебиторская задолженность значительно превышает размер кредиторской задолженности (на 4481 тыс. руб.), что говорит о финансовой устойчивости предприятия. 

Стоимость основных средств в ООО «Камешкирский комбикормовый завод» с каждым годом увеличивается, с 32133 тыс.руб. в 2011 году до 39168 тыс.руб. в 2013 году. Наибольшее влияние оказало увеличение  стоимости машин и оборудования, которые занимают наибольший удельный вес в составе  основных средств (в 2013 г. – 83.89%),также увеличение стоимости транспортных средств в 2013 году на 50 тыс.руб. по сравнению с 2011 и 2012 годами.

В ООО «Камешкирский комбикормовый завод» зерновые культуры высевают сеялкой СЗО-3,6,которая была разработана и запатентована более 20 лет назад. В настоящее время существуют сеялки, которые являются более эффективными и производительными, например, зернотуковая сеялка СЗУ-5,4. За счет увеличения ширины захвата производительность возрастает в 1,5 раза по сравнению с базовой моделью СЗО-3,6.

До настоящего времени для покупки основных средств использовались только долгосрочные кредиты и займы и никогда не использовался такой источник финансирования как лизинг.

Если сравнить стоимость приобретения  зернотуковой сеялки СЗУ-5,4 по договору лизинга с ЗАО «Аккор-Лизинг» и по договору кредита с ОАО «Россельхозбанк», то видно, что сумма покупки данной сельскохозяйственной техники на 515845 рублей выше по договору лизинга. Но, несмотря на это, размер ежеквартальных платежей по договору лизинга меньше, чем по договору кредита вследствие более продолжительного периода действия соглашения и составляет 122130 рублей.

Литература

1.Ануфриев В.Е. Учет формирования финансового результата и распределения прибыли организации //Бухгалтерский учет - 2010, № 10.

2.Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2011.

3.Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2012.

4. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия. М.: Финпресс, 2010.

5. Дробозина Л.А., Поляк Г.Б., Константинова Ю.Н. и др. Финансы. М.: ЮНИТИ. 2011.

6. Ефимова О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия. М.: ВЛАДОС, 2013.

7.Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансового состояния предприятий: Учеб. Пособие – М.: ИКФ "ЭКМОС", 2007. – 240 с.

8.Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 2012.

9. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: Финансы и статистика, 2010.

10. Колчина Н.В., Поляк Г.Б. и др. Финансы предприятий. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011.

11.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия М.: ИНФРА–М 2010

12.Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учеб. пособие. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 304с.

13. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика. М.: Перспектива, 2011.

14.Тронин Ю.Н. Анализ финансовой деятельности предприятия – М.:изд. "Альфа-Пресс". 2010.

15. Управление организацией: Под ред. Поршнева А.Г., Румянцевой З.П., Соломатина Н.А. М.: ИНФРА-М,2009

16.Финансовый менеджмент: учебное пособие /под ред. Поляка Г.Б / М. ЮНИТИ-ДАНА, 2010 -527с

17.Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. -5-е изд., перераб. и доп – М.: Изд-во "Перспектива", 2013. – 656с.

18.Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. д.э.н., проф. А.М. Ковалевой – М.: ИНФРА-М, 2011. – 284с.

ПРИЛОЖЕНИЯ


 

А также другие работы, которые могут Вас заинтересовать

32987. ПРИРОДА И СУЩНОСТЬ НАУЧНЫХ РЕВОЛЮЦИЙ (Т.КУН. СТРУКТУРА НАУЧНЫХ РЕВОЛЮЦИЙ) 14.44 KB
  Развитие науки процесс поочередной смены 2х периодов: 1 нормальная наука безраздельно господствует парадигма 2 научная революция : распад парадигмы конкуренция м у альтернативными парадигмами победа одной из них переход к новому периоду нормальной науки . Свва парадигмы: 1 принята научным сообщвом как основа для дальнейшей работы; 2 содержит переменные вопросы т. Переход одной парадигмы к др. 2 Период нормальной науки : начинается с признания парадигмы формулируются и широко применяются самые многообразные и...
32988. ПРИРОДА И СУЩНОСТЬ НАУЧНЫХ РЕВОЛЮЦИЙ 23.48 KB
  Макс Планк – старое поколение ученых не приживается к новым идеям однако они отходят от науки и умирают. компонентов науки. Есть микрореволюции – в рамках той или иной науки физика биология экология; глобальные революции появление науки религии. философии проблема роста развития знания является центральной в философии науки.
32989. Общественное сознание и его структура 17.1 KB
  Конец формы Общественное сознание и его структура. Если сознание есть во многом продут социальный есть порождение общественных отношений то что такое общественные отношения общественное сознание Какова их структура Механизм работы И здесь наблюдаются определенные отличия индивидуального сознания и общественного сознания. Вопервых индивидуальное сознание имеет границы жизни обусловленные жизнью конкретного человека. Общественное же сознание может охватывать жизнь множества поколений.
32990. Структура общественного сознания и его основные формы 15.45 KB
  Обыденное и теоретическое сознание.Общественное сознание – это совокупность идей взглядов и оценок свойственных данному обществу в осознании им собственного бытия.Индивидуальное сознание – это совокупность идей взглядов чувств свойственных конкретному человеку.ОБЩЕСТВЕННОЕ СОЗНАНИЕ складывается на основе сознаний отдельных людей но не является их простой суммой.
32991. Философия истории 29.45 KB
  заключается ли он в самой ткани исторического события или он следствие нашей позднейшей его интерпретации Имеет ли история направление Кто является творцом истории Как возможно историческое событие Важнейшее отличие философии истории от истории состоит в том что если историю интересует причины определенных конкретных событий то философия истории анализирует общие закономерности исторического процесса в целом. в таких работах как “Экономическофилософские рукописи 1844 года†“Святое семействНемецкая идеология†а в...
32992. Марксистская концепция общественного развития 22.24 KB
  Подобно Гегелю марксисты рассматривают мировую историю как единый закономерный процесс а исторический материализм призван изучать наиболее общие законы развития человеческого общества. Естественно что вначале эти идеи выступали как гипотезы а затем по мере развития социальной науки сами основоположники и их последователи в первую очередь советские обществоведы превратили ее в хорошо структурированную и аргументированную социальную теорию. В своем основном труде Капитал Маркс осуществил детальный анализ капиталистического общества...
32993. Как выглядит цивилизационная модель философии истории Освальда Шпенглера 16.52 KB
  Ожидается как он полагал появление русскосибирской культуры. В основе каждой культуры лежит душа а культура это символическое тело жизненное воплощение этой души. Так непредсказуемое неспланированное рождение конкретной культуры он связывает с хаотическим проявлением таинственности душевной жизни. Зато поэтапное становление культуры проходящей как и человек свои возрастные ступени Шпенглер склонен связывать со спиралью.
32994. ТИПЫ СОЦИАЛЬНОЙ ДИНАМИКИ 41.62 KB
  Конт который и ввел этот термин в научный оборот подразумевал под ним однонаправленные поступательные процессы общественного развития исключающие скачки и перерывы. Между тем понятие социальная динамика отражает определенную и весьма существенную сторону общественного развития в целом. ЦИКЛИЧЕСКИЙ ТИП СОЦИАЛЬНОЙ ДИНАМИКИ В общественной жизни широко распространены циклические процессы имеющие собственную логику развития и специфические формы реализации. Они не могут быть сведены к случайным и кратковременным явлениям в наступательном...