98441

Проблемы разработки и исполнения финансового плана организации ООО «Велес», пути их решения

Дипломная

Финансы и кредитные отношения

Исследовать понятие и назначение финансового планирования; изучить основные показатели финансового плана; рассмотреть информационное обеспечение составления финансовых планов и методы планирования. В качестве объекта исследования выступают проблемы финансового планирования в организации.

Русский

2015-11-03

444 KB

2 чел.

Федеральное агентство по образованию

Новосибирский государственный университет экономики и управления

Кафедра Финансов

Дипломная работа

Тема:Проблемы разработки и исполнения финансового плана                     

организации ООО «Велес», пути их решения.

Студент:                    Ильиновой Натальи Степановны

                           2011год

Содержание

Введение

1.аТеоретические аспекты финансового планирования организации

1.1аПонятие и назначение финансового планирования

1.2аОсновные показатели финансового плана

1.3аИнформационное обеспечение составления финансовых планов и методы планирования

2.аОценка финансового планирования в ООО «Велес»

2.1аКраткая характеристика ООО «Велес»

2.2аОценка финансового планирования организации

2.3аАнализ финансового состояния ООО «Велес»

3.аПроблемы разработки и исполнения финансового плана ООО «Велес, пути их решения

3.1аПроблемы разработки и исполнения финансового плана

3.2аМероприятия, направленные на эффективность разработки и исполнения финансового плана

Заключение

Список использованных источников и литературы

Приложения


ВВЕДЕНИЕ

В условиях развивающихся рыночных отношений в нашей стране организациями получена юридическая и экономическая самостоятельность. Эффективное управление производственной деятельностью организации все более зависит от уровня информационного обеспечения его отдельных подразделений и служб.

Как показывает практика, организации, имеющие сложную производственную структуру, остро нуждаются в оперативной экономической и финансовой информации, помогающей оптимизировать затраты и финансовые результаты, принимать обоснованные управленческие решения.

К сожалению, принимаемые руководством решения по развитию и организации производств не обосновываются соответствующими расчетами и, как правило, носят интуитивный характер.

Решение проблем, возникающих перед руководством, вызывает значительные затруднения, а для многих организаций оно стало почти неразрешимой проблемой. Чем это объясняется? Одной из основных причин является отсутствие на предприятии стратегии, финансово-экономических целей и критериев.

Отсутствие у руководства четкого понимания целей, сложность ориентации в рыночных условиях, приводят к тому, что планирование отодвигается на второй план, неизбежно уступая место решению текущих дел. Кроме того, существующая форма и содержание плановой информации, а также оперативность представления часто не позволяют использовать ее для целей управления.

Выходом из такого положения в условиях рынка является организация на предприятии системы финансового планирования. Прежде всего, именно финансовое планирование дает четкое понимание и возможность анализа различных вариантов достижения поставленных целей, с последующим выбором оптимального по заданным критериям (прибыль, поступление денежных средств, структура баланса и т.д.) начав планировать, руководители, как правило, начинают более четко понимать свои цели, корректировать планы. Точность планирования при этом повышается.

Одной из самых главных задач организаций является обеспечение финансовой устойчивости на длительный период, которая возможно при совокупности методов, позволяющих определить состояние дел организации в результате анализа ее деятельности на конечный интервал времени.

В современных условиях анализ исполнения смет  организации является необходимым для успешного функционирования организации, привлечения инвестиций.

Методики анализ исполнения смет отличаются большим разнообразием, но для них характерны следующие общие черты; оценка деятельности с позиции роста эффективности деятельности, определение влияния отдельных факторов на конечные результаты деятельности организации.

Сложность финансового планирования, трудности с его реализацией на конкретном предприятии обуславливают высокую актуальность темы выпускной работы.

Целью данной дипломной работы является разработка научно-методических рекомендаций по финансовому планированию организации  в условиях рыночной экономики.

Для решения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- исследовать понятие и назначение финансового планирования;

- изучить основные показатели финансового плана;

- рассмотреть информационное обеспечение составления финансовых планов и методы планирования;

В качестве объекта исследования выступают проблемы финансового планирования в организации.

Базой исследования является коммерческая организация ООО «Велес»

1.аТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ В ОРГАНИЗАЦИИ

1.1. Понятие и назначение финансового планирования

В условиях перехода к рыночной экономике и работы в ней значительная роль принадлежит финансовому планированию.

В широком смысле слова планирование является предопределением будущего, построением активного образа, модели желаемого и намечаемого будущего состояния экономики при одновременном установлении путей, способов, средств и сроков достижения этого состояния, конечных рубежей планируемых действий. Планы практически всегда ориентированы на определенные цели, на решение задач, стоящих перед экономикой, что находит отражение в показателях плана, его числовых параметрах, фиксирующих меру, степень решения социально-экономических задач, продвижения к намеченным конечным целям. Плановые показатели отражают также направленность экономических действий, промежуточные результаты, виды и объемы затрачиваемых ресурсов для достижения плановых целей.

Планирование - это процесс разработки и принятия целевых установок количественного и качественного характера с определением путей самого эффективного их достижения.

Финансовое планирование является необходимым элементом управления экономикой. Если финансы, как таковые, охватывают все стороны деятельности организации, то финансовое планирование, выражает эти стороны деятельности в соответствующих финансовых показателях, используемых в управлении экономикой. Без финансового планирования не может быть достигнут тот уровень управления экономикой, который обеспечивает организации повышение его эффективности, успех на рынке, расширение материальной базы, успешное решение социальных вопросов и вопросов материального стимулирования работников.

Финансовое планирование – это процесс определения объемов поступления соответствующих видов финансовых ресурсов (прибыли, амортизации и др.) и их распределения по направлениям в планируемом году.

Назначение финансового планирования – определение совокупной потребности организации в финансовых ресурсах в размерах обеспечивающих финансирование расширения производства, выполнение финансово-кредитных обязательств перед бюджетом, банками и т.д., решение социальных задач и задач материального стимулирования работников организации. Кроме этого, финансовое планирование способствует предотвращению сверхнормативных и сверхплановых расходов товарно-материальных ценностей и финансовых ресурсов, как по отдельным видам проводимых мероприятий, так и по организации в целом.

Объектом финансового планирования являются доходы и накопления, их формирование и распределение, взаимоотношения со звеньями финансово-кредитной системы, фонды денежных средств, их формирование и использование, капитальные вложения и оборотные активы, планирование их объемов и источников финансирования, определение источников финансирования социальной и культурно-бытовой сфер организации.

Значение финансового планирования для хозяйствующего субъекта состоит в том, что оно:

- воплощает выработанные стратегические цели в форму конкретных финансовых показателей;

- обеспечение финансовыми ресурсами заложенные в производственном плане экономические пропорции развития;

- предоставляет возможности определения жизнеспособности проекта организации в условиях конкуренции;

- служит инструментом получения финансовой поддержки от внешних инвесторов.

Планирование связано, с одной стороны, с предотвращением ошибочных действий в области финансов, с другой – с уменьшением числа неиспользованных возможностей.

Практика хозяйствования в условиях рыночной экономики выработала определенные подходы к планированию развития отдельного организации в интересах ее владельцев и с учетом реальной обстановки на рынке.

Основными задачами финансового планирования на предприятии являются:

1)обеспечение необходимыми финансовыми ресурсами производственной, инвестиционной и финансовой деятельности;

2)определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени рационального его использования;

3)выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств;

4) установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками и контрагентами;

5) соблюдение интересов акционеров и других инвесторов;

6) контроль за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью организации.

Финансовый план призван обеспечить финансовыми ресурсами предпринимательский план хозяйствующего субъекта; он оказывает большое влияние на экономику организации. Это обусловлено целым рядом обстоятельств. Во-первых, в финансовых планах происходит соизмерение намечаемых затрат для осуществления деятельности с реальными возможностями и в результате корректировки достигается материально-финансовая сбалансированность.

Во-вторых, статьи финансового плана связаны со всеми экономическими показателями работы организации и увязаны с основными разделами предпринимательского плана: производство продукции и услуг, научно-техническое развитие, совершенствование производства и управления, повышение эффективности производства, капитального строительства, материально-техническое обеспечение, труд и кадры, прибыль и рентабельность, экономическое стимулирование и т.п. Таким образом, финансовое планирование оказывает воздействие на все стороны деятельности хозяйствующего субъекта посредством выбора объектов финансирования, направления финансовых средств и способствует рациональному использованию трудовых, материальных и денежных ресурсов.

Основными стадиями (этапами) финансового планирования являются:

- анализ поступления и расходования финансовых ресурсов по их видам и в целом за предыдущий отчетный период;

-составление проекта финансового плана на планируемый год;

-рассмотрение и утверждение финансовых планов;

-исполнение финансовых планов.

В процессе финансового планирования составляются различные финансовые расчеты, таблицы, в которых определяются результаты от продажи, работ и услуг, производится распределение выявленных результатов, рассчитываются нормативы собственных оборотных активов и источники их покрытия по капитальным вложениям и т.д.

Заключительным этапом финансового планирования является составление сводной таблицы – финансового плана (баланса доходов и расходов) организации.

Финансовое планирование – продукт финансовых исследований, которыми занимается наука. Планирование как элемент управления есть лучшее средство финансовой политики. Оно позволяет плавно и незаметно совершать крупные хозяйственные перемены.

Объектом финансового планирования является финансовая деятельность субъектов хозяйствования и государства, а итоговым результатом - составление финансовых планов, начиная от смет отдельного учреждения до сводного финансового баланса государства. В каждом плане определяются доходы и расходы  на определенный период, связи со звеньями финансовой и кредитной систем (взносы отчислений на социальное страхование, платежи в бюджет, плата за банковский кредит и др.) [11, с.87].

Место финансового планирования в рыночной экономике определяется тем, что планирование является одной из функций управления, поэтому|оттого| финансовое планирование - это функция управления финансами.

Функции управления - это часть управленческой деятельности. Они определяют формирование структуры управленческой системы.

Планирование в управлении - это:

1) конкретизация  целей  управления в  системе  показателей финансово-хозяйственной деятельности организации;

2) разработка стратегии и тактики деятельности, ориентированной| на достижение целей менеджмента.

С точки зрения менеджмента функция «планирования» заключается в разработке содержания и последовательности действий для достижения сформулированных целей.

План организации, который|какой| учитывает труд людей и движение ресурсов (материальных и финансовых), имеет силу приказа для отмеченных в нем лиц|личностей| и структурных единиц. В плане четко и обстоятельно отмечаются:

- цель деятельности организации и его структур за плановый период, количественно выраженная системой установленных показателей с указанием конкретных видов выпуска и| характера работы;

- методы| и сроки|термины| увязки средств и целей;

- этапы и сроки выполнения работ;

- исполнители плана по срокам|терминам| и видам работ;

- методы, этапы и средства контроля выполнения плана.

Практически|практично| вся система хозяйственного управления и регулирования производства основана на методах планирования. Поскольку завершение одного этапа работы служит началом следующего, связать|повязать| все этапы без помощи планирования невозможно.

Необходимость составления|складывания,сдачи| планов определяется многими причинами, важнейшими из которых, являются:

1)     неопределенность будущего;

2)     координирующая роль плана;

3)     оптимизация экономических|экономичных| последствий.

Неопределенность будущего заключается не в определении точных цифр и ориентиров состояния|стана| организации в будущем, а в установлении  важных  направлений  (коридора),  в пределах  которых|каких|  может варьироваться тот или иной показатель.

Классификация прогнозов различается:

- по способу описания тенденций изменения объекта или процесса;

- по способу формирования параметров, характеризующих объект или процесс.

Одним из направлений совершенствования финансового планирования является бюджетирование.

Внедрение бюджетирования позволяет качественно изменить планирование и задействовать все резервы повышения эффективности деятельности организации.

Под бюджетированием следует понимать:

1. Планирование деятельности организации с помощью бюджетов, т.е. утвержденных внутренних документов, которые в систематизированной форме характеризуют деятельность организации и ее структурных подразделений.

2. Технологию, направленную на повышение обоснованности принимаемых решений, связанных с реализацией управленческой функции. При этом обоснованность определяется финансовой целесообразностью того или иного управленческого воздействия. Очень важно понимать, что рассматриваемая технология должна представлять собой полную систему, управленческие воздействия которой реализуются с помощью функций планирования, учета, контроля и анализа.

В настоящее время интерес к системе бюджетирования у руководителей и собственников организаций достаточно высок. Это связано с необходимостью совершенствования систем планирования и управления ресурсами, оборотными средствами, запасами и повышением эффективности их использования, с требованиями снижения затрат и повышения качества продукта, предъявляемыми все более конкурентным рынком.

Бюджетирование, основываясь на разработке и составлении планов и бюджетов, является управленческой технологией, позволяющей эффективно управлять, распределять и контролировать финансовые процессы в деятельности организации.

Бюджетирование - более эффективный инструмент менеджмента, чем традиционная система внутреннего планирования и управления, имеющая следующие недостатки:

- планирование сегодня - процесс трудоемкий; планово-экономические службы продолжают подготавливать огромное число документов, часть которых непригодна для анализа;

- плановые данные значительно отличаются от фактических; процесс планирования по традиции начинается от производства, а не от сбыта продукции;

- при планировании преобладает затратный механизм ценообразования; цена формируется без учета рыночных цен исходя из полной себестоимости и норматива рентабельности;

- отсутствует разделение затрат на переменные и постоянные; при планировании и анализе не используется понятие маржинальной прибыли;

- не производится анализ безубыточности продаж;

- при планировании не оценивается эффект операционного рычага, коэффициент вклада на покрытие, невозможно определить запас финансовой прочности;

- при существующей системе планирования невозможно достоверно проводить сценарный анализ и оценку финансовой устойчивости организаций к изменяющимся условиям деятельности [14, с. 43].

Необходимо также отметить роль бюджетирования в повышении эффективности управления не только экономикой организации, но и финансами. К основным преимуществам бюджетного планирования можно отнести:

- помесячное планирование бюджетов структурных подразделений дает более точные показатели размеров и структуры затрат, чем ныне действующая система бухгалтерского учета финансовой отчетности;

- в рамках утверждения месячных бюджетов структурным подразделениям будет представлена большая самостоятельность в расхождении экономии по бюджету фонда оплаты труда, что повысит материальную заинтересованность работников в успешном выполнении плановых заданий;

- минимизация числа контрольных параметров бюджетов позволит сократить непроизводительные расходы рабочего времени работников экономических служб организации;

- бюджетное планирование позволит осуществить режим строгой экономии финансовых ресурсов организации, что особенно важно для выхода из финансового кризиса [5 – с 88].

Содержание координирующей роли плана заключается в наличии хорошо детализированных и взаимоувязанных целевых установок, которые дисциплинируют оперативную и перспективную деятельность организации.

Оптимизация экономических|экономичных| последствий заключается в том, что любое|какое-нибудь| несогласование или сбой деятельности системы нуждается в финансовых затратах на его преодоление. Если есть план, вероятность сбоя является ниже.

В основу|основание| финансового планирования положены стратегический и производственный планы.

Стратегический план предусматривает формулировку целей, задач и сферы деятельности организации. Например, следующая целевая установка: "Обеспечить ежегодный прирост объемов производства на протяжении 2011-2013 годов в размере 20 %".

В краткосрочном планировании плановый период (горизонт планирования) редко превышает 12 месяцев|луны|. Применяя этот вид, руководство организации стремится к максимальной точности в ответе на вопрос, достаточно ли его денежных средств для оплаты текущих счетов, поэтому|оттого| использует краткосрочное планирование для определения потребности в ссудах и поиске удачных кредиторов.

Финансовое планирование взаимоувязано с планированием производственно-хозяйственной деятельности организаций. Все статьи финансового плана организации строятся на основе показателей производственного плана (объема производства продукции, сметах расходов на производство, капитальных вложений и тому подобное). Таким образом, производственный план играет главную|головную| роль в финансовом планировании. Однако процесс упорядочения|уряжания| финансового плана не является арифметическим пересчетом плановых производственных показателей в финансовые. Эти два вида планирования взаимозависимые и влияют друг на друга.

Финансовое планирование значит|означает| сознательную организацию финансового развития на основе гармоничной и, по возможности, оптимальной структуры целей и соответствующих им средств достижения [31, с.102].

В то же время финансовое планирование - процесс разработки людьми конкретного плана финансовых мероприятий, то есть обычный вид деятельности человека. Для того, чтобы эта деятельность была успешной, необходимо наличие методологии и методики разработки финансового плана.

Планирование финансов, как и любой|какой-нибудь| другой вид деятельности, имеет свою цель и свои задачи.

Целью планирования финансов является определение возможных объемов поступления денежных средств и их расходования в плановом периоде.

Таким образом, финансовое планирование является неотъемлемой частью финансовой работы на предприятии и при этом, обеспечивает:

• формирование и эффективное использование|употребление| финансовых ресурсов организации;

• выявление|обнаружение| самых эффективных направлений инвестирования и сосредоточения финансовых ресурсов на этих направлениях;

• соответствие финансовых действий экономическому положению и материальным возможностям организации;

• определение главной|головной| угрозы со стороны конкурентов, правильный

выбор направлений финансовых действий и маневрирования для достижения решающего преимущества над конкурентами.

Финансовое планирование — это процесс определения объема финансовых ресурсов по источникам формирования и направлениям их целевого использования|употребления| согласно с производственными и маркетинговыми показателями организации в плановом периоде. Целью финансового планирования является обеспечение хозяйственной деятельности необходимыми источниками|родниками,истоками| финансирования.

Финансовое планирование воплощает установленные цели в форму конкретных финансовых показателей и обеспечивает финансовыми ресурсами заложенные в производственном плане экономические|экономичные| пропорции развития.

Сегодня финансовое планирование требует использование|употребление| новых принципов организации. Его содержание и формы должны быть существенно измененные в связи с новыми экономическими|экономичными| условиями и социальными ориентирами. Поэтому, главным|головным| инструментом финансового планирования, в условиях рыночной экономики, является сметное планирование  [42, с.425].

Финансовые планы необходимы как коммерческим, так и бюджетным организации и учреждениям.

1.2  Основные показатели финансового плана

Эффективная деятельность организации, как и ее существование в рыночных условиях хозяйствования, возможна только при хорошо налаженном управлении ее капиталом (источником и результатом деятельности организации), т.е. основными видами финансовых средств (инвестиционных ресурсов) в форме материальных и денежных средств, различных видов финансовых инструментов.

Поскольку главная стратегическая цель управления финансами – обеспечение организации необходимыми средствами, то, соответственно, финансовая стратегия организации включает:

– анализ финансового состояния организации;

– анализ структуры и цены капитала организации, его оптимизацию и реструктуризацию;

– выработку политики увеличения и рационального распределения прибыли;

– определение налоговой и ценовой политики организации;

– определение политики организации в расширении производства и диверсификации капитала и хозяйственной деятельности;

– формирование политики в области ценных бумаг, в том числе дивидендной политики.

Анализ финансовой устойчивости ориентирован на оценку надежности организации с точки зрения его платежеспособности. Путем анализа устанавливается тип финансовой устойчивости: абсолютный, нормальный, неустойчивый, кризисный.

Типы финансовой устойчивости характеризуются следующими признаками:

· абсолютный – собственные оборотные средства обеспечивают запасы и затраты;

· нормальный – запасы и затраты обеспечиваются суммой собственных оборотных средств и долгосрочными заемными источниками;

· неустойчивый – запасы и затраты обеспечиваются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов и займов;

· кризисный – запасы и затраты не обеспечиваются источниками их формирования, предприятие находится на грани банкротства.

Анализ финансового состояния организации предполагает оценку показателей в динамике, т.е., как минимум, на начало и конец отчетного периода. Оценки ведутся по:

– абсолютным величинам разделов баланса;

– весу разделов в общей структуре баланса;

– оценочным финансовым коэффициентам, позволяющим соизмерить величины с нормативными значениями.

Для оценки финансового состояния обычно используются четыре группы обобщающих финансовых показателей:

· коэффициенты ликвидности;

· показатели платежеспособности;

· коэффициенты оборачиваемости;

· показатели рентабельности (прибыльности).

Конкретный набор локальных показателей может варьировать в зависимости от специфики отрасли, целей проекта и прочих факторов. Однако можно выделить следующие наиболее важные финансовые коэффициенты.

Ликвидность баланса характеризует соотношение активов и пассивов баланса организации в части способности организации рассчитываться по своим обязательствам. По степени ликвидности различают активы:

– наиболее ликвидные (денежные средства и ценные бумаги организации). Они должны быть больше наиболее срочных обязательств (кредиторской задолженности) или равны им;

– быстро реализуемые (дебиторская задолженность и прочие активы), которые должны быть больше краткосрочных пассивов (краткосрочных кредитов и заемных средств) или равны им;

– медленно реализуемые (запасы и затраты, за исключением расходов будущих периодов), которые должны быть больше долгосрочных пассивов (долгосрочных кредитов и заемных средств) или равны им;

– трудно реализуемые (нематериальные активы, основные средства, незавершенные капитальные вложения и оборудование), которые должны быть меньше постоянных пассивов (источников собственных средств) или равны им.

Коэффициенты ликвидности:

1) коэффициент абсолютной ликвидности;

2) коэффициент покрытия

Привлечение заемных средств:

3) коэффициент соотношения заемных и собственных средств

4) коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств

Оборачиваемость (коэффициент деловой активности):

5) коэффициент оборачиваемости счетов к получению

5') Средний срок оплаты счетов к получению

6) коэффициент оборачиваемости счетов к оплате

6') Средний срок оплаты счетов к оплате

7) коэффициент оборачиваемости собственного капитала

Показатели рентабельности (прибыльности):

8) рентабельность продукции по валовой прибыли

9) рентабельность продукции по чистой прибыли

10) рентабельность капитала по валовой прибыли

11) рентабельность капитала по чистой прибыли

На основании исследованного материала можно сделать вывод, что при составлении финансового плана необходимо провести расчеты достаточно большого объема показателей это позволит произвести более качественное финансовое планирование. Анализ финансовых показателей за истекший период требует достаточного информационного обеспечения.

1.3. Информационное обеспечение составления финансовых планов и методы планирования

Значение финансового планирования заключается в том, что оно дает возможность определить жизнеспособность проекта организации при условиях конкуренции и является инструментом получения финансовой поддержки от внешних инвесторов.

Следовательно|итак|, основными заданиями|задачами| финансового планирования на предприятии являются:

• обеспечение производственной и инвестиционной деятельности необходимыми финансовыми ресурсами;

• установка рациональных финансовых отношений с субъектами хозяйствования, банками, страховыми компаниями;

• определение путей эффективного вложения капитала, оценка рационального его использования|употребления|;

•  выявление|обнаружение| и мобилизация резервов увеличения прибыли за счет рационального использования|употребления| материальных, трудовых и денежных ресурсов;

• осуществление контроля за образованием и использованием|употреблением| платежных средств.

Финансовое планирование дает возможность р|ешить| следующие конкретные вопросы:

- какие денежные средства может иметь организация в своем распоряжении;

- каковы источники|родники,истоки| их поступления;

- достаточно ли финансовых ресурсов для выполнения начерченных заданий|задач|;

- какая часть средств должна быть перечислена в бюджет, внебюджетные фонды, банкам и другим кредиторам;

- как должны осуществляться распределение|распределение| и использование|употребление| прибыли на предприятии;

- как обеспечивается реальная сбалансированность плановых расходов и доходов организации на принципах самоокупаемости и самофинансирования.

Система информационного обеспечения финансового планирования является составляющей информационной системы финансового менеджмента.

В целом, же, информационная система (или система информационного обеспечения) финансового менеджмента представляет собой процесс непрерывного целенаправленного подбора соответствующих информативных показателей, необходимых для осуществления анализа, планирования и подготовки эффективных оперативных управленческих решений по всем аспектам финансовой деятельности организации [11, с.21].

Содержание системы информационного обеспечения финансового планирования, ее широта и глубина определяются отраслевыми особенностями деятельности предприятий, их организационно-правовой формой функционирования, объемом и степенью диверсификации финансовой деятельности и рядом других условий. Конкретные показатели этой системы формируются за счет как внешних (находящихся вне организации), так и внутренних источников информации. В разрезе каждой из групп этих источников вся совокупность показателей, включаемых в информационную систему финансового планирования, предварительно классифицируется.

Система показателей информационного обеспечения финансового планирования, формируемых из внешних источников, делится на четыре основные группы (рис. 1.).

Рисунок 1- Показатели, используемые для составления финансовых планов, формируемые из внешних источников информации

1. Показатели, характеризующие общеэкономическое развитие страны:

а) показатели макроэкономического развития;

б) показатели отраслевого развития.

2. Показатели, характеризующие конъюнктуру финансового рынка:

а) показатели рынка фондовых инструментов;

б) показатели конъюнктуры рынка денежных инструментов.

3. Показатели, деятельность контрагентов и конкурентов:

а) банков;

б) страховых компаний;

в) поставщиков продукции;

г) покупателей продукции;

д) конкурентов.

4. Показатели, деятельность контрагентов и конкурентов

а) по финансовой деятельности предприятий;

б) по функционированию отдельных сегментов финансового рынка.

Система показателей формируемых из внутренних источников информации, делится на три основные группы (рис. 2).

1. Показатели, характеризующие финансовое состояние и результаты финансовой деятельности:

а) показатели, характеризующие состав активов и структуру используемого капитала;

б) показатели, характеризующие основные финансовые результаты хозяйственной деятельности организации;

в) показатели, характеризующие движение денежных средств и отдельных финансовых фондов.

2. Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных структурных подразделений организации:

 

Рисунок. 2 - Система показателей информационного обеспечения финансового планирования, формируемых из внутренних источников.

а) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности по основным сферам финансовой деятельности;

б) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности в региональном разрезе;

в) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных центров ответственности.

3. Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных структурных подразделений организации:

а) система внутренних нормативов, регулирующих финансовое развитие организации;

б) система плановых показателей финансового  развитие организации.

Использование всех представляющих интерес показателей, формируемых из внешних и внутренних источников, позволяет создать на каждом предприятии целенаправленную систему информационного обеспечения финансового планирования, ориентированную как на принятие стратегических финансовых решений, так и на эффективное текущее управление финансовой деятельностью.

Если посмотреть на фазы процесса планирования и управления выполнением плана, то можно увидеть|узреть|, что все они, кроме частичной|отчасти| фазы реализации, являются собственно говоря процессами переработки информации. Первые четыре фазы планирования можно интерпретировать как процесс переработки информации (input-output). Информация на входе (input) переделывается|перерабатывается| на нескольких степенях обработки с помощью|посредством| определенных технических приемов и информации, которая получается на выходе (output), то есть исходя из альтернативы плана. В этом случае планирования является процессом превращения|преобразования,претворения| входящей информации в исходящую|выходную|. Четкая ориентация этого процесса достигается систематической|систематичной| координацией всех фаз процесса планирования на основании широкого согласования первичной информации (feed forward) и информации обратной связи (feed back) [6, с.624].

Процесс планирования, предусматривает применение различных видов информации.

По стадиями управления различают прогнозную, плановую, учетную, нормативную информацию, информацию для анализа хозяйственной деятельности и оперативного управления.

Прогнозная информация связана|повязана| с функцией прогнозирования, плановая - с планированием (стратегическим, текущим); учетная - с управленческим, финансовым учетом; информация для анализа хозяйственной деятельности - с функцией экономического|экономичного| анализа; для оперативного управления и регуляции - с соответствующими функциями.

Нормативная информация возникает и используется на стадиях технической подготовки производства, а также в других случаях, например, для формирования цен, тарификации. Она содержит нормы и нормативы, цены, расценки, тарифы, а также некоторые|некие| другие данные, например, предварительно|загодя,заранее| обусловленные табличные величины (ставки подоходного налога из|с| граждан и т.п.).

Нормативную информацию можно условно разделить на нормативно-правовую и нормативно-справочную. К|до| нормативно-правовой принадлежат распоряжения органов законодательной и исполнительной власти (законы, постановления, акты), которые|какие| регулируют экономическую|экономичную| деятельность организации.

Нормативно-справочная информация - это нормы и нормативы, которые|какие| определяются руководством организации (например, нормы расходов материалов). К|до| справочной принадлежит информация, одинаковая для всех функциональных разновидностей: название организации, министерства, ведомства, штатное расписание, список поставщиков и покупателей и тому подобное.

Поскольку планирование является процессом переработки информации, то степень определенности и вероятности прогнозной информации, что переделывается|перерабатывается|, влияет на степень надежности планирования. То есть планирование проводится в условиях полной информации (определенности), неполной информации ли (неопределенность).

При наличии полной информации (детерминированый| случай) планы разрабатываются, исходя из того, что знание о содержании плана (цель, постановку, проблемы, инструменты, изменения|смены|, данные, сроки|термины|) является полным, надежным и определенным.

Первый случай неполной информации встречается при наличии определенных рисков. О планировании с учетом определенных рисков можно говорить тогда, когда тот, кто разрабатывает план, должен считаться с тем, что, например, при каждой реализованной альтернативе могут быть разные|различные| следствия в каждом частном случае. Это касается и инструментальных переменных, данных, сроков|терминов| т.д.

Одним из случаев неполной информации |приведем| является планирование в условиях неопределенного риска. Разработчик в этой ситуации должен выходить с того, что каждая из|с| реализованных альтернатив может привести до нескольких следствий, вероятность наступления которых|каких| неизвестна. О вероятности поведения|обхождения| факторов внешней среды, что влияет на выбор альтернативы, нельзя не сделать|совершить| никаких предположений.

Невзирая на|несмотря на| то, что в практике планирования ситуации неопределенного риска встречаются чаще, чем ситуация определенности, именно ей, а тем самым и системам планирования, которые функционируют в условиях полной информации, уделяется большое|великое| значение. Причины этого стоит искать в том, что практике планирования свойственные:

- мышление по упрощенным образцам (моделях);

- сводка|возведение,сведение,свод| неопределенных ожиданий при получении информации путем приведения или учета неучета рисков к|до| определенным ожиданиям;

- расчет плановых альтернатив для разных|различных| вариантов ожиданий в будущем;

- общее предположение, что детальный учет всей неполной информации о будущем развитии событий очень незначительно влияет на результаты, рассчитанные при планировании в условиях полной информации.

Независимо от сформированного состояния|стана| в практике планирования, новейшие теории принятия решений, а также теории планирования направлены на более широкий и детальный учет влияния неполной информации.

В организационных процессах средство и продукт труда является информацией: планы, отчеты, нормативы, организационные регламенты и т.п. Эти процессы можно назвать информационными. Они всегда заканчиваются информационными ресурсами.

Информационные ресурсы по своему назначению также обслуживают материальные (технические) процессы путем разработки их информационных моделей, как производственного процесса, так и его конечных|концевых| результатов. Организационные процессы обеспечивают взаимосвязь технических процессов. Эта взаимосвязь может быть технологической и организационной. В технологии производства объединяются модели и конструкции изделий, материалов, режим обработки, оборудование и т.д.

Перед тем как начать поиск информации, организация должно определить круг|окружность| запросов по каждому из|с| элементов внутренней и внешней среды.

Как правило, наибольшая часть информации поступает из внутренних источников|родников,истоков|, используются данные оперативного и бухгалтерского учета, планирования и тому подобное. Сбор|сборка,собирание| информации происходит постоянно (в сроки бухгалтерской и статистической отчетности), или эпизодически (в случае необходимости). Сбор|сборка,собирание| эпизодической информации нуждается в разработке специальных процедур проведения обследований, получения индивидуальных и групповых оценок.

К|до| источникам|родникам,истокам| внутренних информационных данных принадлежат [36, с.20]:

- бухгалтерский учет и отчетность;

- статистический учет и отчетность;

- оперативный учет и отчетность.

Данные бухгалтерского учета дают объективную количественную характеристику многообразных|разнообразных| хозяйственных операций, обобщенную характеристику всей совокупности средств производства по составу|слогом,складом| и размещению, по источникам образования и целевому назначению|добавление|. Для этого используются методы сквозного и непрерывного наблюдения, суровое|строгое| документирование, систематизация на счетах, группировка|группировка| в балансе и других отчетных таблицах.

Учетно-аналитическая информация является основой|основанием| для принятия решений по|с| организации, планирования и регулирования хозяйственной деятельности организации. Особенности учетной информации зависят от видов учета (оперативного, бухгалтерского, статистического); форм бухгалтерского учета (таблично-автоматизированной, диалоговой, безбумажной); от источников|родников,истоков| и методов формирования переменной|изменяемой,меняющейся,обменной,сменной| и условно-постоянной информации и алгоритма их машинной обработки.

Учетные данные отображают фактическое состояние|стан| производственно-хозяйственной деятельности организации и являются информационной моделью производства. Кроме отображения действительного состояния|стана| объекта, на учетную информацию полагается и ретроспективная функция, которая нуждается в длительном хранении|сбережении,сохранении| этой информации (в виде форм бухгалтерской отчетности).

Конечные|концевые| данные являются результатом решения учетных заданий|задач| с нахождением сводно-итоговых величин по установленным группировочным| признакам, для чего реализуются арифметические и логические|логичные| операции, операции сортировки информации. Качества учетной информации зависят от использованной методологии ее восприятия, систематизации и обобщения, а также от специфических особенностей учетных заданий|задач|: решение (всегда расчетным или логическим|логичным| способами); алгоритмичности|; документальности входных и исходных|выходных| данных; использование|употребление| тех же данных для формирования различных|различных| показателей; информационной связи учетных заданий|задач|; необходимости накопления данных; регламентации сроков|терминов| развязывания|решения| задач.

Кроме данных бухгалтерского учета, для оценки выполнения планов (ежемесячных, квартальных, годовых) используются и статистические данные, благодаря которым|каким| выясняются|проявляются| определенные экономические|экономичные| закономерности.

Текущее планирование использует сведения|ведомости| оперативного учета и отчетов, обеспечивая быстрое|скорое| получение соответствующей информации.

Результативная информация подается|дается| в виде данных о недостатках в работе и соответствующих виновников, или о неиспользованных резервах и способах их мобилизации. В отличие от текущего планирования, оперативное использует ежедневную информацию о деятельности организации, данные первичных бухгалтерских и других документов, материалов контроля, наблюдения, направлений и тому подобное. Для него характерная определенная приблизительность результативной информации.

Выборочные|избирательные| учетные данные необходимы для детализации показателей отчетности. Используются эпизодические выборки, наблюдения, углубленные проверки. Источником|родником,истоком| выборочных|избирательных| данных является текущий бухгалтерский учет и первичная документация.

К|до| внеучетным| данным относятся, например, материалы сборов трудовых коллективов, бесед с работниками организации. При этом значительное количество информации можно получить по вопросам организации труда и производства, финансового состояния|стана|. На практике руководители различных|различных| уровней выполняют|исполняют| собственный оперативный анализ, ведут регистрацию важнейших процессов и операций, приблизительные расчеты, планируют соответствующие мероприятия. Таким образом каждое лицо|личность|, которое|какое| отвечает за принятие решений, одновременно становится|стает| и пользователем (информантом), и источником|родником,истоком| информации (информатором).

2.аОценка финансового планирования в ООО «Велес»

2.1  Краткая характеристика ООО «Велес»

Общество с ограниченной ответственностью «Велес», в дальнейшем именуемое «Общество», создано на основании Гражданского Кодекса Российской Федерации и Федерального закона РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Полное фирменное наименование Общества: Общество с ограниченной ответственностью «Велес».

Сокращенное фирменное наименование Общества: ООО «Велес».

Устав зарегистрирован 15 ноября 2009г. (Приложение 1), ИНН 0411141671, юридический адрес: Республика Алтай, с. Майма, ул. Энергетиков 9.

Общество   создается  для удовлетворения  потребностей  российской  экономики  и   населения в   продукции,   работах,   услугах,   обеспечения   занятости   населения   общественно-полезным   трудом, получения прибыли. Общество осуществляет следующие виды деятельности:

  •  оптовая торговля алкогольными напитками, включая пиво;
  •  оптовая торговля пищевыми продуктами, включая напитки, и табачными изделиями;
  •  розничная   торговля   пищевыми   продуктами,   включая   напитки, и табачными изделиями в специализированных магазинах;
  •  розничная торговля алкогольными напитками, включая пиво;
  •  предоставление прочих услуг;
  •  иные виды деятельности, не запрещенные законодательством.

Виды деятельности, подлежащие лицензированию, осуществляются только по получении лицензии.

Общество приобретает права юридического лица с момента государственной регистрации.

В Обществе, состоящем из одного участника, решения по вопросам, относящимся к компетенции Общего собрания участников Общества, принимаются единственным участником Общества единолично и оформляются письменно.

Общество  вправе  от  своего  имени  заключать  договоры,  приобретать  имущественные   и личные неимущественные права и нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Общество может иметь гражданские права и нести гражданские обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных законодательством, если это не противоречит предмету и целям деятельности, определенным настоящим Уставом.

Общество имеет самостоятельный баланс, расчетный и иные счета в банках, печать и бланки, штампы со своим полным фирменным наименованием, указанием на место нахождения общества и логотипом на английском языке, собственную эмблему, а также зарегистрированный в установленном порядке товарный знак и другие средства индивидуализации.  Печать Общества может содержать фирменное наименование Общества на любом языке народов Российской Федерации и (или) иностранном языке. В своей деятельности Общество руководствуется действующим законодательством и настоящим Уставом.

Участники Общества не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью Общества, в пределах стоимости внесенных ими вкладов в Уставный капитал Общества. Участники Общества, внесшие вклады в Уставный капитал Общества не полностью, несут солидарную ответственность по его обязательствам в пределах стоимости неоплаченной части вклада в Уставном капитале Общества каждого из Участников Общества.

Общество может создавать филиалы и открывать представительства по решению Общего собрания участников Общества (Участника Общества), принятому большинством не менее двух третей голосов от общего числа голосов участников Общества.

Организация рентабельна, оказываемые услуги приносят прибыль, позволяя увеличить рынок сбыта.

Чистая прибыль, образуемая в соответствии с установленным порядком, после уплаты налогов, предусмотренных законодательством, за отчетный период, подлежит распределению между участниками пропорционально их долям в Уставном капитале Общества.

Общество осуществляет свою деятельность на основе:

- хозяйственного расчета и самофинансирования,

- безналичного и наличного расчета с гражданами и юридическими лицами.

Основу деятельности Общества составляют договорные обязательства с учреждениями, предприятиями, организациями любых форм собственности, а также с физическими лицами.

Общество реализует свою продукцию, работы, услуги, отходы производства по  ценам  и тарифам, устанавливаемым самостоятельно или на договорной основе, а в случаях, предусмотренных действующим законодательством, по фиксированным государственным ценам.

Общество   несет   ответственность   за  результаты   своей  деятельности,   за   выполнение   взятых на себя обязательств перед бюджетом, банком, контрагентами по договорам, а также перед трудовым коллективом согласно действующему законодательству.

Решение общего собрания участников Общества, принятое с нарушением требований Федерального закона, иных правовых актов Российской Федерации, устава Общества и нарушающее права и законные интересы участника Общества, может быть признано судом недействительным по заявлению участника Общества, не принимавшего участия в голосовании или голосовавшего против оспариваемого решения. Такое заявление может быть подано в течение 2 месяцев со дня, когда участник Общества узнал или должен был узнать о принятом решении.

Единоличным  исполнительным органом Общества является Директор.  Директор назначается учредителем Общества на срок три года, при этом составляется трудовой контракт, который может быть расторгнут по инициативе учредителя или по инициативе самого директора. Расторжение контракта по инициативе учредителя осуществляется в случае, если исполнительный руководитель не справляется со своими должностными обязанностями по управлению организациям или по причинам, предусмотренным Трудовым кодексом РФ. Директор единолично осуществляет полномочия, отнесенные к его компетенции Уставом Общества, если иное не предусмотрено внутренними документами Общества.

Организационная структура организации позволяет определить как сформированы структурные подразделения, их подчинение и функции. От правильности формирования структуры зависит, своевременность предоставляемой ею информации для принятия правильного решения по эффективной работе общества.

Структура управления организация представлена на рис.1.

Рис. 1 Структура управления  ООО «Велес»

Рассматриваемая организационная структура является линейно-функциональной. Сформированная организационная структура позволяет получать своевременно получать информацию и принимать решения направленные на эффективность работы общества.

 Как уже отмечалось ранее ответственность за работу организации несет директор.

Заместитель начальника по снабжению и сбыту ООО «Велес» несет полную ответственность за бесперебойную работу организации, организует поставки товаров для перепродажи, согласно функциональных обязанностей (приложение 2) и реализацию их покупателям, соответственно отделы находящиеся в его подчинении так же выполняют аналогичные функции.

Заместитель директора по финансам (главный бухгалтер), несет ответственность за формирование средств организации, планирование доходов и расходов, своевременную оплату за полученные товары и услуги, своевременное предоставление отчетности в налоговые органы и фонды социального страхования.

Бухгалтерия предприятия в рамках финансового менеджмента специализируется на финансовом бухгалтерском учете и является одним из источников информации для деятельности финансовой службы.

Отбор кадров на организации осуществляется на основании анализа документов и собеседования, в результате которого выясняют какие навыки работы имеет сотрудник, далее из обратившихся сотрудников проводят второй этап основой которого являются документы, характеристики с прежнего места работы и способность ведения беседы. Далее назначается  испытательный срок до трех месяцев в результате которого  проводится оценка навыков сотрудника на практике.

В ООО «Велес» в настоящее время осуществляется  «ограниченная кадровая политика», претенденты желающие устроиться на работу предоставляют резюме, главным показателем при приеме на работу является не образование претендента, а стаж работы в аналогичной должности.

В ООО «Велес» применяется авторитарный стиль, считающийся универсальным. Он основывается на отдаче подчиненным в приказной форме распоряжений без всяких объяснений их связи с общими целями и задачами деятельности организации. Применяющий его руководитель отдает предпочтение официальному характеру отношений, поддерживает между собой и подчиненными дистанцию, которую те не имеют права нарушить. Но ему нужно обладать достаточной властью, чтобы навязывать свои решения другим.

Организационная структура претерпела значительные изменения с момента открытия организации и разработана с учетом мнений специалистов и потребностей рынка, а структура управления показывает, что организация не обременено аппаратом управления.

Трудовой договор между Обществом и лицом, осуществляющим функции единоличного исполнительного органа Общества, подписывается от имени Общества лицом, учредителем - лицом осуществляющим функции единоличного исполнительного органа Общества.

Трудовой доход работника Общества определяется его личным трудовым вкладом с учетом конечных результатов работы, регулируется налогами и максимальными размерами не ограничивается.

Минимальный размер оплаты труда работников Общества устанавливается учредителем согласно штатного расписания и сметы расходов предусмотренной на выполнение управленческих функций. Плановые показатели разрабатываются планово-экономическим отделом, кроме того, специалисты этого отдела разрабатывают прогнозы продаж, подготавливают прогноз цен и т.д.

Сотрудники в офисе  работают по недельному графику, т.е. пятидневная неделя (40 часов) выходные суббота, воскресение, а торговые представители работают по скользящему графику, т.е. выходные чаще всего выпадают на будничные дни – это накладывает специфику на качество кадрового состава, сотрудники в основе своей возрастом до 40 лет, что говорит о их опыте и высокой обученности специалистов.

В своей деятельности предприятие руководствуется Конституцией Российской Федерации, конституционными и федеральными законами, законами Республики Алтай нормативно – правовыми актами Российской Федерации, Республики Алтай и Уставом организации.

Нормы, системы и размеры оплаты труда, а также другие виды доходов устанавливаю Обществом самостоятельно.

Уставный капитал Общества составляет 10010000,00 (десять миллионов десять тысяч) рублей 00 копеек и распределяется между участниками следующим образом.

Имущество Общества составляют оборотные средства, стоимость которых отражается в самостоятельном балансе, собственных основных фондов общество не имеет, площади применяемые обществом для своей деятельности являются арендованными.

Таблица 1 - Уставный капитал ООО «Велес»

№ п/п

Наименование    участника    (Ф.И.О.    для физических лиц)

Номинальная стоимость доли

Размер доли

1

2

3

4

1

ООО «Пиво»

10010000,00

100%

Имущество Общества принадлежит Обществу, покупается и приобретается у предприятий, граждан, организаций.

Основная цель предприятия извлечение наибольшей прибыли путем обеспечения населения Республики Алтай качественными спиртными напитками по оптовым ценам.

Как ранее отмечалось на балансе предприятия числится 16 компьютеров все рабочие места управляющей службы оснащены техникой.

ООО «Велес» осуществляет свою деятельность в целях удовлетворения общественных потребностей и получения прибыли.

Основными задачами общества являются:

1) расширение комплекса и объема выпуска продукции, повышение их качества;

2) обеспечение развития производственных мощностей общества, привлечение для этого необходимых инвестиций;

3) повышение эффективности управления активами общества;

4) обеспечение прозрачности финансовых операций общества;

5) повышение уровня социальной защиты работников общества.

Организация прибыльна. Прибыль, получаемая обществом направляется в основном на развитие производства и реализации продукции.

Таблица 1 – Динамика финансовых результатов ООО «Велес» за 2008-2010 годы

Показатели

2008

2009

2010

Отклонение к 2009 г.

Абсолютное, тыс. руб.

Относительное, в %

1

2

3

4

5

6

Выручка от реализации

16231

18001

36791

18790

204,4

Себестоимость

14567

16641

30880

14239,0

185,6

Коммерческие расходы

1387

1855

4747

2892,0

0,0

Прочие доходы

128

649

94

-555,0

14,5

Прочие расходы

312

30

321

291,0

1070,0

Прибыль до налогообложения

93

124

937

813,0

755,6

Чистая прибыль

74,4

99,2

749,6

 650,4

 755,6

Рентабельность продаж

0,6

0,7

2,5

1,9

369,7

Рентабельность затрат

0,6

0,7

3,0

2,3

407,2

На основании данных таблицы видно, что в 2010 году по сравнению с 2009 годом:

- увеличилась выручка от реализации на 18790 тыс. руб. или 204,4%;

- увеличилась себестоимость на 14239,0 тыс. руб. или 185,6%;

- увеличилась чистая прибыль на 650,4 тыс. руб. или 755,6%.

На основании исследованного материала можно сделать вывод, что на увеличение выручки влияние оказали следующие факторы:

- принятие решения руководством организации об увеличении цены;

- увеличение спроса на продукцию организации;

- увеличение числа оптовых покупателей;

- увеличение стоимости ГСМ и электроэнергии.

2.2аОценка финансового планирования организации

Прогнозирование требует использования разных бухгалтерских документов, охватывающих как можно большее количество периодов. Повторяющуюся деятельность можно прогнозировать с большей степенью уверенности, чем случайные события.

Увеличение выручки является одной из основных целей организации.

Проведение анализа финансовых результатов необходимо для получения  реальных плановых показателей движения денежных средств в организации, оценить синхронность поступлений и платежей, а также увязать прибыль с состоянием денежных средств.

Прогнозирование выручки и прибыли в ООО «Велес» осуществляется на основании анализа за прошедшие годы.

Прогнозирование выручки производилось с учетом роста дохода на 30%, но увеличение стоимости на ГСМ, электроэнергию и комплектующие, дало больший рост (табл. 2).

Таблица 2 - Анализ выполнения плана по финансовым показателям

Показатели

2010 год

Отклонение

план

факт

Абсолютное, тыс. руб.

Относительное, в %

1

3

4

5

6

Выручка от реализации

23401,3

36791

13389,7

157,2

Себестоимость

21633,3

30880

9246,7

142,7

Коммерческие расходы

2411,5

4747

2335,5

0,0

Прочие доходы

843,7

94

-749,7

11,1

Прочие расходы

39

321

282,0

823,1

Прибыль до налогообложения

161,2

937

775,8

581,3

Чистая прибыль

128,96

749,6

 620,6

 581,3

Рентабельность продаж

0,7

2,5

1,9

369,7

Рентабельность затрат

0,7

3,0

2,3

407,2

На основании представленного в таблице материала видно, что увеличение выручки по сравнению с плановыми показателя значительно на 1389,7 тыс. рублей или 157,2%; себестоимость увеличилась на 9246,7 тыс. рублей или на 142,7%, т.е. меньшими темпами, как следствие прибыль увеличилась на 620,6 тыс. рублей или 581,3%.

Прогноз плановых показателей оказался не точным, так как по итогам 2008 года показатели были значительно ниже, в связи с финансовым кризисом, в 2009 году выручка увеличилась незначительно, и только  2010 год дал значительное увеличение.

На основании проведенного анализа видно, что существуют проблемы в прогнозировании финансовых планов, а именно:

- слабая изученность влияния внешней среды на финансовые показатели;

- отсутствие аналитических служб на территории, которые проводят сбор информации по конъюнктуре рынка;

- недостаточность квалифицированных специалистов – аналитиков в штате организации.

В табл. 3 представлены показатели источников формирования имущества организации за 2008-2010 годы.

Таблица 3 - Показатели источников формирования имущества организации за 2008-2010 годы.

Показатели

За 2008 год

За 2009 год

за 2010 год

Отклонение

в тыс. руб.

в %

1.  Капитал и резервы – всего

10053,0

11117,0

11867,0

1064,0

110,6

1.1.  Уставный капитал

10010,0

10010,0

10010,0

0,0

100,0

1.2.  Нераспределенная прибыль

43,0

1107,0

1857,0

1064,0

2574,4

2.  Долгосрочные обязательства – всего

996,0

1250,0

1250,0

254,0

125,5

2.1.  Займы и кредиты

996,0

1250,0

1250,0

254,0

125,5

3.  Краткосрочные обязательства – всего

51677,0

124107,0

114113,0

72430,0

240,2

3.1.  Займы и кредиты

0,0

0,0

 

0,0

 

3.2.  Кредиторская задолженность

51677,0

124107,0

114113,0

72430,0

240,2

3.3.  Доходы будущих периодов

 

 

 

 

 

Итого источников образования имущества (валюта баланса)

62726,0

136474,0

127230,0

73748,0

217,6

Данные, отраженные в таблице показывают зависимость организации от заемного капитала и увеличение прибыли не отражает фактического финансового состояния.

Управление денежным потоком особенно важно для фирмы с точки зрения необходимости:

- управления оборотным капиталом (оценки краткосрочных потребностей в наличных средствах и управления запасами);

- планирования временных параметров капитальных затрат;

- управления  капитальными  потребностями (финансирование за счет собственных средств или кредитов банка);

- управления затратами и их оптимизации  с  точки зрения  более рационального распределения ресурсов корпорации в процессе производства;

- управления экономическим ростом.

Для повышения платежеспособности организации необходимо прибыль полученную от основной деятельности, направлять на увеличение наиболее ликвидной части оборотного капитала, т. е. денежных средств. Хотя этот шаг может рассматриваться как не эффективное использование ресурсов организации, но в настоящей ситуации это необходимо.

Таблица 4 – Движение денежных потоков в ООО «Велес» за 2007-2009 годы

Показатели

2008 г.

2009 г.

2010 г.

Остаток денежных средств на начало года.

765

413

1972

Поступило денежных средств всего, в том числе:

16231

18001

36791

 выручка от реализации продукции;

16231

18001

36791

Направлено денежных средств всего, в том числе:

16583

16442

37526

 на оплату товаров;

11580

10400

30721

на оплату труда;

2345

2578

2487

 отчисления на социальные нужды;

614

675

652

на выдачу подотчетных сумм;

39

48

69

на оплату машин и транспортных средств;

156

312

378

на аренду помещения и освещение и тепло

413

714

1234

на расчеты с бюджетом;

1338

1615,4

1787

прочие выплаты.

98

99

198

Остаток денежных средств на конец периода.

413

1972

1237

Данные таблицы 4 дают общее представление о движении денежных средств по годам. Можно сказать, что денежные средства на начало квартала в кассе нестабильны и изменяются на протяжении рассматриваемого периода.

Объем остатков достаточно высокий, при высокой зависимостью от заемного капитала, на который идет начисление процентов за пользование им. Планирование расходов и остатков можно считать не рациональным, приводит к увеличению зависимости от заемного капитала.

2.3аАнализ финансового состояния ООО «Велес»

Устойчивость финансового положения организации в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы, а именно их планирования. Активы динамичны по своей природе. В процессе функционирования организации и величина активов, и их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имеющих место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью анализа  финансовой отчетности организации.

Методика анализа финансового состояния проводится на базе финансовой отчетности и призвана обеспечить оценку основных аспектов хозяйственной жизни организации. Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового состояния. Для общей оценки финансового состояния организации составляет группировку статей бухгалтерского баланса по признаку ликвидности и по срочности обязательств.

Анализ изменений в составе имущества организации и источниках его формирования начинают с определения соотношения отдельных статей актива и пассива баланса,  их удельного веса в общем, итоге (валюте) баланса, а также  суммы отклонений в структуре основных статей баланса по сравнению с предшествующим периодом. При этом из общей суммы изменения валюты баланса вычленяют составные части, что позволяет сделать предварительные выводы о характере происшедших сдвигов в обусловленности.

Для удобства анализа целесообразно построить так называемый уплотненный аналитический баланс-нетто путем агрегирования по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (иммобильные активы, мобильные активы,  собственный капитал, заемный капитал).

С помощью аналитического баланса-нетто оценивают тенденции изменения в имущественном положении организации:

- общая стоимость имущества организации и динамика его изменения;

- стоимость внеоборотных (иммобилизованных) активов, их динамика и удельный вес в общей сумме имущества организации;

- стоимость оборотных  (мобильных) активов, их динамика и удельный вес в общей сумме имущества организации;

- величина собственного капитала организации и его динамика;

- величина заемных средств, их динамика и структура.

Сравнительный аналитический баланс получается из исходного путем дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики вложений и источников средств организации за несколько лет. Обязательными показателями сравнительного аналитического баланса являются: абсолютные величины по статьям исходного отчетного баланса, изменения в абсолютных величинах и удельных весах, темпы прироста, изменения в процентах к валюте баланса. Сравнительный аналитический баланс сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые необходимы при  первоначальном ознакомлении с балансом.

Для анализа состава структуры активов и пассивов составим сравнительный аналитический баланс (таблица 5), который характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей.


Таблица 5 – Сравнительный аналитический баланс ООО «Велес» за 2008-2010 годы

Статьи актива и пассива

Сумма, тыс.руб.

Удельный вес, %

Изменения за период

за 2008 год

за 2009 год

за 2010 год

за 2008 год

за 2009 год

За 2010 год

Абс.вел., т.р.

Уд.вес, %

темп роста,%

2009 от 2008

2010 от 2009

2009 от 2008

2010 от 2009

2009 от 2008

2010 от 2009

АКТИВ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Внеоборотные активы

953

411

135

1,5

0,3

0,1

-542

-276

-1,2

-0,2

43,1

32,8

2. Оборотные активы

61773

136063

127095

98,5

99,7

99,9

74290

-8968

1,2

0,2

220,3

93,4

2.1. Запасы

59123

130087

121379

94,3

95,3

95,4

70964

-8708

1,1

0,1

220,0

93,3

2.2. Дебиторская задолженность

2237

4004

4479

3,6

2,9

3,5

1767

475

-0,6

0,6

179,0

111,9

2.3. Денежные средства

413

1972

1237

0,7

1,4

1,0

1559

-735

0,8

-0,5

477,5

62,7

БАЛАНС

62726

136474

127230

100

100

100

73748

-9244

-

-

217,6

93,2

ПАССИВ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Собственный капитал

10053

11117

11867

16,0

8,1

9,3

1064

750

-7,9

1,2

110,6

106,7

2. Заемный капитал

52673

125357

115363

84,0

91,9

90,7

72684

-9994

7,9

-1,2

238,0

92,0

2.1. Долгосрочные кредиты и займы

996

1250

1250

1,6

0,9

1,0

254

0

-0,7

0,1

125,5

100,0

2.2. Краткосрочные кредиты и займы

0

0

0

0,0

0,0

0,0

0

0

0,0

0,0

 

 

2.3. Кредиторская задолженность

51677

124107

114113

82,4

90,9

89,7

72430

-9994

8,6

-1,2

240,2

91,9

БАЛАНС

62726

136474

127230

100

100

100

73748

-9244

-

-

217,6

93,2


Исходные данные для составления сравнительного аналитического баланса даны в бухгалтерском балансе (приложение Б, В).

По данным баланса динамика активов и пассивов ООО «Велес» за отчетный период может быть охарактеризована следующим образом.

Общая сумма имущества организации снизилась в 2010 г. на 9244,0  тыс. руб. или 6,8%, в том числе за счет снижения внеоборотных активов   на 276,0. руб. или  67,2% и прироста мобильных (оборотных) средств на 8968,0 тыс. руб. или 6,6%. Такая ситуация объясняется модернизацией сети и демонтажем оборудования. Иначе говоря, средства вкладывались в основные средства.

При этом активы, вложенные в денежные средства, снизились на 37,03%, а в дебиторскую задолженность увеличилась на 11,2%, а сумма запасов и затрат уменьшилась на 6,7%.

Таким образом, анализ имущества  за 2010 г. выявил рост немобильных активов (иммобилизованных средств), при уменьшении мобильных, что говорит о замедлении оборачиваемости всей совокупности активов исследуемого организации и создает неблагоприятные условия для финансовой деятельности. Кроме того, анализ показателей структурной динамики также выявляет наличие неблагоприятной тенденции, то есть имущество характеризуется приростом  внеоборотных активов. Это говорит о том, что вновь привлеченные финансовые ресурсы были вложены в основном в менее ликвидные активы, что снижает финансовую стабильность организации.

Анализ источников имущества организации показывает, что в общей сумме имущества заемный капитал в 2010 г. составляет  большой удельный вес: на начало года – 91,9 %, а на конец года – 90,7 %, то есть удельный вес их снизился, соответственно увеличилась доля собственных источников и к концу года составила с 8,1 % до 9,3%.

Незначительные изменения в течение 2009 г. претерпела структура заемных средств. Так доля кредиторской задолженности ООО «Велес» в составе его обязательств  увеличилась с  9,36% до 10,37%. Соответственно удельный вес краткосрочных кредитов банка  снизился с ,6,11% до 5,39%. Иными словами, состав привлеченных средств изменился в лучшую сторону – повысилась доля относительно дешевых источников, и практически весь прирост заемных средств связан со снижением доли банковских кредитов. Если принять во внимание все возрастающую стоимость банковских ссуд, а также действующий порядок отнесения на себестоимость продукции лишь части величины процентов, уплачиваемых банку за пользование кредитами, то такие изменения в структуре заемных средств можно расценить как вынужденную меру, вызванную острой потребность организации в дополнительных источниках финансирования.

Таким образом, относительно структуры активов, характеризующей инвестиционную политику исследуемого организации, можно сделать  следующие выводы:

1) соотношение мобильных и иммобилизованных средств с 2009 года отклоняется в сторону  иммобилизованных средств (оптимальным считается равное соотношение), что говорит о повышении риска неплатежеспособности, но повышается стабильность прибыли  ООО «Велес», так как более стабильную прибыль дают вложения в устойчивые активы (иммобилизованные средства). Кроме того, в современных условиях налогового прессинга, неплатежей и инфляции больше ценятся активы, нежели прибыль.

2) довольно большая часть средств отвлечена у организации в дебиторскую задолженность;

3) предприятие имеет достаточно высокий уровень «качества активов»: невысока доля рискованных активов (активы не являются платежными средствами: убытки, расходы будущих периодов, прочие дебиторы и т.д.), что говорит о «здоровом» балансе и ненадлежащем контроле со стороны бухгалтерии за финансовой дисциплиной.

Для оздоровления структуры имущества предприятию необходимо повысить качество управления дебиторскими счетами. Должен быть разработан и установлен норматив дебиторской задолженности, исходя из которого, будет определяться нормативная дебиторская задолженность на первое число отчетного периода. Такой норматив может быть представлен в качестве удельного веса дебиторской задолженности в выручке от реализации (за отчетный период).

В структуре капитала организации преобладает  заемный, причем доля его понижается к концу исследуемого периода.  Заемный капитал представлен, практически кредиторской задолженностью. Поэтому организации для оздоровления структуры источника имущества необходимо сократить привлечения заемного капитала, в виде краткосрочных обязательств.

После определения оценки уровня общего финансового состояния организации, необходимо провести оценку уровня финансовой устойчивости.

В таблице 6 представлены показатели финансовой устойчивости организации за 2008-2010 годы

Таблица 6 – Показатели финансовой устойчивости организации за 2008-2010 годы

 Показатели

2008 г.

2009 г.

2010 г.

Отклонение к 2009 году,    +,-

Отклонение к 2009 году,  %

1

2

3

4

5

6

коэффициент финансовой автономии (или независимости)

0,16

0,08

0,09

0,01

114,5

коэффициент финансовой зависимости

0,84

0,92

0,91

-0,01

98,7

коэффициент текущей задолженности

0,82

0,91

0,90

-0,01

98,6

Коэффициент долгосрочной финансовой независимости (или коэффициент финансовой устойчивости)

0,02

0,01

0,01

0,00

107,3

коэффициент покрытия долгов собственным капиталом (коэффициент платежеспособности)

0,16

0,08

0,09

0,01

114,5

Коэффициент финансового левериджа, или коэффициент финансового риска

0,84

0,92

0,91

-0,01

98,9

Анализ показателей представленных в таблице показал:

- коэффициент финансовой автономии (или независимости) в 2010 году по сравнению с 2009 годом увеличился на 0,1;

- коэффициент финансовой зависимости в 2010 году по сравнению с 2009 снизился на 0,01;

- коэффициент долгосрочной финансовой независимости (или коэффициент финансовой устойчивости) 2010 году по сравнению с 2009 годом не изменился;

- коэффициент покрытия долгов собственным капиталом (коэффициент платежеспособности) в 2010 году по сравнению с 2009 годом увеличился на 0,01;

- коэффициент финансового левериджа, или коэффициент финансового риска в 2010 году по сравнению с 2009 годом снизился на 0,01.

В общем виде алгоритм работы с отчетом о движении денежных средств может быть представлен следующим образом:

В среде текущей деятельности сумма чистой прибыли корректируется на следующие статьи:

- прибавляются: амортизация, уменьшение счетов к получению, увеличение расходов будущих периодов, убытки от реализации нематериальных активов, увеличение задолженности по оплате налога;

- вычитаются: прибыль от продажи ценных бумаг, увеличение авансовых выплат, увеличение материально-производственных запасов, уменьшение счетов к оплате, уменьшение обязательств, уменьшение банковского кредита.

Показатели финансовой устойчивости анализируемого организации представлены в таблице 7.

Таблица 7 – Показатели финансовой устойчивости за 2008-2010 г.

Показатели

Услов-ные обозна-чения

За 2008 год

За 2009 год

За 2010 год

Изменения

2009 от 2008

2010 от 2009

1. Источники формирования собственных средств

СИ

10053

11117

11867

1064

750

2. Внеоборотные активы

ВА

953

411

135

-542

-276

3. Наличие собственных оборотных средств (стр. 1 - стр. 2)

СОС

9100

10706

11732

1606

1026

4. Долгосрочные пассивы

ДП

996

1250

1250

254

0

5. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования средств (стр3+стр4)

СД

10096

11956

12982

1860

1026

6. Краткосрочные заемные средства

КЗС

51677

124107

114113

72430

-9994

7. Общая величина основных источников (стр5 + стр.6)

ОИ

61773

136063

127095

74290

-8968

8. Общая величина запасов

З

59123

130087

121379

70964

-8708

9. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (стр.3 – стр.8)

∆ СОС

-50023

-119381

-109647

-69358

9734

10. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов (стр.5 – стр.8)

∆ СД

-49027

-118131

-108397

-69104

9734

11. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (стр.7 – стр.8)

∆ ОИ

2650

5976

5716

3326

-260

12. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости

∆ СОС

0

0

0

 

∆ СД

0

0

1

∆ ОИ

1

1

1

Данные анализа абсолютных показателей  финансовой устойчивости  по ООО «Велес» за 2010 год показал, что источники собственных средств увеличились на 750,0 тыс. руб., а внеоборотные активы снизились на 276,0 тыс. руб.  и составили на конец отчетного периода 135,0 тыс. руб. Это повлияло на повышение наличия собственных оборотных средств. По сравнению с прошлым годом данный показатель в отчетном периоде резко изменился в сторону увеличения на 1026,0 тыс. руб. Следует при этом иметь ввиду, что на начало 2010 года величина  запасов и затрат обеспечена основным источником  финансирования, то есть наблюдаются кризисные тенденции, поскольку не выполнялось условие: запасы >  наличие СОС. Недостаток обеспеченности запасов источниками их формирования увеличился. Таким образом, финансовую ситуацию можно охарактеризовать как неустойчивую. А трехкомпонентный показатель характеризует ситуацию как нормально устойчивую, при котором предприятию гарантируется платежеспособность. Это и подтверждает формула трехкомпонентного показателя типа финансовой устойчивости S, который на конец отчетного периода составил {0; 1; 1}.   

Второй этап анализа финансовой устойчивости заключается в расчете и анализе коэффициентов финансовой устойчивости.

Как показал анализ, финансовое состояние организации можно охарактеризовать как устойчивое и гарантирующие платежеспособность  на конец анализируемого периода. Данные таблицы показывают, что коэффициент обеспеченности оборотными средствами на начало года и коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами на начало и конец года соответствуют рекомендованному интервалу значений. Это доказывает, что у организации вполне хватает собственных оборотных средств. Значение коэффициента маневренности собственного капитала на начало и конец года и его динамика свидетельствует о недостаточном наличии у организации возможностей финансового маневра. Коэффициент автономии  показывает фактическое значение установленным нормам на начало и конец года, что характеризуется положительно (с 0,75 до 0,79), что можно оценить как благоприятную тенденцию, то есть характеризует финансовую независимость. В частности,  на анализируемом предприятии  по состоянию на конец года  доля собственного капитала,  находящегося в обороте, возросла на 13%, что следует оценить положительно, однако показатели  на начало и конец периода  не соответствуют рекомендуемым значениям. Оборотные средства, в том числе   материальные запасы,  на начало периода были обеспечены  собственными оборотными средствами в следствие достаточности самих  собственных оборотных средств. ООО «Велес»  необходимо провести дополнительно детализированный анализ для выработки эффективных мер антикризисного управления.

Большое внимание следует уделить динамике изменения кредиторской и дебиторской задолженности. Желательно, чтобы кредиторская задолженность была немного выше дебиторской. Это обусловлено тем, что дебиторская задолженность - это деньги временно отвлеченные из оборота, а кредиторская - денежные средства, вовлеченные в оборот. Также нежелательно сильное превышение кредиторской задолженности над дебиторской, потому что в случае требования кредиторов (особенно по краткосрочной задолженности) вернуть долг, организация может быть поставлено в зависимость от финансового состояния дебиторов.

Одним  из условий финансового благополучия организации является приток денежных средств. Организация должна иметь достаточное количество денежных средств для того, чтобы вовремя рассчитаться со своими кредиторами, выплатить заработную плату, в конечном итоге, чтобы поддерживать некий оптимальный уровень ликвидности.

На основании проведенного анализа можно сделать вывод, что в ООО «Велес» слабое управление планированием, что руководство предприятия не приобретает основные средства и не вкладывает средства в инвестиции.

В течение отчетного года значение абсолютных показателей  ликвидности не изменилось, и к концу года первый показатель соответствовал ниже рекомендованного значения. Произведенный анализ показывает улучшение за отчетный период абсолютных показателей ликвидности, но результаты анализа будут неполными, если не провести оценку относительных показателей - коэффициентов платежеспособности и ликвидности.  Расчет показателей ликвидности и нормы приведены в табл. 8.

Таблица 8  -  Анализ коэффициентов платежеспособности и ликвидности   ООО «Велес» за 2008 - 2010 год

Показатели

Значение показателя по данным баланса

Отклонение расчетного значения от рекомендованного

За 2008 год

За 2009 год

За 2010 год

За 2008 год

За 2009 год

За 2010 год

1. Коэффициент

текущей ликвидности

1,34

1,46

1,45

Соответст-вует  рекомендованного значения

1,34 > 1

Соответст-вует  рекомендованного значения

1,46 > 1

Соответст-вует  рекомендованному значению

1,45 > 1

2. Коэффициент

быстрой ликвидности

0,71

0,88

0,99

Ниже рекомендованного значения

0,71 < 1

Ниже рекомендованного значения

0,88 < 1

Ниже рекомендованного значения

0,99 < 1

3. Коэффициент

абсолютной

ликвидности

0,09

0,14

0,18

Ниже  рекомендованного значения

0,2 > 0,09 < 0,5

Ниже  рекомендованного значения

0,2 > 0,14 < 0,5

Ниже рекомендованного значения

0,2 > 0,18 < 0,5

Исходя из данных таблицы 8, можно сделать вывод, что некоторые коэффициенты не соответствуют рекомендованным значениям. В главе 1.2. были рассмотрены нормативные значения в соответствии с международными и российскими стандартами.

Так, в соответствии с международными стандартами, все коэффициенты ликвидности, рассчитанные по ООО «Велес», не соответствуют нормативным значениям. Если исходить из нормативов, приемлемых для России, то, можно сказать, что единственным коэффициентом, который соответствует ниже нормативного значения является коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении всего анализируемого периода. Но, несмотря на это, другие два коэффициента находятся в пределах допустимых значений, что характеризуется положительно. Наблюдается тенденция роста этих показателей в течение трех лет.

Использование активов, обязательств и собственного капитала определяется скоростью их оборота, которая характеризуется показателями оборачиваемости, от значения которых зависит платежеспособность и финансовая устойчивость организации.

По данным таблицы 9 видно, что в отчетном году происходит замедление оборачиваемости активов, обязательств и собственного капитала организации. Коэффициент оборачиваемости активов является агрегированным, отражающим влияние оборачиваемости всех элементов активов и оказывающим влияние на уровень рентабельности активов и собственного капитала, равно как оборачиваемость собственного капитала. Чем выше значение этих показателей, тем более эффективным является вложение средств, так как возможность финансировать деятельность организации за счет внутренних ресурсов ведет к снижению необходимости привлечения внешних источников финансирования.

Таблица 9 - Показатели оборачиваемости активов, собственного капитала и обязательств (в оборотах) по ООО «Велес» за 2008-2010 г.

Показатель

За 2008 год

За 2009 год

За 2010 год

Отклонения (+, -)

2009 от 2008

2010 от 2009

Коэффициент оборачиваемости активов

0,26

0,13

0,29

-0,13

0,16

Коэффициент оборачиваемости оборотных активов

0,26

0,13

0,29

-0,13

0,16

Продолжительность одного оборота  (360дн. / стр.2)

1370,1

2721,1

1243,62

1351,00

-1477,48

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

7,26

4,50

8,21

-2,76

3,72

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

0,31

0,14

0,32

-0,16

0,18

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала

1,61

1,62

3,10

0,00

1,48

Коэффициент оборачиваемости основного капитала (фондоотдачи)

17,03

43,80

272,53

26,77

228,73

Следует отметить, что оборачиваемость совокупных активов увеличилась с 0,13 до 0,29 оборота, т.е. на 0,16 оборот. В результате увеличении оборачиваемости оборотных активов на 0,016 оборота требуется снижение объема запасов и дебиторской задолженности для осуществления финансово-хозяйственной деятельности, т.к. произошло их высвобождение при замедлении оборачиваемости капитала, что способствовало понижению финансовой устойчивости организации. Величину высвобождаемых средств рассчитывали по формуле:

Экономический            Выручка           Период               Период

эффект от               =     от продаж  *     оборота    -          оборота               (1)

изменения                         360             отчетного        предыдущего

оборачиваемости                                 периода               периода

Таким образом, ускорение оборачиваемости оборотных средств привело к оттоку денежных средств. Полученный перерасход средств за счет замедления оборачиваемости оборотных активов явилась одним из факторов относительного увеличения кредиторской задолженности. Для выявления причин изменений скорости оборота оборотных активов необходимо проанализировать показатели оборачиваемости их основных составляющих – дебиторской задолженности и запасов.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности отражает эффективность финансовой политики организации, т.е. показывает реальный срок поступления платежей от покупателей, а также характеризует степень коммерческого риска. Постоянный контроль и правильное управление дебиторской задолженностью являются условием устойчивого финансового состояния организации. Чем меньше срок погашения дебиторской задолженности, тем благоприятнее последствия для финансового состояния, так как это ведет к снижению уровня задолженности, повышению доходности собственного капитала и степени использования активов организации. Несвоевременная оплата счетов дебиторами в условиях инфляции приводит к тому, что организация реально получает лишь часть доходов. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности характеризует скорость оплаты предприятием своих счетов и рассчитывается исходя из объемов затрат.

Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных активов характеризует эффективность закупок и перевозок. При расчете данного коэффициента используют показатель себестоимости реализации продукции отражением учета запасов по себестоимости.

Коэффициент оборачиваемости (отдачи) основного капитала характеризует эффективность использования основных средств и прочих внеоборотных активов. Отдача основного капитала увеличилась на 1 рубль с каждого рубля или на 1 оборот, что с финансовой точки зрения свидетельствует об эффективности вложенного в предприятие основного капитала.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала в финансовом аспекте характеризует скорость оборота собственного капитала. Увеличение данного коэффициента может быть также вызвано  прибылью от основной деятельности, ведущей к увеличению собственного капитала, изменениями в активах. Увеличение уровня свидетельствует об эффективном использовании собственных средств. Оборачиваемость собственного капитала снизилась на 1,48 оборота, что положительно влияет на рентабельность собственного капитала. Высокий уровень оборачиваемости собственного капитала ведет к повышению чистой прибыли в расчете на собственный капитал.

Еще одним показателем характеризующим финансовое положение организации считается рентабельность.

Финансовая устойчивость организации зависит от ее способности приносить прибыль, одновременно наличие прибыли способствует финансовой устойчивости организации.

Эффективность работы организации в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемости затрат и т.д. характеризуют показатели рентабельности. Они более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их используют для оценки деятельности организации и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

На рис. 2 представлены показатели формирования финансовых результатов ООО «Велес»

Рис. 2 – Динами показателей прибыльности ООО «Велес за 2008-2010 г.

Из показателей представленных на рис. 2 видно, что наблюдается значительный рост выручки и себестоимости реализованной продукции, но темпы роста себестоимости к 2010 году ниже, чем темпы роста выручки, что говорит о росте прибыли организации.

На основании проведенного исследования можно сделать вывод, что:

несмотря на то, что общество относится к сфере торговли  и имеет общие черты с другими организациями, деятельность ООО «Велес» имеет свою специфику, непосредственно отражающуюся на финансовых показателях.

для таких организаций характерна высокая потребность в материальных ресурсах, высокая оборачиваемость, короткий производственный цикл, преимущественное использование привлечения краткосрочных источников финансирования, поэтому для данного вида организаций следует разработать модель нормативных значений, для снижения зависимости от заемного капитала.

выявленные в процессе анализа проблемы (дефицит денежных средств, увеличение собственных оборотных средств, рост дебиторской задолженности) предполагает акцентирование финансовой политики в области управления оборотными активами и их элементами.

3.аПроблемы разработки и исполнения финансового плана ООО «Велес, пути их решения

3.1аПроблемы разработки и исполнения финансового плана

Заключение

Целью любого организации вне зависимости от формы собственности, организационно-правовой формы, является наращивание оборота капитала с целью максимизации прибыли. В условиях конкуренции, при большом количестве подобных предприятий, фирме трудно сохранять свою финансовую устойчивость. Необходимо постоянно интенсифицировать усилия, повышать эффективность торговой деятельности за счет увеличения объема выполняемых работ, расширения ассортимента оказываемых услуг, применять гибкую систему ценообразования,  заниматься изучение рынка.

Список литературы

1. Абрамова М.А., Александрова Л.С. Финансы, денежное обращение и кредит: Учеб. пособие. М.: Институт международного права и экономики, 2007.

2. Банки и банковские операции: Учеб. / Под ред. Е.Ф. Жукова. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008.

3. Банковское дело: дополнительные операции для клиентов: Учеб. / Под ред. А.М. Тавасиева. М.: Финансы и статистика, 2008.

4. Банковское дело: Учеб. для вузов / В.И. Колесников, Л.П. Кроливецкая, Н.Г. Александрова и др. / Под. ред. В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой. М.: Финансы и статистика, 2008.

5. Банки и банковское дело / Под ред. И.Т. Балабанова. СПб.: Питер, 2009.

6. Белоглазова Б.Н., Толоконцева Г.В. Денежное обращение и банки. М.: Финансы и статистика, 2008.

7. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая): Федеральный закон от 30.11.1994 N 51-ФЗ.

8. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая): Федеральный закон от 26.01.1996 N 14-ФЗ.

9. Колпина Л.Г., Марочкина В.М. Финансовые планы предприятий. М.: ИНФРА-М, 2005.

10. Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. М.: Инфра-М, 2008.

11. Макарьева В.И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. М.: Финансы и статистика, 2007.

12. Масленченков Ю.С., Тавасиев А.М. Банк - партнер организации: расчетно-платежные операции и хеджирование: Учеб. пособие для вузов. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006.

13. Моляков Д.С. Финансы предприятий отраслей народного хозяйства: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2005.

14. Муравьев А.И., Игнатьев А.М., Крутик А.Б. Малый бизнес: экономика, организация, финансы: Учеб. пособие для вузов. СПб.: Бизнес-пресса, 2007.

15. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая): Федеральный закон от 31.07.1998 N 146-ФЗ.

16. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая): Федеральный закон от 05.08.2000 N 117-ФЗ.

17. Пансков В.Г. Налоги и налогообложение в РФ: Учеб. М.: МЦФЭР, 2004.

18. Сердинов Э. Банковское дело: Учеб. для вузов. М.: Финансы и статистика, 2006.

19. Тавасиев А.М., Бычков В.Л., Москвин В.А. Банковское дело: базовые операции для клиентов: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2005.

20. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учеб. для вузов / Под ред. Л.А. Дробозиной. М.: ЮНИТИ, 2006.

21. Финансы, денежное обращение и кредит: Учеб. / Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. М.: Юрайт-М, 2006.

22. Финансы, денежное обращение и кредит: Учеб. пособ. / А.Ю. Казак и др. / Под ред. А.Ю. Казака. Екатеринбург: РИФ "Солярис", 2007.

23. Финансовый менеджмент: Теория и практика: Учеб. / Под ред. Е.С. Стояновой. М.: Перспектива, 2008.

24. Экономика организации: Учебник / Под ред. О.И. Волкова. М.: ИНФРА-М, 2007.


Показатели используемые для составления финансовых планов, формируемые из внешних источников информации

 Показатели, характеризующие общеэкономическое развитие страны

Показатели макроэкономического развития

Показатели, характеризующие деятельность контрагентов и конкурентов

   Показатели, характеризующие конъюнктуру финансового рынка

Показатели отраслевого развития

1

3

2

Показатели конъюнктуры рынка денежных инструментов

Показатели конъюнктуры рынка фондовых инструментов

Нормативно-регулирующие показатели

Банков

Страховых компаний

Поставщиков продукции

Конкурентов

Покупателей продукции

По финансовой деятельности организаций

По функционированию отдельных сегментов финансового рынка

4

3

Система плановых показателей финансового  развитие организации

Система внутренних нормативов, регулирующих финансовое развитие организации

 Нормативно-плановые показатели, связанные с финансовым развитием организации 

Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных центров ответственности

Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности в региональном разрезе

Показатели, характеризующие движение денежных средств и отдельных финансовых фондов

Показатели, характеризующие основные финансовые результаты хозяйственной деятельности организации

Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности по основным сферам финансовой деятельности

2

1

Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных структурных подразделений организации

Показатели, характеризующие состав активов и структуру используемого капитала

Показатели, характеризующие финансовое состояние и результаты финансовой деятельности

Показатели, формируемые из внутренних источников информации

Директор

Заместитель начальника по снабжению и сбыту

Заместитель  директора по финансам деятельности

Отдел снабжения и сбыта

Отдел закупок

Планово-экономический отдел

Отдел бухгалтерского учета и отчетности

Отдел по работе с клиентами

Кадровая и юридическая служба


 

А также другие работы, которые могут Вас заинтересовать

62659. А ЗЕМЛЮ РУССКУЮ 35.1 KB
  Ребята кто мне ответит что такое государство Что такое племя Род В чем жили славяне В каком году возникло Древнерусское государство 882 год Когда было принято христианство в 988 году Все верно. О каких городах древних или современных говорит...
62660. Понятие о выходе продукта химической реакции 27.32 KB
  Цели: Образовательная: Вооружить учащихся системой знаний по теме: «Понятие о выходе продукта химической реакции»; показать особенности решения задач такого типа.